Sisällysluettelo
- Varallisuudenhallinnan määritteleminen
- Muuttuva ympäristö
- Varallisuudenhoidon tulevaisuus
Varallisuuden hallinta on iso yritys. Boston Consulting Group arvioi hallinnoitavien globaalien varojen (AUM) olevan 74, 3 biljoonaa dollaria vuodelle 2018. Niin kauan kuin tämä määrä jatkaa kasvuaan, yksityinen varallisuudenhoito ja taloudelliset neuvontapalvelut kasvavat sen mukana.
Avainsanat
- Varallisuudenhoito on ammattimaista työtä sijoitusten tekemisessä ja omaisuuden kasvattamisessa, minimoimalla samalla myös riski ja säilyttämällä varallisuus. Varallisuudenhoidon teollisuudelle arvioidaan olevan maailmanlaajuisesti lähes 75 triljoonaa dollaria AUM, mikä tekee siitä valtavan teollisuuden. Yli puolet hallinnoiduista varoista kuuluu institutionaalisille sijoittajille, kuten pankit ja rahastot. Loput kuuluvat pienemmille organisaatioille tai yksityishenkilöille. Varainhoitoalaa ravistettiin vuoden 2008 talouskriisin aikana, mutta se on sittemmin noussut esiin näennäisesti pilaantuneena.
Varallisuudenhallinnan määritteleminen
Boston Consulting -konsernin raportissa paljastettiin, että 45 triljoonaa dollaria, noin 60 prosenttia, maailman hallinnoimista varoista kuuluu institutionaalisille sijoittajille. Monet laitokset hoitavat omaa omaisuuttaan; hallinnoitujen tilien palkkiot laskevat nopeasti yhteen, kun käsitellään miljoonia tai miljardeja dollareita.
Institutionaalisilla dollareilla on varmasti merkitystä varainhoidon teollisuudelle, mutta ne ovat maailma, joka on poistettu yleisestä käsityksestä henkilökohtaisesta talousneuvojalta. Varallisuuden hallinta on valtava ala; on vaikea naulata millaisia palveluita pidetään varainhoidona.
Varallisuudenhoitajat eroavat välittäjistä, jotka vain koordinoivat ostajia ja myyjiä ja toteuttavat kauppoja markkinoilla. Useimmat varainhoitajat merkitsevät itseään varainhoitajiksi ja taloudellisen elämän valmentajiksi. Ne yhdistävät taloudellisen suunnittelun veropalveluihin, auttavat kohdistamaan merkittäviä elämänostoja ja jotkut saattavat tarjota kiinteistösuunnittelua. He voivat työskennellä yrityksissä tai riippumattomina konsultteina. Ne voivat kohdistua yrityksiin tai yksityishenkilöihin.
Varakkaammat asiakkaat vaativat enemmän palveluita ja köyhemmät asiakkaat ovat yleensä transaktioita. Määrittelevä piirre on kuitenkin, että varainhoitaja tunnistaa tietyn suunnitelman asiakkaan taloudelliselle tulevaisuudelle.
Muuttuva ympäristö
Vuoden 2007-2008 finanssikriisi muutti varainhoitoalaa. Rahoitusalan ammattilaiset ympäri maailmaa kävivät yhä enemmän sääntelyn valvonnassa, ja kuluttajat suhtautuivat alaan uudella skeptisyydellä ja joissakin tapauksissa halveksunnalla.
Lisäksi taantumassa haihtui paljon vaurautta. Varojen määrä laski melkein kaikissa maissa monissa maissa, mikä synnytti vaikean siirtymisen ennen kuin päättyi paljon mahdollisuuksia. Useimpien perinteisten omaisuuserien arvo kasvoi huomattavasti vuosien 2010 ja 2014 välillä maailmanlaajuisen helpon rahapolitiikan takia.
Tappiot olivat niin syviä kuin nopeasti. Vuodesta 2007 vuoden 2008 loppuun Pohjois-Amerikan AUM laski 36%. Tappiot olivat 25 prosenttia Euroopassa, 25 prosenttia Aasiassa ja 14 prosenttia Lähi-idässä. Globaalin varainhoidon tuotot laskivat yli kolmanneksen. Vuoteen 2015 mennessä elpyminen oli lähes saatu päätökseen.
Kaikki alueet eivät kuitenkaan toipuneet samoin. Eurooppalaiset yritykset kärsivät erityisen kovasta tilanteesta, ja varainhoitajien tulot Euroopassa ovat edelleen 20 prosenttia alhaisemmat kuin vuonna 2008. Sveitsin, Yhdistyneen kuningaskunnan ja Yhdysvaltojen osuus oli edelleen suurin varallisuudenhoitokeskuksissa, kun taas Hong Kong ja Singapore olivat nopeimpia. kasvavat markkinat uusille asiakasvaroille.
Tämä muutos vastaa siirtymistä pois perinteisestä neuvonantaja-suhteesta. Uudet varainhoidon rintamat, mukaan lukien automatisoidut neuvonantajat ja digitaaliset hallintalaitteet, tarjoavat edullisia ja avoimia vaihtoehtoja toimialoille, jotka perustuvat palkkioihin ja palkkioihin. Työllisyystilastovirasto arvioi kuitenkin uusien henkilökohtaisten taloudellisten neuvonantajien tehtävien kasvavan 27 prosentilla vuoteen 2022 mennessä - paljon nopeammin kuin kaikkien työpaikkojen keskiarvo.
Ammatillisen varallisuudenhoidon tulevaisuus
Varainhoidon sydän on miljardin omaisuudenhallinnasta pienen tason henkilökohtaisiin taloudellisiin neuvonantajiin. Arvonhaku on lupaus: Se on lupaus taloudellisesta tuotosta ja turvallisuudesta, joka ylittää kaikki palveluun liittyvät maksut.
Tämä arvoehdotus haastettiin vakavasti vuonna 2008. Neuvoa-antavat asiakkaat, joista monet olivat pelanneet peliä käsikirjoituksen mukaan vuosikymmenien ajan, jäivät omistamaan kiinteistöarvojensa, 401 (k) ja IRA-salkkujen hajotetut romut ja muut varat, jotka altistuvat myrskyisät markkinat. Epämiellyttävät asiakkaat välttävät todennäköisemmin maksettuja neuvoja ja etenevät kohti itsensä ohjaamista.
Nykyaikaiset asiakkaat haluavat enemmän hallintaa alhaisemmilla kustannuksilla, mikä aiheuttaa teollisuudessa paljon häiriöitä. Uudet palvelut ja nuoremmat neuvonantajat esittävät aivan erilaisen arvoehdotuksen kuin vanhemmat aikakautensa. Markkinoilla, joilla on melkein 75 biljoonaa dollaria haarukoista, markkinoilta ei puuttu uusia tulokkaita ja tuoreita ideoita.
