Arvopapereiden valinta on prosessi, jolla määritetään, mitkä rahoitusarvopaperit sisältyvät tiettyyn salkkuun. Oikea arvovalinta voi tuottaa voittoa markkinoiden nousun aikana ja säähäviöitä markkinoiden laskusuhdanteiden aikana. Suojausvalintaprosessia voidaan hallita aikataulun mukaisesti tai kun markkinaolosuhteet edellyttävät muutosta. Suojausvalinta on elintärkeää taloudellisille neuvonantajille, jotka haluavat ylläpitää ja kasvattaa asiakaspohjaansa kaikissa markkinatilanteissa. Tässä on nopea opas tekijöistä, jotka on otettava huomioon oikean tietoturvan valinnan kannalta.
Riski
Riski kohdistuu molemmin puolin, kun valitaan varastossa. Sijoittajan riskinkantokyky on ensin otettava huomioon. Nuoremmat sijoittajat hoitavat yleensä enemmän riskejä, koska heikentyminen voidaan lieventää ajan myötä. Vanhempien sijoittajien, jotka ovat lähellä tai siirtymässä eläkkeelle, tulisi kuitenkin tarttua riskiin, koska he voivat luottaa enemmän salkkuihinsa tuotettaviin tuloihin. Riskisietokykyä olisi pienennettävä, kun sijoittaja vanhenee, ja allokaatioiden tulisi nojata enemmän kohti vakaampia korkotuotteita.
Toinen riskimuoto tulee todellisesta kohde-etuudesta tai rahoitusinstrumentista. Sektoreita, joilla katsotaan olevan eniten riskejä, ovat biotekniikka, tietotekniikka, talous ja kuluttajan harkinnanvarainen toiminta. Vähemmän riskialttiit sektorit luottavat enemmän osinkotuloihin, kuten apuohjelmat, energia, kulutustavarat ja kiinteistösijoitusrahastot (REITS), jotka maksavat suurimman osan tuloista osinkoina. Sijoittajat voivat käyttää beetaosakkeita mitataksesi kuinka epävakaa yksittäinen osake voi toimia vertailuindekseihin verrattuna.
Monipuolistaminen
Tarkoitetaanko portfolio monipuoliseksi vai onko se erityinen alalle tai teemalle? Teemakeskeisiin salkkuihin sisältyy enemmän riskejä, mutta ne tarjoavat suuremman palkkion verrattuna yleiseen markkinoiden seurannan hajautettuun salkkuun. Nuoremmat sijoittajat suvaitsevat korkeamman riskin salkkuja, jotka voivat erikoistua tiettyihin aiheisiin tai aloihin. Kokeneet sijoittajat, joilla on useita salkkuja, voivat harkita teemaportfolioita, kunhan ne korvataan konservatiivisilla salkkuilla asianmukaisilla rahasto-osuuksilla.
Alakohtainen metriikka
Jokaisella sektorilla on pörssiyhtiö (ETF), jonka avulla sijoittajat ja kauppiaat voivat seurata ja vaihtaa sitä. Kun etsit tietyn sektorin ETF-symbolia, sijoittajat näkevät keskimääräiset perustiedot, kuten hinta-tuotot (P / E), hintakirja (P / B), hinta-kassavirta (P / C), hinta -myynti (P / S), sekä liikevaihdon ja ansiotason kasvu. Varovainen sijoittaja voi myös tutustua ETF: n omistuksiin arvioidakseen hallussa olevat erityiset osakkeet raskaimmista varoista kevyimpiin asti ideoiden saamiseksi. Vakiintuneilla nimillä on yleensä korkeammat palkkiot esiintymisen ennustettavuuden ja vakiintuneen kokemuksen takia.
Yrityksillä, jotka kasvavat vähintään 20 prosenttia neljännesvuosittain, maksetaan myös korkeita vakuutusmaksuja huolimatta heikommista perusmetriikoista, kuten kohtuuttomista P / E-suhteista. Arvo-sijoittajat mieluummin maksavat mahdollisimman vähän palkkioita uhraamatta laadukkaita perustiedot. Tämä voi olla vaikea tehtävä, koska markkinat eivät halua pitää mahdollisuuksien ikkunoita auki pitkään.
Toimialat
Piilotettujen jalokivien löytämiseksi sijoittajat voivat tutkia yksittäisiä toimialoja, jotka muodostavat koko sektorin. Sijoittajat voivat kaivaa syvemmälle tiettyjä toimialoja etsimällä toimialakohtaisia ETF-sijoitusrahastoja. ETF-tilojen arviointi on nopea tapa löytää kannattavia kantoja valintaa varten ja arvioida nopea vertaisvertailu. Yleensä ylimmän tason ja rodun parhaimmissa kannoissa on raskaimmat painotukset ja kalleimmat palkkiot. Spekulatiivisemmilla halvemmilla osakkeilla on enemmän riskiä kuin myös ylösalaisin. On kuitenkin tilanteita, joissa osake voi menestyä paremmin kuin ala, mutta käy edelleen kauppaa alennuksella. Nämä varastot saattavat lentää tutkan alla, mutta ne voidaan löytää käyttämällä hyvää varastosuojausta.
Seulan käyttäminen
Vahva tapa löytää varastot, jotka ovat aliarvostettu verrattuna keskimääräisiin mittareihin, on käyttää ilmaista varastoskanneria, kuten FinViz.com, ja kytkeä tietyt taloudelliset tiedot varastoskannaukseen. Esimerkiksi Technology Select Sector SPDR -rahasto (NYSEARCA: XLK) näyttää termiinisopimukselta 17, 48, P / C 12, 18, P / B 4, 05 ja 11, 13% arvioidun tuloksen kasvun 3–5 vuodessa elokuusta lähtien. 10, 2016. Sijoittaja voi ottaa nämä keskimääräiset sektoritilastot ja kytkeä ne skanneriin FinViz.com-sivustossa löytääksesi ehdokkaita, jotka täyttävät tai ylittävät keskimääräiset mittatiedot ja jotka saattavat olla aliarvioituja tämän seurauksena.
