Viime vuosikymmenien aikana sijoitusrahastoista on tullut yhä suositumpi joukkojen sijoitusväline. Sijoittajat, jotka osallistuvat yrityksen sponsoroimaan eläkesuunnitelmaan tai joilla on oma sijoituskanta, joutuvat usein huimaamaan rahastojen valintaan ymmärtämättä vaikutuksia sijoituksensa kokonaisarvoon. Vakava asia on, että suurin osa sijoitusrahastoista heikentää koko osakemarkkinoiden suorituskykyä.
Mitä tämä tarkoittaa? Ajattele sitä tällä tavalla: Jos palkat henkilökohtaisen valmentajan, joka auttaa sinua näyttämään ja tuntemaan itsesi paremmaksi, odotat parempia tuloksia kuin sellaiset, jotka voit saavuttaa yksin. Toisin sanoen, ansaitsemiesi ansaitsemiesi dollarien käyttämisen pitäisi antaa sinulle jotain arvokasta. Jos maksat jollekin maksuja ja palkkioita salkun arvon kasvattamiseksi, kun se on jotain, jonka voit tehdä itse, on parhaimmillaan turhaa ja pahimmassa mielessä hullua ylimääräisyyttä.
Tutkitaan, kuinka voit rakentaa oman sijoitusrahaston ja luoda tietä kohti parempaa suorituskykyä, ei keskinkertaisuutta. (Katso aiheeseen liittyvää lukemista kohdasta "Markkinoiden suotuisampi suorituskyky".)
Sijoitusrahastojen ja kuormitusten ymmärtäminen
Sijoitusrahastot ovat pääosin koria, joka koostuu useista tai joskus satoista yksittäisistä osakkeista. Rahastosijoittajana maksat salkunhoitajalle ostaa ja myydä osakkeita ja / tai joukkovelkakirjoja puolestasi. Nämä sijoittajat siirtävät kustannuksensa sinulle kulusuhteen muodossa. Ne eivät lopu tähän: Jotkut rahastot veloittavat sinulta 'kuorman' ostettujen rahasto-osuuksien perusteella. Kuormat ovat maksuja rahastojen ostamisesta ja / tai myynnistä. Sijoitusrahaston kuormitus on suurin, jos rahasto ostetaan ja myydään lyhyellä aikavälillä.
Rahastonhoitajat haluavat tyypillisesti hallita rahaasi pidemmän aikaa ja estää sijoitusrahastojen kauppaa tai suojaamista. Riippumatta siitä, ostatko rahaston vuodeksi vai kaksikymmentä, välttääksesi rahastoilla, joilla on kuorma, säästät dollaria. Nämä kulut, vaikka ne on julkistettu ja avoimia, vaikuttavat potentiaaliseen tuottoosi, etenkin pidempien sijoitusaikojen aikana.
Kuinka rakentaa oma sijoitusrahasto
Ennen kuin aloitat
Voit alkaa rakentaa omaa ostoskoria tekemällä joitain kotitehtäviä. Aikasi sijoitus säästää dollaria pitkällä tähtäimellä. Aikasi lisäksi ainoa kustannuksesi on transaktiomaksu ostamaan ja myymään osakkeita. Useimmat alennusvälittäjät veloittavat tänään alle 20 dollaria kaupasta.
Hyvien osakkeiden valitseminen aluksi on kriittistä toistuvien kaupankäyntikustannusten välttämiseksi: Hyvät varastot ovat niitä, joita pidät, kun taas hylätyt varastot ovat "häviäjiä". Selaa Investopediaa ja sivustoja, kuten Yahoo Finance, Motley Fool tai CBS MarketWatch, ja aloita tarkkailuluettelo yrityksistä, joiden kanssa tutustu paremmin.
Yritykset, kuten Wal-Mart (NYSE: WMT), Microsoft (Nasdaq: MSFT), Target (NYSE: TGT) ja muut amerikkalaisen liiketoiminnan kuvakkeet, voivat muodostaa perustan osakekannalle. Jos tiedät vain vähän osakkeista, ota luokka sijoitustoiminnan perusteista yhteisöopistoon, osta kirja tai kaksi perussijoitusvaihtoehtoista tai selaa tällä sivustolla olevia sijoitusoppaita.
Muista, että kaikki sijoitusrahastot eivät ole yhtä tasaisia. Jos sinulla ei ole aikaa tai taipumusta rakentaa omaa salkkuasi, kohdista sijoitusrahastoihin alle 1 prosentin kulusuhteella ja vältä kuormia hinnalla millä hyvänsä.
Pysyä eteenpäin
Ehkä kriittisin tekijä päätettäessä, onko rahasto sijoitusdollarisi arvoinen, on sen suhteellinen tuotto - kuinka mahdolliset uudet rahastosi vertailevat indeksiä ja sen vertailukumppaneita. Jokaisella rahastolla on vertailuarvo, jota siihen verrataan tuloksessa ja kuluissa. Yleisin on Standard & Poor's 500 -indeksi, mutta on myös useita muita, jotka ovat näkyviä.
Jos rahastosi on heikompi kuin indeksi ja rahastonhoitaja laskuttaa sinulta rahaa alikehityksestä, voi olla aika siirtyä eteenpäin. Kyllä, sananpitoon kuuluu totuus, että aiempi suorituskyky ei takaa tulevia tuloksia, mutta voit auttaa optimoimaan tulevaa suorituskykyä minimoimalla tarpeettomat kustannukset, kuten kuormat ja korkeat kustannussuhteet. Sivustot, kuten Morningstar ja Lipper, tarjoavat hyvän kuvan suhteellisesta suorituskyvystä ja kustannuksista. Kirjoita vain rahastosymboli, ja asiaankuuluvien tietojen tulisi olla helposti saatavilla analyysiä varten.
Toinen vaihtoehto, jonka sijoittajien tulisi vakavasti harkita, on sijoittaa rahaa indeksirahastoon, joka on rahasto korreloi tiukasti tiettyyn indeksiin - esimerkiksi Dow Jones 30 tai Nasdaq. Nämä rahastot eivät käy kauppaa tai vaihtavat osakkeita usein, joten kulut ovat minimaaliset; lisäksi nämä ovat tyypillisesti kuormittamattomia varoja. Teollisuuden asiantuntijat arvostavat Jack Boglen ja hänen Vanguard-rahastoperheen johtaviksi elinikäisten sijoitusten edullisten indeksien johtajana.
Yksi indeksirahastoihin sijoittamisen heikkouksista tai luontaisista riskeistä on, että olet indeksin kokoonpanon armoilla. Toisin sanoen, jos S&P 500: n tai Dow Jonesin koostumus muuttuu, olet lukittu siihen, mitä rahanhoitajat viittaavat tasapainottavaan vaikutukseen. Monet väittävät myös vakuuttavasti, että nämä indeksit mukautuvat hitaasti koko talouteen.
Esimerkiksi yksi menestyneimmistä yrityksistä ja osakkeista viimeisen vuosikymmenen aikana on ollut Apple Inc. (Nasdaq: AAPL). Jos omistat sijoitusrahaston, joka oli indeksoitu Dow Jones 30: n osakkeilla, et omista Apple-osakkeita. Se, pitäisikö Apple sisällyttää Dow 30: een, on varmasti kiistanalainen, mutta tosiasia on, että sijoituksesi siihen, jonka väitetään edustavan laajaa yhdysvaltalaisten yritysten koria, ei todellakaan voi olla riittävän edustava. (Jos haluat lisätietoja, lue kohta "Miksi Dow on tärkeä.")
Pohjaviiva
Sijoittaminen perinteisiin sijoitusrahastoihin ei välttämättä ole ristiriidassa taloudellisten tavoitteidesi saavuttamisen kanssa, mutta suurin osa tällaisista rahastoista houkuttelee sinut kustannuksilla, jotka ovat taskua pienemmät. Oman sijoitusrahaston rakentaminen tai ainakin tarpeettomien kulujen minimointi on avain pitkän aikavälin tuoton optimointiin. Aloittelijat voivat haluta harkita indeksirahastoja edullisena vaihtoehtona ennen yksittäisten osakkeiden hankkimista ja ostamista. Muista, että oman rahaston rakentaminen vaatii lisäponnisteluja, mutta tarvittavat työkalut ovat helposti saatavilla verkossa - enemmän kuin koskaan ennen.
Tutkimus ja pysyvyys ovat kriittisen tärkeitä onnistuneen sijoitusrahaston rakentamisessa. Se vie aikaa, mutta palkkioihin voi sisältyä korkeampi tuotto, pienemmät kustannukset ja hyvin tehdyn työn mukana tuleva henkilökohtainen tyytyväisyys ja itseluottamus. (Lisätietoja oman portfolion rakentamisesta saat kohdasta "Luo oma yhdysvaltalainen osakesalkku.")
