Ympäristö-, sosiaali- ja hallintotapojen (ESG) sijoitusperiaatteita noudattava pörssikaupparahastojen (ETF) areena on lähellä tervetulleita yhtä indeksirahastojen universumin raskaimmista osuuksista. Keskiviikkona julkaistussa lausunnossa Vanguard totesi, että se on tehnyt arvopaperi- ja pörssikomitealle (SEC) suunnitelman ottaa käyttöön kaksi ESG-ETF: ää: Vanguard ESG US Stock ETF ja Vanguard ESG International Stock ETF. Nämä rahastot olisivat Vanguardin tarjoamia ensimmäisiä ESG ETF -rahastoja.
Vanguard, toiseksi suurin yhdysvaltalainen ETF-sponsori, joka on vain iSharesin takana, tarjoaa jo ESG-indeksirahaston. FTSE Social Index Fund -rahasto on ollut toiminnassa vuodesta 2000. Vanguardin tietojen mukaan kyseisellä indeksirahastolla oli hallinnassa olevia varoja eri osakelajeissa 4, 4 miljardia dollaria 31. toukokuuta.
"Vanguard ESG US Stock ETF pyrkii jäljittämään FTSE US All Cap Choice -indeksiä, joka on markkinahintaan painotettu vertailuindeksi, joka sisältää suurten, keskisuurten ja pienten yhtiöiden osakkeet, jotka on turvattu erityisillä ympäristö-, sosiaalisilla ja hallinnollisilla perusteilla", lausunto. Samaan aikaan Vanguard ESG International Stock ETF seuraa cap-painotettua FTSE Global All Cap -yhtiön entisten Yhdysvaltojen valintaindeksiä, joka sisältää Yhdysvaltojen entisten kehittyneiden ja kehittyvien markkinoiden osakekannat.
Yhdysvalloissa käydään kauppaa lähes 70 ESG ETF: ää, joiden hallinnoitavat varat ovat yhteensä 7, 16 miljardia dollaria. ESG ETF -tilan väestö kasvaa nopeasti, mutta vain yhdelle ryhmän jäsenelle allokoidaan 1, 12 miljardia dollaria varoja. Toisen ja kolmannen suurimman ESG-ETF-rahaston varat ovat noin 1, 23 miljardia dollaria, mikä osoittaa, että merkittävä osa maailmankaikkeuden varoista on rajattu vain pieneen määrään rahastoja.
Vanguardilla on potentiaalia muuttaa sitä erinomaisella tuotemerkin tunnustamisella, vahvoilla jakelukanavilla ja tietysti alhaisilla maksuilla. Vanguard ESG US Stock ETF: n ja Vanguard ESG International Stock ETF: n vuosikustannussuhteet ovat vastaavasti 0, 12% ja 0, 15%. Joillakin vakiintuneilla ESG-säätiöillä on jo vastaavat maksut, mutta Yhdysvalloissa listattujen ESG-säätiöiden keskimääräinen vuotuinen kustannussuhde on noin 0, 44 prosenttia. (Lisätietoja: Palkkioleikkaukset tekevät tiensä ESG-säätiöihin .)
"Vertailuarvojen kehittämisessä FTSE seuloo laajat kotimaiset ja kansainväliset osakeindeksinsä ja sulkee pois seuraavien toimialojen yritysten varastot: aikuisviihde, alkoholi, tupakka, aseet, fossiiliset polttoaineet, rahapelit ja ydinvoima", sanoo Vanguard. "Rakennusmetodologia seuloo myös niiden yritysten osakekannat, jotka eivät täytä tiettyjä monimuotoisuuskriteerejä, samoin kuin YK: n globaaleissa kompaktiperiaatteissa määritellyt työ-, ihmisoikeus-, korruption vastaiset ja ympäristöstandardit."
Vanguard ESG ETF: n odotetaan debytoivan syyskuussa. (Katso lisätietoja lukemalla: Viisi suosituinta sijoitusrahastoa vaikuttavalle sijoittamiselle .)
