Suurimmat pankkiirirahastot ovat murtaneet tärkeimmät tukitasot ja pudonneet vuoden 2018 alimpaan hintaan, ja ne ovat hukkuutuneet kahdeksasta keskuspankin korkokorotuksesta ja viimeisimmästä markkinalämpötilasta. Tämä hintatoimi asettaa vaiheen kriittiselle testaukselle vuoden 2016 breakout-tasoilla, jotka merkitsevät yhteyttä pitkäaikaisten sonni- ja karhumarkkinoiden välillä. Testaus jatkuu todennäköisesti hyvinkin vuonna 2019, kun sijoittajat odottavat nousevien joukkovelkakirjojen tuottojen ja kauppasotien aiheuttamaa talouden laskua.
Kaupalliset ja alueelliset pankit ovat menettäneet maantieteellisen tasaisen vauhtia viime viikkoina, mikä korostaa syyskuun lopussa kiihtyneen myyntipaineen laajaa luonnetta. Sektoritulosraporttien tulva on nyt käynnissä, mutta suurimpien toimijoiden viimeaikaiset tulokset eivät ole onnistuneet pysäyttämään pääoman poistumista, minkä vuoksi on epätodennäköistä, että keskitason ja pienyrityksen operaattorit voivat kääntää laskuvesiä.
JPMorgan Chase & Co. (JPM) jatkaa ryhmän johtamista, mutta on jo epäonnistunut kaksi yritystä murtamaan tammikuun vastarinta lähellä 120 dollaria. Samaan aikaan Bank of America Corporation (BAC) pyrkii pitämään kesän puolivälin matalammalla tasolla 27, 74 dollaria, kun taas Citigroup Inc. (C) lopetti johtamisen käyttäytymisen virkistävän ajanjakson vuoden 2018 alussa ja on nyt kaupassa lähes 14% alle tammikuun. korkea. Tämä alan kenraalien karkea toiminta ei pidä hyvää pienille pankeille tulevina viikkoina.
SPDR S&P Bank ETF (KBE) myi loppuun 60 dollarista 8, 90 dollariin viimeisen vuosikymmenen taloudellisen romahduksen aikana ja toipui kolmella ralliaallolla, joka ylitti 0, 786 Fibonacci -myynnin uudelleenjärjestelytason lähellä 50 dollaria tammikuussa 2018. Rahaston huippunsa oli maaliskuussa 52 dollaria. ja kääntyi hännän poikki ristiin harmonisen tason syyskuuhun ja kiihtyi sitten alaspäin kääntäen tuen kymmenen kuukauden laskevan kolmion yläosassa.
Syyskuun 2017 alin hinta, 39, 60 dollaria, on ainoa tukitaso, joka ylittää marraskuun 2016 eron, joka on silti täyttämätön ero 35–35, 35 dollarin välillä. Teoreettisesti se on niin alhainen kuin haittapuoli voi tulla julistamatta monivuotisten sonnimarkkinoiden loppua. Tällaisen tason pomppiminen merkitsisi kuitenkin pyrrheellistä voittoa, koska se saavutettiin ensimmäisen kerran vuonna 2014, mikä tarkoittaa nollan ylösajoa yli neljä vuotta.
SPDR S&P: n aluepankki ETF (KRE) myi 51 dollarista 14, 42 dollariin karhumarkkinoiden aikana ja pomppi myös kolmessa laajassa ralliaallossa. Se vastusti vuoden 2007 presidentinvaalien jälkeistä vastarintaa, toisin kuin kaupallinen kilpailija, osoittaen vaikuttavaa suhteellista vahvuutta. Tämä ero oli järkevää, koska alueelliset pakenivat suurimman osan Dodd-Frankin vastatuuleista ja kirjasivat tuloja perinteisillä operaatioilla, joihin sisältyy asuntolainoja ja kaupallisia lainoja.
Syyskuun 2017 alin hinta 49, 31 dollarilla merkitsee myös purkautumista vuoden 2007 korkeimmalle tasolle, mikä ennustaa potentiaalisen myyntimerkinnän rikkoneen. Kuvio osoittaa myös marraskuussa 2016 täyttämättä olevan aukon 44, 30–44, 70 dollaria, mikä merkitsee loogista negatiivista tavoitetta, jos myyntipaine on alle 50 dollaria. Rahasto vaihtoi ensimmäistä kertaa 40 dollarin puoliväliin vuonna 2015, ja se korosti jälleen kerran mahdollisuutta saada monivuotinen nollatuotto.
Molemmat pankkirahastot kohtaavat voimakasta vastustusta 200 päivän eksponentiaalisessa liikkuvassa keskiarvossaan (EMA), jos elpymisponnistus kerää höyryä tulevina viikkoina. Nämä tasot ovat 48 dollaria kaupparahastosta ja 61 dollaria alueellisesta rahastosta. Näiden esteiden yläpuolella olevat rallit vaaditaan teknisten vahinkojen lieventämiseksi ja pitkän aikavälin näkymien parantamiseksi, mutta sitä ei todennäköisesti tapahdu ilman suurta joukkovelkakirjamarkkinoiden kääntymistä.
Pohjaviiva
Kaupalliset ja alueelliset pankit ovat rikkoneet 200 päivän EMA: nsa ja myyneet vuoden 2018 matalampaan hintaan huolimatta Yhdysvaltojen kiristyvästä taloudesta. Kasvavat sadot ja kauppasodat ovat syyllisiä, mikä viittaa alentuneisiin hintoihin jo vuonna 2019.
