Yksi useimpien digitaalisten valuuttojen tunnusmerkki on äärimmäinen volatiliteetti. Toistuvat ja merkittävät hintavaihtelut olivat huolenaiheita jo varhaisina päivinä joillekin merkittävistä kryptovaluutoista, mutta ilmiö jatkuu tähän päivään saakka. Tätä ei tarvitse tutkia kauempana kuin maailman suurin digitaalinen valuutta, bitcoin (BTC). vuoden 2017 lopulla BTC nousi ennätykselliselle tasolle - lähes 20 000 dollaria kolikkoa kohti. Vain muutamaa viikkoa myöhemmin se oli pudonnut suunnilleen kolmannekseen tästä arvosta.
Hintavaihteluja ei tapahdu vain laajemmassa, kuten tämä, ajanjaksossa, joka ulottuu viikkojen ja kuukausien ajan. Itse asiassa ne tapahtuvat myös toisesta toiseen. Juuri tämä tosiasia on sallinut joidenkin rikollisten toimien hyötyä suosittujen digitaalisten valuuttojen salamakatastrofeista, ostamalla kuumin rahakkeita alhaisilla hinnoilla ja myymällä ne sitten, kun hinnat on korjattu. Nyt uusi suuntaus on aiheuttanut myös kryptovaluuttayhteisön huolen. "Huijaus", se on prosessi, jolla rikolliset yrittävät vaikuttaa keinotekoisesti digitaalisen valuutan hintaan luomalla vääriä tilauksia.
Huijauspohja
Kuten kaikkien kaupankäynnin kohteena olevien arvopapereidenkin kanssa, digitaalisen tunnuksen hinta riippuu monista tekijöistä, muun muassa yleisestä optimismista tai pessimismistä, joka valtaa laajempia markkinoita ja yksittäisiä sijoittajia. Vaikka tätä kryptovaluutan vauhtia ja potentiaalia voi olla vaikea määrittää, se on kuitenkin asia, jonka taitavat sijoittajat ovat erittäin perehtyneitä. Koska optimismin tai pessimismin tunne voi vaikuttaa sijoittajien ryhmään pyrkimykseen ostaa tai myydä kyseinen digitaalinen valuutta, nämä käsitteet ovat kriittisiä kyseisen tokenin hinnan kannalta, vaikka ne pysyisivätkin jonkin verran vaikeina.
Se, että nämä tunteet ovat vaikeita, antaa huijauksen olla mahdollista ja tehokasta. Elinkeinonharjoittajat, jotka haluavat manipuloida tietyn kryptovaluutan markkinoita, voivat luoda optimismin tai pessimismin aloitteen tekemällä vilpillisiä osto- tai myyntitilauksia. Kun elinkeinonharjoittajat tuottavat nämä tilaukset aikomatta täyttää niitä, he huijaavat muita sijoittajia joko ostamaan tai myymään, ja salausvaluutan hinta tarjoaa mahdollisuuden mukauttaa vastaavasti. Kauppias peruuttaa tilaukset heti, kun kryptovaluutan hinta siirtyy haluamaansa suuntaan.
Huijaaminen käytännössä
Bloomberg kertoi Yhdysvaltain oikeusministeriön (DOJ) aloittamasta tutkimuksesta, jonka tarkoituksena oli selvittää, oliko bitcoin-verkossa tapahtunut salauksen valuuttakurssien manipulointia väärentämisen seurauksena. Raportin mukaan DOJ: n viranomaiset ovat huolestuneita siitä, että vaihdot ympäri maailmaa ovat ottaneet aktiivisen lähestymistavan harjoittaa kauppiaita, jotka harjoittavat huijausta. Voi olla, että tutkimuksessa keskitytään bitcoiniin paitsi siksi, että se on edelleen suurin digitaalinen valuutta markkinakaton mukaan, vaan myös siksi, että sen massiiviset hinnankorotukset viime vuoden lopulla ajoivat uusien amatöörisijoittajien laumoja avaruuteen. Nämä sijoittajat, jotka haluavat tehdä mitä he näkevät olevan helppoa rahaa digitaalisesta valuutasta, joka näyttää olevan tarkoitettu stratosfäärin korkeudelle, saattavat olla kaikkein alttiimpia huijauksille.
Kun väärentämistä tapahtuu, siihen liittyy usein pesukauppa. Pesukauppa on samanlainen kuin huijaus siinä mielessä, että sen tarkoituksena on manipuloida digitaalisen valuutan hintaa keinotekoisin keinoin, vaikka toteutuskeinot ovat erilaiset. Pesukaupassa huijari käy kauppaa itsensä kanssa luodakseen markkinoiden kysynnän illuusion, houkutteleen siten myös epäluuloisia sijoittajia aloittamaan kaupat.
Teksasin yliopiston finanssiprofessori John Griffin uskoo, että salausvaluuttatila on erityisen herkkä huijaukselle. Hän selittää, että "salausvaluuttamaailmassa on hyvin vähän manipuloivan kaupan, huijauksen ja pesukaupan seurantaa", ja lisää, että markkinoiden huijaaminen ja hintojen manipulointi laittomasti olisi helppoa ".
Suojaa huijausta vastaan
Kuinka sijoittaja pystyy parhaiten suojelemaan itseään digitaaliseen valuuttaan sijoittamisesta huijauksen tapahtuessa? Kaiken kaikkiaan varovaisuus on monien sijoittajien keskeinen lähestymistapa. On parasta olla varovainen mahdollisuuksista, jotka vaikuttavat liian hyviltä ollakseen totta, ja on myös syytä varmistaa, että kaikki vaihtamasi vaihtokaupat valvovat kaikenlaista petoksia, mukaan lukien huijaaminen ja pesukauppa. Samaan aikaan jotkut keskustelut haluavat nostaa turvallisuus- ja valvontajärjestelmiään pyrkiessäkseen suojaamaan huijausta ja suojelemaan asiakkaita.
Esimerkiksi Cameronin ja Tyler Winklevossin luoma Gemini-vaihto on hiljattain ilmoittanut tekevänsä yhteistyötä Nasdaqin kanssa digitaalisten merkkikaupan valvonnan toteuttamiseksi.
Viime kädessä jopa valppaimmat sijoittajat voivat silti olla alttiita hintojen manipuloinnille digitaalisen valuutan maailmassa. Tästä syystä on välttämätöntä pitää mielessä, että tämä tila on edelleen erittäin spekulatiivinen ja että digitaaliset valuutat eivät ole kaikkien sijoitusstrategioiden kaikkia ja lopullisia.
