Salkun odotettu tuotto voidaan laskea Microsoft Excel -sovelluksella, jos tiedät kaikkien salkussa olevien sijoitusten odotetun tuoton. Odotettavissa oleva kokonaistuotto voidaan laskea käyttämällä salkun kokonaisarvoa, kunkin sijoituksen arvoa ja sitä vastaavaa tuottoprosenttia.
Voit myös laskea salkun odotettavissa olevan tuoton Excelin ulkopuolella käyttämällä peruskaavaa.
Odotettavissa olevan kokonaistuoton laskeminen Excelissä
Kirjoita ensin seuraavat tietomerkit soluihin A1 kautta F1: salkun arvo, sijoituksen nimi, sijoituksen arvo, sijoituksen tuottoaste, sijoituksen paino ja odotettu kokonaistuotto.
Kirjoita soluun A2 salkun arvo. Lista sarakkeessa B kunkin salkusi sijoituksen nimet. Kirjoita sarakkeeseen C kunkin sijoituksen nykyinen kokonaisarvo. Kirjoita sarakkeeseen D kunkin sijoituksen odotetut tuottoprosentit.
Kirjoita soluun E2 kaava = (C2 / A2) saadaksesi ensimmäisen sijoituksen paino. Kirjoita sama kaava seuraaviin soluihin laskeaksesi kunkin sijoituksen salkun paino jakamalla aina solun A2 arvolla. Kirjoita soluun F2 kaava = (+ +…) saadaksesi odotettavissa oleva kokonaistuotto.
esimerkki
Oletetaan yllä olevassa esimerkissä, että nämä kolme sijoitusta ovat valtion liikkeeseen laskemat joukkovelkakirjat, joiden vuotuinen kuponkikorko on 3, 5%, 4, 6% ja 7%.
Kun olet merkinnyt kaikki tietosi ensimmäiselle riville, kirjoita solun A2 kokonaisarvo 100 000 dollaria. Kirjoita sitten kolmen sijoituksen nimet soluihin B2 - B4. Syötä soluihin C2 - C4 arvot vastaavasti 45 000, 30 000 ja 25 000 dollaria. Syötä soluihin D2 - D4 vastaavat kuponkikorot, joihin viitataan yllä.
Seuraavaksi kirjoita soluihin E2 - E4 kaavat = (C2 / A2), = (C3 / A2) ja = (C4 / A2), jotta sijoituspainot saadaan vastaavasti 0, 45, 0, 3 ja 0, 25.
Kirjoita lopuksi soluun F2 kaava = (+ +) löytääksesi salkun vuotuinen odotettu tuotto. Tässä esimerkissä odotettu tuotto on:
= (+ +)
= 0, 01575 + 0, 0138 + 0, 0175
=.04705 tai 4, 7%
(Lisätietoja: Sijoittamisen parantaminen Excelillä )
