Kassavirta ja voitot ovat molemmat liiketoiminnan kannalta tärkeitä näkökohtia. Jotta yritys voi menestyä pitkällä aikavälillä, sen on tuotettava voittoa toimien samalla positiivisella kassavirralla.
Mikä on kassavirta?
Kassavirta on rahaa tuloa ja menoa yrityksestä. Se on välttämätöntä päivittäisessä toiminnassa, veroissa, varaston ostamisessa sekä työntekijöiden ja toimintakulujen maksamisessa.
Positiivinen kassavirta osoittaa, että yrityksen likvidit varat ovat kasvussa. Tämän ansiosta se voi maksaa velat, sijoittaa uudelleen liiketoimintaansa, palauttaa rahaa osakkeenomistajille, maksaa kulut ja tarjota puskurin tulevia taloudellisia haasteita vastaan. Negatiivinen kassavirta osoittaa, että yrityksen likvidit varat vähenevät.
Mikä on voitto?
Voitto on ylijäämä sen jälkeen, kun kaikki kulut on vähennetty tuloista. Voitto on kokonaiskuva yrityksestä ja verolaskelman peruste.
On olemassa kolme päätyyppiä voittoja, joita analyytikot analysoivat: bruttovoitto, liikevoitto ja nettotulos. Jokainen voitotyyppi antaa analyytikolle enemmän tietoa yrityksen tuloksista, etenkin verrattuna muihin ajanjaksoihin ja toimialan kilpailijoihin. Kaikki kolme kannattavuusastetta löytyvät tuloslaskelmasta.
Kumpi on tärkeämpi yritykselle?
Kun määritetään mikä tärkeämpi, se riippuu liiketoiminnasta ja olosuhteista.
Esimerkiksi yritys voi saada voittoa joka kuukausi, mutta sen raha on sidottu kiinteisiin varoihin tai myyntisaamisiin, eikä työntekijöille ole rahaa. Kun velka on maksettu tai yritys havaitsee tulovirran, se alkaa jälleen nähdä positiivista kassavirtaa. Tässä esimerkissä kassavirta on tärkeämpi, koska se pitää liiketoiminnan käynnissä pitäen samalla voittoa. Vaihtoehtoisesti liiketoiminnan tulot ja kassavirta voivat kasvaa, mutta velkaa on huomattavasti, joten yritys ei tuota voittoa.
Voiton puuttumisella on lopulta vähentyvä vaikutus kassavirtaan. Tässä tapauksessa voitto on tärkeämpi. Toinen asia, joka muistetaan määritettäessä, keskitytäänkö kassavirtaan tai voittoon kassavirta, voidaan ostaa. Yrityksen omistaja voi laittaa henkilökohtaisen omaisuuden pääomana liiketoimintaan. Vaihtoehtoisesti he voivat saada pienyrityslainan pankista pitääkseen yrityksen toiminnan ajan, kunnes se alkaa nähdä kassavirta.
