Ensisijainen oma pääoma vs. toisen tason pääoma: yleiskatsaus
Baselin sopimuksen mukaan pankin on ylläpidettävä tiettyä määrää käteistä tai likvidejä varoja suhteessa sen riskipainotettuihin varoihin. Baselin sopimukset ovat sarja pankkisäännöksiä, jotka auttavat varmistamaan, että rahoituslaitoksilla on riittävästi pääomaa velvollisuuksien hoitamiseksi. Accords asetti vakavaraisuussuhteen (CAR) näiden pankkien omistuksen määrittelemiseksi. Basel III: n nojalla pankin ensisijaisen ja toisen tason varojen on oltava vähintään 10, 5% sen riskipainotteista varoista. Basel III nosti vaatimukset 8 prosentista Basel II: n yhteydessä.
Pankin pääoma koostuu ensisijaisesta pääomasta ja toissijaisesta pääomasta, ja nämä kaksi pääomatyyppiä ovat erilaisia - on olemassa kolmas tyyppi, jota kutsutaan kätevästi toissijaiseksi pääomaksi.
Ensisijainen pääoma on pankin peruspääoma ja sisältää julkistetut varaukset - jotka ilmestyvät pankin tilinpäätökseen - ja oma pääoma. Tämä raha on raha, jota pankki käyttää säännöllisesti toimimaan, ja muodostaa perustan rahoituslaitoksen vahvuudelle.
Toissijainen pääoma on pankin lisäpääoma. Julkaisemattomat varat, pääomalainat, hybridirahoitustuotteet ja muut erät muodostavat nämä varat.
Pankin kokonaispääoma lasketaan lisäämällä sen ensisijainen ja toissijainen pääoma yhteen. Sääntelyviranomaiset käyttävät pääomaosuutta pankin vakavaraisuuden määrittämiseen ja luokitteluun.
Ensisijaisen pääoman pääoma
Ensisijainen pääoma koostuu omaan pääomaan ja kertyneisiin voittovaroihin - jotka esitetään tilinpäätöksessä - ja on ensisijainen indikaattori pankin taloudellisen tilanteen mittaamiseksi. Nämä varat otetaan käyttöön, kun pankin on vastattava tappioista lopettamatta liiketoimintaansa. Ensisijainen pääoma on pankin ensisijainen rahoituksen lähde. Tyypillisesti siinä on lähes kaikki pankin kertyneet varat. Nämä varat luodaan erityisesti pankkien tukemiseen, kun tappiot otetaan käyttöön, jotta säännöllisiä liiketoimintatoimia ei tarvitse sulkea.
Basel III: ssa vähimmäisvakavaraisuusaste on 10, 5%, joka lasketaan jakamalla pankin ensisijainen omat varat pääoman kokonaismäärällä (RWA). RWA mittaa pankin alttiutta luottoriskille sen myöntämistä lainoista.
Oletetaan esimerkiksi, että finanssilaitoksella on 200 miljardia dollaria ensimmäisen tason varoista. Niiden riskipainotettu omaisuuserien arvo on 1, 2 triljoonaa. Pääomaosuuden laskemiseksi he jakavat 200 miljardia dollaria 1, 2 triljoonaa dollaria riskillä, kun pääomasuhde on 16, 66%, mikä ylittää selvästi Basel III -vaatimukset.
Ensisijaisten rahastojen lähteille asetetaan myös lisävaatimuksia sen varmistamiseksi, että ne ovat käytettävissä, kun pankin on käytettävä niitä.
Tier 2 -pääoma
Ensisijaisiin omiin varoihin sisältyy julkistamattomia varoja, joita ei esiinny pankin tilinpäätöksessä, arvonmuutosrahastoja, hybridi-pääomainstrumentteja, pääomalainaa (tunnetaan myös nimellä ensisijainen velkakirja) ja yleisiä lainatappioita tai kerättyjä varantoja. Uudelleenarvotetut rahastot on kirjanpitomenetelmä, joka laskee uudelleen tilan käyvän arvon, joka on suurempi kuin mitä se alun perin kirjattiin sellaiseksi kuin kiinteistöihin. Hybridi pääomainstrumentit ovat arvopapereita, kuten vaihtovelkakirjalainoja, joilla on sekä pääoma- että velkaominaisuuksia.
Toissijainen pääoma on lisäpääoma, koska se on vähemmän luotettava kuin toissijainen pääoma. On vaikeampaa mitata tarkasti, koska sen varallisuus on vaikea selvittää. Usein pankit jakavat nämä varat ylemmän ja alemman tason pooliin yksittäisen omaisuuserän ominaisuuksista riippuen.
Vuonna 2019 Basel III -sopimuksen nojalla vähimmäispääoman suhde on 12, 9%, mikä osoittaa, että vähimmäisvakavaraisuusaste on 2 prosenttia, kun taas ensisijaisen omien varojen suhde on 10, 9 prosenttia. Oletetaan, että sama pankki ilmoitti toissijaisen pääoman olevan 32, 526 miljardia dollaria. Sen toissijaisen pääoman suhde neljänneksellä oli 32, 526 miljardia dollaria / 1, 243 biljoonaa dollaria = 2, 62%. Siten sen kokonaispääoma oli 16, 8% (14, 18% + 2, 62%). Basel III -sopimuksessa pankki saavutti vähimmäispääomasuhteen 12, 9%.
Tärkeimmät poistuvat:
- Basel III: n nojalla pankin ensisijaisen ja toisen tason varojen on oltava vähintään 10, 5% sen riskipainotteista varoista, kun se vastaa Basel II: n 8 prosentista. Ensisijainen pääoma on pankin ensisijainen rahoituksen lähde. Ensisijainen pääoma koostuu omasta pääomasta ja kertyneistä voittovaroista. Toissijainen oma pääoma sisältää arvonmuutosrahastojen, hybridivakuusinstrumentit ja pääomalainat, yleiset luottotappiovarat ja julkistamattomat rahastot. Toissijaista pääomaa pidetään vähemmän luotettavana kuin ensisijaisen omaisuuden pääomaa, koska sitä on vaikeampaa laskea tarkasti ja vaikeampi selvittää.
