Täydellinen opas rahamarkkinatilien tililtä

Sisällysluettelo

• MMDA: n historia
• MMDA: t vs. muut talletustilit
• Erityiset näkökohdat MMDA: lle
• Pohjaviiva

Rahamarkkinatalletustili (MMDA), joka tunnetaan myös nimellä rahamarkkinatili (MMA), on erityinen pankki- tai luotto-osuuskunnan säästötili, jolla on joitain ominaisuuksia, joita ei löydy tavallisista säästötileistä.

Useimmat rahamarkkinatalletustilit maksavat korkeamman koron kuin tavalliset talletustilit, ja niihin sisältyy usein shekkien kirjoittamiseen ja pankkikorttiin liittyviä oikeuksia. MMDA: t mukana tulee myös rajoituksia, jotka tekevät niistä vähemmän joustavia kuin säännölliset sekit tai säästötilit.

Rahamarkkinatilien (MMDA) ymmärtäminen

Historia

1980-luvun alkuun saakka hallitus asetti enimmäismäärän tai rajan korkojen määrälle, jota pankit ja luotto-osuuskunnat voivat tarjota asiakkaille säästötilillä. Monet laitokset tarjosivat pieniä laitteita (kuten leivänpaahtimia ja vohveliraudat) muiden kannustimien kanssa talletusten houkuttelemiseksi, koska ne eivät pystyneet kilpailemaan korkojen suhteen.

Ihmiset alkoivat laittaa säästönsä korkeamman koron maksaviin rahamarkkinarahastoihin, joita kutsutaan myös rahamarkkinarahastoiksi. Rahamarkkinarahastoja myyvät pankit, pankkiiriliikkeet ja rahastoyhtiöt.

Avainsanat

• Rahamarkkinat talletustilit (MMDAs) ovat eräänlainen säästötilit.MMDA: t ovat erittäin turvallinen sijoitus, vaikka ovatkin lyhyellä aikavälillä hyödyllisempiä kuin pitkäaikainen sijoitus. Joustavuus ja likviditeetti erottavat MMDA: t monen tyyppisistä korkoa tuottavista säästöistä, mutta on monia tekijöitä, jotka on otettava huomioon ennen niiden valintaa muihin säästömuotoihin nähden. FDIC vakuuttaa MMDA: t jopa 250 000 dollaria tallettajaa kohden, kuten mikä tahansa tavallinen pankkitili..

Paineen alla kongressi ohitti Garn-St. Vuoden 1982 Germain-talletuslaitosten laki, joka salli pankkien ja luotto-osuuskuntien tarjota rahamarkkinatalletusseja, jotka maksoivat ”rahamarkkinakoron”, joka oli korkeampi kuin aiempi rajattu korko. Rahamarkkinatilitilejä tarjotaan perinteisissä ja verkkopankeissa sekä luotto-osuuskunnissa. Yksi MMDA: ien keskeisistä piirteistä, korkeampien korkojen maksamisen lisäksi, on omaisuuden suojaaminen.

Vakuutetut talletukset

MMDA-talletukset ja pankkitulot vakuutetaan liittohallituksen riippumattomalla virastolla (Federal Deposit Insurance Corporation, FDIC). FDIC kattaa tietyntyyppiset tilit, mukaan lukien MMDA: t, enintään 250 000 dollaria tallettajaa kohti pankkia kohti. Tämä tarkoittaa, että jos sinulla on muita vakuutettavia tilejä samassa pankissa (sekit, säästöt, talletustodistukset), ne kaikki lasketaan 250 000 dollarin vakuutusrajaan. Yhteiset tilit on vakuutettu 500 000 dollarilla.

Luotto-osuuskunnassa otetuilla rahamarkkinatilitileillä National Credit Union Administration (NCUA) tarjoaa vastaavan vakuutusturvan (250 000 dollaria jäsentä kohti / luotto-osuuskunta). Jos haluat vakuuttaa yli 250 000 dollaria, paras tapa saavuttaa tämä on avata MMDA useammassa kuin yhdessä pankissa tai luottoyhdistyksessä.

Hallitus ei kuitenkaan vakuuta rahamarkkinarahastoja - vaikka otatkin ne pankissa.

Tarkista kirjoitus- ja maksukortti

Monet rahamarkkinatilien tilit tarjoavat rajoitetut tarkistus-kirjoitusoikeudet ja sisältävät pankkikortin tilillä. Se tekee MMDA: sta yhdistelmä säästö- ja sekitilin, josta voi olla hyötyä, jos haluat saada korkeamman koron, mutta sinun on käytettävä varoja vain rajoitetusti.

Transaktiorajat

Kuten useimpien säästötilien kohdalla, myös Federal Reserve Regulation D rajoittaa sinut kuuteen siirtoon ja elektroniseen maksuun jokaisesta MMDA: sta kuukaudessa. Siirtotyyppejä, joita asia koskee, ovat ennalta valtuutetut siirrot (mukaan lukien tilinylityssuojaus), puhelinsiirrot, elektroniset siirrot, sekit tai pankkikorttimaksut kolmansille osapuolille, ACH-transaktiot ja pankkisiirrot.

Sinulla on useimmiten oikeus tehdä rajattomia tilisiirtoja henkilökohtaisesti (pankissa), postitse, messengerillä tai pankkiautomaatissa. Jos ylität sallittujen tapahtumien määrän kuukaudessa, saat pankista varoituksen, ja sinulle voidaan määrätä sakko. Jos jatkat, pankin on peruutettava siirto-oikeutesi, siirrettävä sinut säännölliseen tarkistukseen tai suljettava tili. Voit tehdä niin paljon talletuksia kuin haluat.

MMDA: n maksut ja vähimmäisvaatimukset

Rahoitusmarkkinatilitilit vaativat yleensä transaktiorajojen lisäksi tallettaa vähimmäismäärän tilin perustamiseksi ja vaativat sinua ylläpitämään vähimmäissaldon korkeimman koron saamiseksi.

Monilla MMDA: lla on kuukausimaksut, jotka alkavat, jos saldosi jää alle minimiarvon. Maksut ovat tärkeitä, koska mahdollisesti perittävä maksu vähentää ansiosi (korot). Jotkut laitokset perivät maksun saldosta riippumatta, ja toiset luopuvat kuukausimaksusta, jos esimerkiksi teet säännöllisen kuukausittaisen suoran talletuksen. Vähimmäis talletukset, saldot ja palkkioita koskevat säännöt vaihtelevat rahoituslaitosten välillä.

Korot

Yksi MMDA: n alkuperäisistä nähtävyyksistä oli se, että ne tarjosivat korkeampaa korkoa kuin säästötilit. Ja keskimäärin MMDA: t ylittävät säästötilit edelleen. MMDA: t voivat tarjota korkeampia korkoja, koska ne saavat sijoittaa talletustodistuksiin (CD), valtion arvopapereihin ja yritystodistuksiin, joita säästötilit eivät voi tehdä.

Rahamarkkinat talletustilien korot (samoin kuin useimpien talletustilien korot) ovat muuttuvia, mikä tarkoittaa, että ne voivat muuttua taloudellisten olosuhteiden kanssa. Koron yhdistämisellä - esimerkiksi vuosittain, kuukausittain tai päivittäin - voi olla huomattava vaikutus lopputulokseen, varsinkin jos tilisi saldo on korkea.

likviditeetti

Sekä rahamarkkinat talletustilit että rahamarkkinarahastot tarjoavat nopean pääsyn rahastoihisi. Rahamarkkinatilitileillä on valtion säätelemä kuuden tapahtuman kuukaudessa rajoitus, jota rahamarkkinarahastoissa ei ole. Yksittäiset pankit ja pankkiiriliikkeet voivat kuitenkin asettaa rajoituksia sille, kuinka usein voit lunastaa rahamarkkinarahaston osuuksia tai kirjoittaa sekkejä.

Osinko vs. korko

Rahamarkkinarahastojen tuottama osinko (tuotto) on yleensä hiukan korkeampi kuin rahamarkkinatalletustilien korot. Molempien tuotot vaihtelevat kuitenkin taustalla olevien sijoitusten tuoton perusteella, eivätkä kumpikaan pysy tyypillisesti inflaation kanssa.

uudelleeninvestointi

Sinulla on mahdollisuus sijoittaa osingot uudelleen rahamarkkinarahastoon. Sijoitetut osingot ostavat lisärahasto-osuuksia. Korot rahamarkkinatilitililtäsi lisätään automaattisesti pääomalle ja yhdistetään. Rahamarkkinarahastojen nettovarallisuusarvo on tyypillisesti 1 dollari osakkeelta. Tilisi kasvaessa omistamasi 1 dollarin osakkeiden lukumäärä kasvaa.

palkkiot

Sekä rahamarkkinat talletustilit että rahamarkkinarahastot perivät maksuja. Rahamarkkinarahastoissa päämaksu on kulusuhde. Tämä on rahastoyhtiölle maksettu korvaus rahastonhoitajalle ja muille toimintakuluille. Muut maksut voivat sisältää shekkien kirjoituspalkkiot tilin enimmäismäärän ylittämisestä kuukaudessa, tilipalveluiden vuosimaksut tai palkkiot, jos tilisi alittaa ilmoitetun vähimmäissaldon.

MMDA: t vs. muut talletustilit

Rahamarkkinatalletustilit eivät ole ainoita pankkien ja luotto-osuuskuntien tarjoamia talletustilejä. Muut tilit voivat sisältää ominaisuuksia (tai jopa korkoja), jotka tekevät niistä kilpailukykyisiä tai parempia kuin rahamarkkinatalletustilit.

Passbook-säästötili

Tavalliset pankki- tai luotto-osuuskunnan säästötilit maksavat korkoa samoin kuin MMDA: t, vaikka MMDA: n maksamat korot ovat yleensä korkeammat. Jotkut säännölliset säästötilit tarjoavat hiukan korkeamman koron MMDA: ien tarjoaman joustavuuden (ts. Shekkien kirjoittamisen) kompensoimiseksi.

Sekä säästötilit että MMDA: t ovat FDIC- tai NCUA-vakuutettuja. Molemmat antavat sinulle mahdollisuuden tehdä niin monta talletusta kuin haluat kuukaudessa, ja molemmat rajoittavat kuuteen siirtoon per liittovaltion keskuspankki-asetus D. Toisin kuin MMDA: t, säännöllisillä säästötilillä ei yleensä ole alkuperäistä talletusta tai vähimmäissaldon vaatimusta.

Korkean tuoton säästötili

Pankit ja luotto-osuuskunnat tarjoavat myös korkean tuoton säästötilejä, ja laitoksesta riippuen korko voi olla korkeampi kuin voit saada pankin MMDA: lla. Kuten MMDA: t, myös korkean tuoton säästötilit ovat FDIC- tai NCUA-vakuutettuja, ja ne saattavat vaatia korkeampaa alkuperäistä talletusta, vähimmäissaldoa ja ylläpitomaksuja tai määrätä sakkoja, jos saldosi alittaa vaaditun minimin.

Säännöllinen shekkitili

Tilien tarkistamisella on yksi suuri etu verrattuna MMDA: han - rajoittamaton transaktioiden määrä (sekit, pankkiautomaattien nosto, pankkisiirrot ja niin edelleen). Ne ovat myös FDIC- tai NCUA-vakuutettuja. Tämä tekee tilien tarkistamisesta täydellisen päivittäisiin rahoitustapahtumiin, kuten sekkien kirjoittamiseen, sähköiseen laskutukseen ja käteisen saamiseen ATM: n kautta. Tilien säännöllisen tarkistuksen tärkein heikkous on se, että niillä on erittäin alhainen (usein nolla) korko.

High-Yield / High-Interest -tarkastus

Tämän tyyppinen sekkitili - kuten korkean tuoton säästöt - tarjoaa korot, jotka kilpailevat ja toisinaan ylittävät rahamarkkinatalletustilien korot. Kuten MMDA: t, myös tämäntyyppisillä tileillä on velvollisuus ylläpitää päivittäinen vähimmäissaldo ja sakko tai maksu tämän määrän alittamisesta. Korkean tuoton sekkitileillä on myös usein yläraja - esimerkiksi 5000 dollaria -, jonka yläpuolella korkeata korkoa ei sovelleta.

Jotkut korkean tuoton tarkistustilit vaativat sinua tekemään minimimäärä pankkitapahtumia kuukaudessa. Kaikki nämä vaatimukset voivat tehdä korkean tuoton tarkistustilin pitämisestä aikaa vievää työtä. Muilta osin korkeatuottoinen tarkastus on kuin säännöllinen tarkastus rajoittamattomilla tarkastuksilla, pankkikortti, pankkiautomaattiyhteys ja FDIC- tai NCUA-vakuutus.

Palkitsee tilin tarkistamisen

Tämäntyyppinen sekitili voi tarjota vaikuttavan liittymisbonuksen ja muita palkkioita, kuten korkeat tuotot, pankkiautomaattimaksujen korvaukset, lentoyhtiön mailit tai rahana takaisin. Varoitukset ovat kuin korkean tuoton tarkistukset: korkeat maksut, ellei ylläpidetä ilmoitettua vähimmäistason päivittäistä saldoa, vaadittua vähimmäismäärää pankkikorttitapahtumia kuukaudessa, pakollisia kuukausittaisia ​​suoria talletuksia ja enemmän, laitoksesta riippuen. Muutoin palkitsee tarkastustoiminnot, kuten tavallinen tarkistustili, kuten yllä todettiin, mukaan lukien FDIC- tai NCUA-vakuutukset.

Talletustodistukset

CD on ajoitettu säästötili. Kiinteä korko, joka voi olla korkeampi kuin saat normaalista säästötililtä tai MMDA: lta, suostut tallettamaan tietyn määrän määräajaksi - kolmeksi, kuudeksi, yhdeksäksi tai 12 kuukaudeksi tai useita vuosia 10: een asti. CD-levyn korot lasketaan päivittäin, viikoittain, kuukausittain tai vuosittain pankin tai luottoyhtiön kanssa tekemäsi sopimuksen ehtojen mukaisesti.

Jotkut CD-levyt (tunnetaan nimellä nestemäiset CD-levyt) eivät rankaise sinua pääoman tai korkojen tai molempien ennenaikaisesta peruuttamisesta, mutta maksavat alhaisemman koron. CD-levyt ovat FDIC- tai NCUA-vakuutettuja, mutta ne eivät yleensä tarjoa mahdollisuutta kirjoittaa sekkejä, nostaa varoja pankkikortilla tai lisätä saldoon heti, kun olet ostanut CD-levyn.

Yhteiset varat

Rahamarkkinat talletustilit sekoitetaan joskus rahamarkkinarahastoihin. Vaikka molempia pidetään hyvina paikoina käteisen väliaikaiseen pysäköintiin, koska ne sijoittavat turvallisiin lyhytaikaisiin ajoneuvoihin, kuten CD-levyihin, valtion arvopapereihin ja yritystodistuksiin, ne eroavat toisistaan.

Erityiset näkökohdat MMDA: lle

Sijoitusrahastojen maksuvalmiusmaksut ja portit

Yhdysvaltain arvopaperi- ja pörssikomissio antoi lokakuussa 2016 rahamarkkinarahastoille erityissäännöt, joihin sisältyy rahastojen kyky määrätä likviditeettipalkkioita ja -portteja taloudellisen stressin aikana.

Tämä tarkoittaa sitä, että sinulta voidaan veloittaa erityinen lunastusmaksu rahaston osan tai kokonaan lunastamiseksi, tai rahasto voi estää lunastuksen määrätyn ajan. Näitä erityissääntöjä ei sovelleta rahamarkkinoiden talletustilille.

Verot MMDA: lle

Suurimmalta osin MMDA: ta ansaittu korko on verotettava, vaikka se olisi sijoitettu uudelleen. Jos saat yli 10 dollaria korkoa yhdessä vuodessa, saat 1099-INT käytettäväksi tuloverojen arkistointiin. Ei ole väliä, vaatiiko pankkisi korkoa "osinkoina". Siitä maksetaan edelleen veroja. Jos kokonaiskorko kaikista lomakkeista 1099-INT ylittää 1 500 dollaria, sinun on myös jätettävä aikataulu B, jossa on lueteltu kunkin laitoksen nimi ja kustakin saamat korot.

Jos MMDA sijoittaa tiettyihin verovapaisiin instrumentteihin (ts. Kunnallisiin joukkovelkakirjalainoihin), osaa tai kaikkia ansaitsemiasi korkoja ei ehkä tarvitse verottaa. Jos et ole varma veroasemasta, kysy neuvoa luotettavalta talousneuvojalta.

MMDA-valmisteiden riskit ja palautukset

FDIC- tai NCUA-vakuutuksen ja matalan riskin sijoitusten yhdistelmä tekee rahamarkkinatalletustilistä yhden turvallisimmista käytettävissä olevista sijoituksista. Kompromissi on tietenkin se, että MMDA-korot - vaikka ovat korkeammat kuin säännöllisillä sekkitileillä ja passikirja-säästötilillä - ovat paljon alhaisemmat kuin 8–10% historiallinen keskituotto, jonka saat arvopapereilla ja muun tyyppisillä pitkäaikaiset sijoitukset.

Vaikka MMDA: issa havaittavia matalan riskin sijoituksia pidetään erittäin turvallisina, niitä ei pidetä toteuttamiskelpoisina pitkäaikaisina sijoituksina. Mihin MMDA: t ovat erittäin hyviä, on paikka laittaa rahaa, jota et halua sitoa pitkäaikaiseksi sijoitukseksi tai pääomaksi, jota et halua riskittää - etenkin myöhemmillä eläkevuosilla. MMDA: t ovat myös suhteellisen turvallisia paikkoja pitää rahaa, kun markkinat ovat epävakaat.

Pohjaviiva

Päätös avata rahamarkkinatalletustili sisältää vertailemalla monia tekijöitä ja päättämällä, kuinka tärkeä kukin niistä on sinulle. Esimerkiksi korkotasosta riippuen tärkein huolenasi MMDA: n vai CD: n valitsemisesta saattaa olla likviditeetti.

Kysy itseltäsi rahamarkkinatilitilin ja rahamarkkinarahastojen välillä, haluatko vaihtaa arvopapereita mahdollisesti suuremman tuoton saamiseksi, koska rahamarkkinatalletustili on FDIC-vakuutettu ja rahamarkkinarahasto ei.

Mikään sääntö ei rajoita sinua yhden tyyppiseen tiliin. Haluat ehkä MMDA: n sijoituspaikkojen sijoituspaikaksi nopeaa pääsyä varten, kun markkinat tekevät suotuisan käänteen tai kattaa hätätapaukset. Säännölliset säästöt voivat olla tarkoituksenmukaisia, kunnes keräät tarpeeksi rahamarkkinatalletustilin tai rahamarkkinarahaston avaamiseen. Jos sinun ei tarvitse käyttää varojasi heti, mutta haluat silti turvallisuutta, viiden vuoden CD-levy saattaa olla hyvä paikka rahoillesi.

Alla olevassa taulukossa verrataan joitain yleisimpiä ominaisuuksia, joita rahamarkkinatileillä ja muun tyyppisillä talletustilillä on.

Lopuksi, pidä mielessä, että mikään näistä tileistä ei tarjoa tuottoa, joka on yhtä suuri kuin keskimäärin 8-10% tuotto, jonka todennäköisesti saat sijoittamalla arvopapereihin (osakkeisiin) ja joukkovelkakirjalainoihin pitkällä aikavälillä. Tästä syystä useimmat ihmiset käyttävät MMDA-laitteita ja muita säästötilit lyhytaikaisina ratkaisuina.

	NMDA	säästöt	Tarkistetaan	CD	MMMF
Korkotyyppi	muuttuja	muuttuja	muuttuja	kiinteät	muuttuja
FDIC-vakuutettu	Joo	Joo	Joo	Joo	Ei
tarkastukset	rajallinen	Ei	Rajoittamaton	Ei	rajallinen
Luottokortti	Joo	Ei	Joo	Ei	Joo
Liiketoimet / kuukausi	Kuusi	Kuusi	Rajoittamaton	Nolla	Rajoittamaton