Mikä on laillinen luettelo?
Lakisääteinen luettelo on valikoima paikallishallinnon päättämiä tukikelpoisia yrityksiä ja sijoituksia laitoksille, kuten vakuutusyhtiöt ja eläkejärjestelyt. Lakisääteisiä luetteloita kutsutaan myös hyväksytyiksi luetteloiksi.
Kuinka laillinen luettelo toimii
Oikeudelliset luettelot ovat yleensä alhaisen riskin ja matalan epävakauden omaavia sijoituksia, jotka varmistavat sijoittajien hyvinvoinnin laitoksissa, joissa pääoman turvallisuus on huolenaihe. Niitä voidaan pitää suhteellisen turvallisina sijoituksina sekä finanssilaitoksen että asiakkaan näkökulmasta, koska kumpaankaan puoleen ei liity suurta riskiä.
Rahoituslaitokset tai sijoitusrahasto-organisaatiot, kuten valtion lailliset pankit, vakuutusyhtiöt ja eläkkeet, käyttävät laillisia luetteloita määritelläkseen, mihin sijoituksiin ne saavat sijoittaa. Lakisääteisen luettelon tarkat vaatimukset voivat vaihdella valtiosta toiseen, mutta yleensä kaikkien luettelossa olevien sijoitusten on oltava matalan riskin ja matalan tuoton sijoituksia, jotka suojaavat organisaation etua.
Sisällyttäminen
Jotta arvopaperi voidaan sisällyttää lailliseen luetteloon, sen on oltava erittäin korkealaatuista ja sen on täytettävä tietyt valtion asettamat vaatimukset. Joissakin tapauksissa laillista luetteloa voidaan kutsua noudattamaan varovaisen miehen sääntöä.
Sijoituspalveluyritysten tai finanssijärjestöjen asiakkaat voivat pyytää ja heidän pitäisi voida päästä helposti lailliseen luetteloon tai hyväksyttyyn luetteloon sijoituksista, joita heillä voi olla yrityksen asiakkaina.
Lakisääteisen luettelon rajoitukset
Lakisääteiset luettelot annettiin jo vuonna 1940, jolloin todettiin, että on oltava tapa suojautua luottamusmiehiltä, jotka eivät ehkä ole pystyneet kohtaamaan edunvalvojaa sijoitustensa mahdollisten kysymysten kanssa. Lakisääteinen luettelo varmisti, että lisättävät sijoitukset eivät menettäisi niitä taloudellisesti.
Vaikka työskentely laillisesta tai hyväksytystä luettelosta kuulostaa ihanteelliselta tavasta suojata asiakasta, laillisen luettelon käyttöä on kuitenkin joitakin kriitikkoja. Rajoittamalla koko yrityksen sijoitusten lukumäärää, rajoitetaan myös mahdollisesti syntyvää todella räätälöityä ja henkilökohtaista sijoitusvaihtoehtoa.
Tämä käytäntö voi myös suosia yrityksen taloudellista tulosta, koska se voi tukea kokemattoman välittäjän hyödyntämistä, joka voi valita maineellisten turvallisten sijoitusten joukosta laillisesta luettelosta sen sijaan, että otettaisiin huomioon asiakkaan koko rahoituskanta, varat ja riskinkantokyky.
