Mitä ovat lyhytaikaiset sijoitukset?
Lyhytaikaiset sijoitukset, joita kutsutaan myös jälkimarkkinakelpoisiksi arvopapereiksi tai väliaikaisiksi sijoituksiksi, ovat sellaisia, jotka voidaan helposti muuttaa käteiseksi, tyypillisesti viiden vuoden kuluessa. Monet lyhytaikaiset sijoitukset myydään tai muutetaan rahaksi vain 3-12 kuukauden kuluttua. Joitakin yleisiä esimerkkejä lyhytaikaisista sijoituksista ovat CD-levyt, rahamarkkinatilit, korkean tuoton säästötilit, valtion joukkovelkakirjat ja valtion vekselit. Yleensä nämä sijoitukset ovat korkealaatuisia ja erittäin likvidejä varoja tai sijoitusvälineitä.
Lyhytaikaiset sijoitukset voivat viitata myös nimenomaisesti yrityksen omistamiin - samankaltaisiin, mutta muutamilla lisävaatimuksilla varustettuihin - rahoitusvaroihin. Nauhoitettu erilliselle tilille,
ja jotka on lueteltu yrityksen taseen lyhytaikaisia varoja koskevassa osassa, nämä ovat yrityksen tekemiä sijoituksia, joiden odotetaan muuntavan käteisellä vuoden sisällä.
Lyhytaikaiset sijoitukset
Kuinka lyhytaikaiset sijoitukset toimivat
Lyhytaikaisen sijoituksen tavoitteena - sekä yrityksille että yksityishenkilöille / institutionaalisille sijoittajille - on suojata pääomaa tuottamalla samalla tuotto, joka on samanlainen kuin valtionkassan vetoisuusrahasto tai muu vastaava vertailuindeksi.
Vahvassa kassatilanteessa olevien yritysten taseessa on lyhytaikaisten sijoitusten tili. Seurauksena on, että yrityksellä on varaa sijoittaa ylimääräistä rahaa osakkeisiin, joukkovelkakirjalainoihin tai rahavaroihin, jotta saadaan korkeampia korkoja kuin mitä normaalilta säästötililtä saataisiin.
Yrityksellä on kaksi perusedellytystä sijoituksen luokittelemiseksi lyhytaikaiseksi. Ensinnäkin sen on oltava likvidettä, kuten osake, joka on listattu suurissa pörsseissä, joka käy usein kauppaa, tai Yhdysvaltojen valtion joukkovelkakirjalainat. Toiseksi johdon on tarkoitus myydä arvopaperi suhteellisen lyhyessä ajassa, kuten 12 kuukauden kuluessa. Markkinakelpoiset velkapaperit, nimeltään "lyhytaikainen paperi", joiden erääntymisaika on enintään vuosi, kuten Yhdysvaltojen valtionlainat ja yritystodistukset, lasketaan myös lyhytaikaisiksi sijoituksiksi.
Markkinakelpoisiksi oman pääoman ehtoisiksi arvopapereiksi luetaan sijoitukset tavallisiin ja ensisijaisiin osakkeisiin. Markkinakelpoisiin velkapapereihin voi sisältyä yrityslainoja - toisin sanoen toisen yrityksen liikkeeseen laskemia joukkovelkakirjalainoja -, mutta niillä on myös oltava lyhyet eräpäivät ja niiden on oltava aktiivisesti vaihdettuja, jotta niitä voidaan pitää likvideinä.
Avainsanat
- Lyhytaikaiset sijoitukset ovat jälkimarkkinakelpoisia arvopapereita tai erittäin likvidejä varoja, jotka on suunniteltu tarjoamaan turvallinen, väliaikainen pysäköintialue ylimääräiselle käteisellä. Lyhytaikaisella sijoituksella voidaan myös viitata omistuksiin, joita yritys omistaa, mutta aikoo myydä vuoden sisällä tai (jos velka) erääntyy sisällä. vuosi. CD-levyt, rahamarkkinatilit ja valtion vekselit ovat yleisiä tyyppejä matalan riskin mukaisista lyhytaikaisista sijoituksista.
Esimerkkejä lyhytaikaisista sijoituksista
Joitakin yleisiä lyhytaikaisia sijoituksia ja strategioita, joita yritykset ja yksittäiset sijoittajat käyttävät, ovat:
- Talletustodistukset (CD-levyt): Näitä talletuksia tarjoavat pankit, ja ne maksavat yleensä korkeamman koron, koska ne lukitsevat käteisellä tiettynä ajanjaksona. Ne ovat FDIC-vakuutettuja jopa 250 000 dollariin saakka. Rahamarkkinatilit: Näiden FDIC-vakuutettujen tilien tuotot voittavat säästötilien tuotot, mutta vaativat vähimmäissijoituksen. Muista, että rahamarkkinatilit eroavat rahamarkkinarahastoista, jotka eivät ole FDIC-vakuutettuja. Treasuries: Näitä valtion liikkeeseen laskemia joukkovelkakirjalainoja, kuten vekselit, vekselit, vaihtuvakorkoiset lainat ja valtionkassan inflaatiosuojatut arvopaperit (TIPS), on erilaisia. Joukkovelkakirjarahastot: Ammatillisten omaisuudenhoitajien / sijoitusyhtiöiden tarjoamat rahastot ovat parempia lyhyemmässä ajassa ja voivat tarjota keskimääräistä paremman tuoton riskeille. Vain olla tietoinen maksuista. Kunnan joukkovelkakirjalainat: Nämä joukkovelkakirjalainat, jotka ovat laskeneet liikkeeseen paikallisten, osavaltioiden tai muiden kuin liittovaltion virastojen kanssa, voivat tarjota korkeampia tuottoja ja veroetuja, koska ne on usein vapautettu tuloverosta. Vertaislainaus (P2P): Ylimääräinen käteisvaro voidaan asettaa peliin jommankumman näistä lainausympäristöistä, jotka vastaavat lainanottajia lainanantajiin. Roth IRA: Yksilöille nämä ajoneuvot voivat tarjota joustavuutta ja erilaisia sijoitusvaihtoehtoja. Maksut, mutta ei voittoja, Roth IRA: lle voidaan peruuttaa milloin tahansa ilman rangaistuksia tai veroja.
Tosielämän esimerkki lyhytaikaisista sijoituksista
Microsoft Corp. ilmoitti 31. maaliskuuta 2018 antamassaan neljännesvuosittaisessa lausunnossa olevan taseessaan 135 miljardia dollaria lyhytaikaisia sijoituksia. Suurin komponentti oli Yhdysvaltain hallitusten ja virastojen arvopaperit, jotka olivat 108 miljardia dollaria. Tätä seurasivat yrityslainat / joukkovelkakirjalainat 6, 1 miljardin dollarin arvosta, ulkomaisten valtion joukkolainat 4, 7 miljardin dollarin arvosta, asuntolaina- / omaisuusvakuudelliset arvopaperit 3, 8 miljardin dollarin arvosta, talletustodistukset (CD-levyt) olivat 2 miljardin dollarin arvosta ja kunnalliset arvopaperit 269 miljoonaa dollaria.
Apple Inc.: llä oli myös lyhytaikaisia sijoituksia, jotka oli listattu jälkimarkkinakelpoisina arvopapereina, 254 miljardia dollaria 31. maaliskuuta 2018 mennessä. Kaksi merkittävää sijoitusta olivat yritystodistukset, joiden osuus oli 138 miljardia dollaria, ja Yhdysvaltain valtiovarainministeriön / viraston arvopaperit, jotka olivat 62, 3 miljardia dollaria. Yhtiön sijoitus yritystodistuspapereihin oli 17, 4 miljardia dollaria ja sijoitusrahastot 800 miljoonaa dollaria. Applella oli myös muiden kuin Yhdysvaltojen valtion arvopapereita 8, 2 miljardia dollaria ja todistuksia / määräaikaistalletuksia 7, 3 miljardia dollaria. Asuntolaina- / omaisuusvakuudelliset arvopaperit olivat 20 miljardia dollaria ja kuntien arvopaperit 973 miljoonaa dollaria, ja niiden lyhyet sijoitukset päättyivät.
