Sarja 34 on koe ja lisenssi, jota vaaditaan yksityishenkilöiltä, jotka haluavat harjoittaa pörssin ulkopuolisia valuuttakauppoja vähittäisasiakkaiden kanssa. Se on osa rekisteröinti- ja varmennusprosessia useimmille forex-johtajalle, jälleenmyyjälle ja välittäjälle.
Breaking Down -sarja 34
Sarja 34 -tutkimus, joka tunnetaan myös nimellä Retail Off-Exchange Forex Examination, on National Futures Association (NFA) -koe, jota hallinnoi rahoitusalan sääntelyviranomainen (FINRA). Kokeen suoritettuaan henkilö tunnetaan nimellä 'forex AP' tai 'forex Associated Person'.
NFA: n mukaan sarjan 34 sertifikaatin hankkiminen vaaditaan jokaiselta, joka hakee hyväksyntää forex-yrityksenä tai forex-yksilönä, ennen kuin hän harjoittaa pörssin ulkopuolista forex-kauppaa, elleivät he ole jo läpäisseet sarjaa 3 (National Commodities Futures Examination) tai Series 32 (Limited). Tulevaisuuden tentti-säännöt) tentit. Niiden on myös oltava läpäissyt sarjan 34 kahden viimeisen vuoden aikana tai heidät on jatkuvasti rekisteröity NFA: n jäsenyrityksessä ylittäessään sarjan 34 ilman yli kahden vuoden rekisteröintiviivettä.
Sarja 34 Tentin sisältö
Sarja 34 tentti koostuu 40 monivalintakysymyksestä. Hakijoilla on 60 minuuttia aikaa suorittaa se. Tentin läpäisemistä varten hakijan on saatava vähintään 28 kysymystä oikein saavuttaakseen 70%: n läpäisypisteen.
Seuraava edustaa näyteluetteloa sarjan 34 kokeen kattamista tärkeimmistä aihealueista, vaikka se ei ole tyhjentävä (katso lisätietoja NFA: n Forex-tutkimuksen sisällön pääpiirteistä):
- Osa A: Määritelmät ja terminologia - amerikkalaiset / eurooppalaiset termit; Pohja, lainaus, ehdot ja toissijainen valuutta; Hintatarjous / kysyntä; Vakuudet, hyödykevaihtolaissa luetellut säännellyt yhteisöt; vakuus, marginaali; Ristihinnat, ristit ja parit; Suorat ja epäsuorat tarjoukset; Vaihtokurssi; Eteenpäin pistettä; Termiinikorko / tarjoushintakorko; Korkoero ja pariteetti; Merkinnät ja arvonalennukset; PIP; päälleosoituksilla; Korko / hinta; Kaupan / sovinnon päivämäärä; Vaihtosopimukset. Osa B: Forex-kaupankäynnin laskelmat - ristikorkoiset liiketoimet; Vipulaskelmien vaikutukset; Positioiden nettoutus; Avoimen kaupan vaihtelut; Voitto / tappiolaskelmat; Pip-arvo, hinta pippurien jälkeen; Vakuuden tuotto. vakuus; marginaali; ja transaktiomenot. Jakso C: Forex-kauppaan liittyvät riskit - Maa- / valtion riski; Luotto, valuuttakurssi; korko, likviditeetti, markkinat, operatiivinen riski; Sovintoratkaisu ja Herstaat-riski. Jakso D: Forex-markkinat - Käsitteet, teoriat, taloudelliset tekijät ja indikaattorit, osallistujat: Maksutase; Kauppatase; Kansainvälinen selvityspankki (BIS); Pääoma- ja vaihtotili; Keskuspankin toiminta, interventio, steriloitu interventio; Selvityskeskuksen pankkienvälinen maksujärjestelmä (CHIPS); Alennus; Taloudelliset indikaattorit: työllisyys-, kulutus-, tulo-, teollisuus- ja inflaatioindikaattorit; Valuuttakurssien joustavuus; Valuuttakurssien interventio; Valuuttakurssien volatiliteetti; Liittovaltion keskuspankki, Fedwire; Finanssipolitiikka; Fisher-vaikutus; Ulkomaisten sijoitusten indikaattorit; Bruttokansantuote, bruttokansantuote; Inflaatio; Pankkien väliset rahansiirto- ja selvitysjärjestelmät; Kansainvälinen Fisher-vaikutus; Kansainvälinen valuuttarahasto; Salkun saldo; Keskuspankkien rooli; Joustavuuden teoria; Ostovoimapariteetin teoria ja Maailman kauppajärjestö. Jakso E: Forex-sääntelyvaatimukset - CFTC-määräykset, mukaan lukien: Kuittauspositioiden sulkeminen, Kannattavien tai voittoa tavoittelemattomien tilien julkistaminen, Tappioiden kielto, Rekisteröintivaatimukset, Uudelleenlainaaminen, Vakuustalletukset, Erityinen lupa kauppoihin; CFTC-lainkäyttövalta ja lainkäyttörajoitukset; Eturistiriitoja; Ilmoitukset asiakkaille; Tuomioistuimen toimivalta ja sääntelykehys; Tunne asiakkaasi; NFA: n tulkitsevat ilmoitukset, mukaan lukien: Ryhmittymien vähittäismyyntitilauksien jakaminen useille tileille, valuuttakaupat, valuuttakauppoja koskevat vaatimukset, elektronisten kauppajärjestelmien käytön valvonta, tiettyjen sähköisten rahoitusmekanismien käytön kielto (voimaan 31.1.2015); NFA-jäsenyys ja liitännäisjäsenyysvaatimukset; Mainosmateriaali ja tarjous; Raportit asiakkaille, vahvistukset, kuukausittaiset yhteenvedot; Vakuusmaksusäännöt; Asiakasvarojen turvallisuus, ei erottelua.
