Mikä on 125%: n laina?
125%: n laina on laina - yleensä asuntolaina -, jonka alkuperäinen lainasumma on 125% kiinteistön alkuperäisestä arvosta. Esimerkiksi, jos kotisi arvo on 300 000 dollaria, 125%: n laina antaa sinun lainata 350 000 dollaria.
Nämä lainat tulivat yleisiksi 1990-luvulla. Alun perin luotonsaajille suunnatut luotonottajat, joilla on korkeat luottotiedot ja esimerkit luottohistoriasta, niillä on taipumus noudattaa huomattavia korkoja, jopa kaksinkertaisia tavanomaisiin asuntolainoihin verrattuna.
Kuinka 125%: n laina toimii
Teknisessä rahoituksessa 125%: n lainan laina-arvo -suhde (LTV) on 125%.
Ensisijainen mittari lainan riskistä lainanantajalle on lainan koko suhteessa kohde-etuuden arvoon (LTV-suhde). 125%: n laina on suhteellisen riskialtinen laina verrattuna lainaan, jonka LTV-suhde on alle 100%: Tavanomaisissa asuntolainoissa lainan koko ei ylitä 80% kiinteistön arvosta. Siksi luotonantajien käyttämän riskipohjaisen hinnoittelumenetelmän mukaan lainalle, jonka LTV-suhde on 125%, tulee korkeampi korko kuin lainalle, jonka LTV-suhde on 100% tai vähemmän.
Koska niihin liittyy summa, joka on suurempi kuin kiinnitettävän kiinteistön arvo, 125 prosentin lainalla on korkeammat korot kuin tavanomaisilla lainoilla.
Asunnonomistajat saattavat hakea 125%: n lainaa jälleenrahoitusvaihtoehtona, jotta heillä olisi enemmän pääomaa. Niiden motiivina saattaa olla käyttää lainaa tapaa maksaa pois muut velat, joihin liittyy korkeampia korkoja, kuten luottokortit. Asuntolainan suhteellisen matala korko voi tarkoittaa pienempien maksujen suorittamista ja pienempää pääomaa, mikä lisäisi pääomaa nopeammin.
Esimerkki 125%: n lainoista
Talouskriisin aikana 2007-08, 125% lainoista oli merkitystä kodinomistajien auttamisessa. Maanlaajuisten kiinteistömarkkinoiden kaatuminen, jonka aloitti subprime-asuntolainojen romahtaminen, jätti monet ihmiset vedenalaiseksi - toisin sanoen, he olivat velkaa asuntolainalle enemmän rahaa kuin koti oli tosiasiallisesti arvoinen. Ei ollut ennenkuulumatonta löytää asunnonomistajia, jotka olivat velkaantuneita maksamaan asuntolainoja korkoilla ja pääomalla, jotka eivät enää heijasta heidän maksamiensa asuntojen arvoa. Kun kodin arvot laskivat, asunnonomistajat saattoivat halunnut jälleenrahoittaa, mutta pätevyyden hankkimiseksi heiltä olisi ehkä vaadittu maksamaan tietty prosenttiosuus kodin pääomasta. Markkinoiden dramaattiset muutokset vaikeuttivat jälleenrahoituksen varmistamista; Lisäksi maksujen jatkaminen olemassa oleviin asuntolainoihin tarkoittaisi todennäköisesti, että he eivät pystyisi korvaamaan tappioitaan, vaikka yrittäisivät myydä kodin.
Liittovaltion kodinkykyinen jälleenrahoitusohjelma (HARP) luotiin maaliskuussa 2009 keinona tarjota helpotusta. Se antoi asunnonomistajille, joiden kotona oli vedenalainen, mutta jotka olivat muuten hyvässä asemassa ja nykyiset asuntolainoillaan, hakea jälleenrahoitusta. HARP: n kautta asunnonomistajat, jotka olivat velkaa jopa 125% kodinsa arvosta, voisivat yrittää jälleenrahoittaa alhaisemmilla korkoilla auttaakseen heitä maksamaan velkansa ja saamaan vakaamman taloudellisen perustan. Alun perin asunnonomistajat, jotka olivat velkaa enemmän kuin tämä prosenttiosuus, eivät voineet hakea hakemusta, mutta lopulta jopa 125% LTV-enimmäismäärä poistettiin, jolloin vielä useammat asunnonomistajat voivat hakea HARP-lainoja.
HARP-ohjelmaa pidennettiin useita kertoja, joten se päättyi joulukuussa 2018.
