Sisällysluettelo
- 5 komponenttia
- Pohjaviiva
Kaikilla yrityksillä on riski; ilman riskiä, ei ole palkkiota. Tyylikäs asia on, että liian suuri riski voi johtaa liiketoiminnan epäonnistumiseen. Riskienhallinta mahdollistaa tasapainon löytämisen riskien ottamisen ja vähentämisen välillä.
Tehokas riskienhallinta voi tuoda lisäarvoa jokaiselle organisaatiolle. Erityisesti sijoitusalalla toimivat yritykset luottavat voimakkaasti riskienhallintaan, joka antaa perustan markkinoiden kaatumisille.
Tehokkaalla riskienhallintakehyksellä pyritään suojelemaan organisaation pääomaa ja tuloja estämättä kasvua. Lisäksi sijoittajat ovat halukkaampia sijoittamaan yrityksiin, joilla on hyvät riskinhallintakäytännöt. Tämä johtaa yleensä pienempiin lainanottokustannuksiin, yritykselle helpompaan pääoman saatavuuteen ja parantuneeseen pitkän aikavälin tulokseen.
Avainsanat
- Riskit ovat todellisuutta yritysten omistajille ja johtajille riippumatta toimialasta tai yrityksen koosta. Hyvin hallinnoiduilla yrityksillä on kattava riskienhallintakehys olemassa olevien ja potentiaalisten riskien tunnistamiseksi ja arvioimiseksi niiden käsittelemiseksi, jos ne ilmenevät. Riskien tunnistaminen, mittaaminen, lieventäminen, raportointi ja seuranta sekä hallinto ovat tehokkaan kehyksen kuusi avainta.
5 komponenttia
Riskienhallintakehystä luotaessa on otettava huomioon vähintään viisi tärkeätä komponenttia. Ne sisältävät:
- Riskien tunnistaminenRiskin mittaus ja arviointiRiskin lieventäminenRiskin raportointi ja seurantaRiskin hallinta
Riskien tunnistaminen
Ensimmäinen askel yrityksen riskien tunnistamisessa on riskien määritteleminen. Riskiuniversumi on yksinkertaisesti luettelo kaikista mahdollisista riskeistä. Esimerkkejä ovat IT-riski, operatiivinen riski, sääntelyriski, juridinen riski, poliittinen riski, strateginen riski ja luottoriski.
Luetteloituaan kaikki mahdolliset riskit, yritys voi sitten valita riskit, joille se altistuu, ja luokitella ne ydin- ja ydinriskeihin. Keskeisiä riskejä ovat ne, jotka yrityksen on otettava suorituksen ja pitkän aikavälin kasvun ajamiseksi. Muut kuin ydinriskit eivät ole usein välttämättömiä, ja ne voidaan minimoida tai eliminoida kokonaan.
Riskien mittaus
Riskien mittaus tarjoaa tietoja joko tietyn riskin tai kokonaisriskin suuruudesta ja näistä vastuista johtuvan menetyksen todennäköisyydestä. Mitattaessa erityistä riskialtistusta on tärkeää ottaa huomioon kyseisen riskin vaikutus organisaation yleiseen riskiprofiiliin.
Jotkut riskit voivat tarjota monipuolistamishyötyjä, kun taas toiset eivät. Toinen tärkeä näkökohta on kyky mitata altistuminen. Joitakin riskejä voi olla helpompi mitata kuin toisia. Esimerkiksi markkinariskiä voidaan mitata havaittujen markkinahintojen avulla, mutta operatiivisen riskin mittaamista pidetään sekä taiteena että tieteenä.
Erityisillä riskitoimenpiteillä saadaan usein tulosvaikutus ("P / L"), joka voidaan odottaa, jos kyseisessä riskissä tapahtuu pieni muutos. Ne voivat myös antaa tietoja siitä, kuinka haihtuva P / L voi olla. Osakesijoituksen osakeriski voidaan esimerkiksi mitata osakkeen P / L-vaikutuksena, joka johtuu esimerkiksi S & P500 -indeksin yhden yksikön muutoksesta tai tietyn osakekannan keskihajonnasta.
Tavallisiin kokonaisriskimittauksiin sisältyy riski-arvo (VaR), riskitulo (EaR) ja taloudellinen pääoma. Tekniikoita, kuten skenaarioanalyysi ja stressitestaus, voidaan käyttää näiden toimenpiteiden täydentämiseen.
Riskinhallintatoimenpiteitä
Luokiteltuaan ja mitattuna riskejään, yritys voi sitten päättää, mitkä riskit eliminoidaan tai minimoidaan ja kuinka suuri osa ydinriskeistä säilyy. Riskienhallinta voidaan saavuttaa varojen tai velkojen suoran myynnin, vakuutusten ostamisen, johdannaisten suojaamisen tai hajauttamisen avulla.
Riskien raportointi ja seuranta
On tärkeää raportoida säännöllisesti erityisistä ja aggregoiduista riskitoimenpiteistä, jotta voidaan varmistaa, että riskitasot pysyvät optimaalisella tasolla. Päivittäin kauppaa käyvät rahoituslaitokset tuottavat päivittäin riskiraportteja. Muut laitokset voivat vaatia harvempaa raportointia. Riskiraportit on lähetettävä riskihenkilöstölle, jolla on valtuudet mukauttaa (tai ohjeistaa muita mukauttamaan) riskialtistuksia.
Riskienhallinta
Riskienhallinta on prosessi, jolla varmistetaan, että kaikki yrityksen työntekijät suorittavat tehtävänsä riskienhallintakehyksen mukaisesti. Riskienhallintaan sisältyy kaikkien työntekijöiden roolien määritteleminen, tehtävien erottaminen ja valtuuksien osoittaminen henkilöille, komiteoille ja hallitukselle ydinriskien, riskien rajojen, rajoituksia ja riskiraportteja koskevien poikkeusten hyväksymistä sekä yleistä valvontaa varten.
Pohjaviiva
Tehokkaalla riskienhallinnalla on ratkaiseva merkitys yrityksen taloudellisen vakauden ja erinomaisen suorituskyvyn saavuttamisessa. Riskienhallintakehyksen hyväksyminen, joka upottaa parhaat käytännöt yrityksen riskikulttuuriin, voi olla organisaation taloudellisen tulevaisuuden kulmakivi.
