Dow-komponentti Merck & Co., Inc. (MRK) lopetti yli neljän vuoden laggard-käytöksen vuoden 2018 toisella puoliskolla kääntyen voimakkaasti positiivisen palautteen piiriin, joka on nyt nostanut lääkejättilän osakkeet 18 vuoden korkeimmalle tasolle.. Vielä tärkeämpää on, että Merckin osake on vihdoin tullut kauan odotettuun testiin marraskuun 2000 kaikkien aikojen korkeimmalla hinnalla 91, 51 dollaria, mikä asettaa mahdollisen purkautumisen kolminumeroiksi.
Varastossa on sivuvaikuttava loputon pahoinvointi lääketeollisuudessa, joka on kamppaillut vuodesta 2015 lähtien hinnaskandaaleista Valeant Pharmaceuticalsin, nykyisen kaupan nimellä Bausch Health Companies Inc. (BHC), ja hedge-rahaston hoitajan Martin Shkrelin kanssa, joka suorittaa seitsemän vuoden rangaistuksen arvopaperipetokset. Poliittiset puolueet ovat yhtä mieltä huumausaineiden hintojen valvonnan tarpeesta ja pitävät kantaa tulojen kasvuun, mikä rohkaisi laajaan väärinkäytökseen aiemmin tällä vuosikymmenellä.
Kaikkien aikaisempien aikakausien huiput merkitsevät kuitenkin merkittäviä vastustustasoja, joilla on voima lopettaa pitkän aikavälin nousutrendit. Osake käy nyt kauppaa yli 83 dollaria tai alle yhdeksän pistettä vuoden 2000 korkeimpaan hintaan, mikä tekee uuden altistumisen ottamisen vaikeaksi kääntymisen uhan vuoksi. Tukien palautus alempaan 70 dollarin dollariin muuttaisi tämän yhtälön härien hyväksi, samoin kuin nopea eteneminen kolminumeroihin.
MRK: n pitkäaikaiskaavio (1992 - 2019)
TradingView.com
Osake päättyi monivuotiseen nousuun jaetulla mukautetulla 26, 75 dollarilla tammikuussa 1992, ja se nousi matalaan laskusuuntaukseen, joka löysi tukea alaikäisillä vuonna 1994. Seuraava lisäys suoritti edestakaisen matkan aiempaan korkeimpaan hintaan 15 kuukautta myöhemmin, mikä tuotti välittömästi purkautuminen, joka herätti voimakasta osto-kiinnostusta. Ralli tuotti vaikuttavia voittoja vuoden 2000 jälkipuoliskolle, ylittäen kaikkien aikojen korkeimman tason, yli 90 dollaria, ennen laskua, joka saavutti viiden vuoden alimman tason 30 dollarin puolivälissä vuonna 2002.
Pomppu vuodelle 2003 myytiin aggressiivisesti, mikä tuotti vuoden 2004 erittelyn, joka päättyi vuoden kuluttua yhdeksän vuoden alimpaan tasoon. Sitoutuneet ostajat saattoivat sataprosenttisen paluun vuoden 2003 korkeimmalle tasolle vuonna 2007, mikä johti myyntiin 12 vuoden alimpaan hintaan vuoden 2008 talouskriisin jälkeen. Se merkitsi yhdeksän vuoden laskusuhdanteen päättymistä ja merkittävää ostomahdollisuutta, ennen elpymistä, joka kesti viisi vuotta saavuttaakseen vuosien 2003 ja 2007 vastarinnan 60 dollarilla.
Osakkeet kamppailivat tämän valtavan esteen alapuolella vielä neljä vuotta, ja lopulta puhkesivat vuoden 2018 jälkipuoliskolla ja kirjasivat vaikuttavia voittoja vuoden 2019 ensimmäisen vuosineljänneksen aikana. Mestaruus asetti helmikuussa myös.786 Fibonacci -myyntikorjauksen tason, mikä selvitti lopullinen harmoninen este ennen kuin saavutetaan vastus kaikkien aikojen korkeimmalle. Se kuitenkin testaa uutta tukea, altistaen pitkät positiot potentiaaliselle kuviovirheelle.
Kuukausittainen stokastinen oskillaattori aloitti pitkäaikaisen ostosyklin huhtikuussa 2018 ja saavutti yliostuneen tason syyskuussa. Se on nyt siirtynyt pitkän aikavälin myyntikierrokseksi, jossa ennustetaan, että voitonjako saavuttaa pian ostovoiman, mutta hintatoimet eivät osoita tätä rakenteellista heikkoutta. Seurauksena on, että signaali voi helposti epäonnistua, varsinkin jos osake lähettää toisen kierroksen uusia korkeuksia.
MRK: n lyhytaikainen kaavio (2017 - 2019)
TradingView.com
Tasapainotilavuuden (OBV) kertymisen jakautumisen indikaattori testasi vuoden 2007 huippua vuonna 2018 ja kääntyi alemmaksi, saavuttaen tammikuussa kuuden kuukauden alimman tason. Ostovoima tuosta ajasta lähtien ei ole saavuttanut aikaisempaa korkeintaan, mikä on aiheuttanut pienen laskevan eron, joka saattaa tarvita konsolidointia tai laskusuhdetta voittaakseen. Palautus 50 päivän eksponentiaaliseen liukuvaan keskiarvoon (EMA) lähellä 80 dollaria saattaa suorittaa tehtävän, mutta parempi mahdollisuus voi tulla, kun hintatoimenpiteet täyttävät 1. helmikuuta 75 - 76 dollarin välisen aukon.
Huhtikuusta 2018 lähtien rakenne on piirtänyt nousevan trendin linjaa kolmella onnistuneella testillä, kun taas lasku 70-luvun puoliväliin toisi kyseisen tason jälleen peliin. Linja sijaitsee 50 - 200 päivän EMA: n välissä keskipisteessä, joka on valmis tarjoamaan käytännöllistä tietoa rakenteen lujuudesta tai heikkoudesta vetäytymisen aikana. 200 päivän pituinen trendilinjataulu voi tarjota sonnille edullisimman skenaarion, mikä luo merkittävän osto-mahdollisuuden.
Pohjaviiva
Merck on vihdoin osallistunut kauan odotettuun testiin kaikkien aikojen huipulla, ja se lähetettiin Internet-kuplan puhkeamisen jälkeen yli 18 vuotta sitten.
