Mikä on murto-varapankkitoiminta?
Jaksoittainen varapankkitoiminta on järjestelmä, jossa vain murto-osa pankkitalletuksista on varmistunut todellisella käteisellä ja käytettävissä nostoon. Tämä tehdään talouden laajentamiseksi teoreettisesti vapauttamalla pääomaa luotonantoon.
Avainsanat
- Pankkien on vaadittava pitämään tietyt määrät tallettajien heille myöntämää rahaa, mutta pankkien ei tarvitse pitää koko määrää kädessä. Suurimman osan pankeista vaaditaan 10% talletuksesta, jota kutsutaan varantoksi.Jotkut pankit on vapautettu pidättämisvarannosta, mutta kaikille pankeille maksetaan varantojen korko.
Murtoluvun pankkitoiminnan ymmärtäminen
Pankkien on pidettävä saatavilla ja nostamista varten tietty määrä käteistä, jotka tallettajat antavat niille. Jos joku tallettaa 100 dollaria, pankki ei voi lainata koko summaa.
Pankkien ei myöskään tarvitse pitää koko määrää kädessä: Suurimman osan vaaditaan pitämään 10% talletuksesta, jota kutsutaan varaukseksi. Tämän vaatimuksen asettaa keskuspankki, ja se on yksi keskuspankin välineistä rahapolitiikan toteuttamisessa. Varantovelvoitteen lisääminen vie rahaa pois taloudesta, kun taas varantovelvoitteen vähentäminen tuo rahaa talouteen.
Jakeellinen varapankkitoiminta
Jakeluvarantovaatimukset
Säilytyslaitosten on ilmoitettava Fedille transaktiotilinsä, aika- ja säästötalletuksensa, holvikassansa ja muut varattavat velvoitteensa viikoittain tai neljännesvuosittain. Jotkut pankit on vapautettu pidättämisvarannosta, mutta kaikille pankeille maksetaan varantojen korko, jota kutsutaan "varantojen korkoksi" (IOR) tai "ylimääräisten varantojen korkoksi" (IOER). Tämä korko kannustaa pankkeja pitämään ylimääräiset varannot.
Pankkien, joiden omaisuus on alle 16, 3 miljoonaa dollaria, ei vaadita varantoja. Pankeilla, joiden varat ovat alle 124, 2 miljoonaa dollaria, mutta yli 16, 3 miljoonaa dollaria, on 3%: n varantovelvoite ja pankeilla, joilla on yli 124, 2 miljoonaa dollaria varoja, on 10%: n varantovelvoite.
Murtolukuisten pankkitoimintojen tarkoituksena on laajentaa taloutta vapauttamalla pääomaa luotonantoon.
Fractional Reserve -kertoimen vaikutus
"Jaksovaranto" tarkoittaa varauksissa olevien talletuksien osuutta. Esimerkiksi, jos pankilla on 500 miljoonaa dollaria varoja, sen on oltava varannassa 50 miljoonaa dollaria tai 10 prosenttia.
Analyytikot viittaavat yhtälöksi, johon viitataan kertolaskuyhtälönä arvioidessaan varantovelvoitteen vaikutusta koko talouteen. Kaava antaa arvio murto-osajärjestelmällä luodun rahasumman ja lasketaan kertomalla alkuperäinen talletus yhdellä jaettuna varantovelvoitteella. Yllä olevan esimerkin avulla laskelma on 500 miljoonaa dollaria kerrottuna yhdellä jaettuna 10 prosentilla tai 5 miljardilla dollarilla.
Rahaa ei luoda näin, vaan se on vain tapa edustaa murto-osajärjestelmän mahdollinen vaikutus rahan tarjontaan. Sellaisenaan, vaikka siitä on hyötyä taloustieteen professoreille, sitä pidetään yleensä päätöksentekijöiden yksinkertaistamana.
Pohjaviiva
Jakelevalla varapankkitoiminnalla on etuja ja haittoja. Se antaa pankeille mahdollisuuden käyttää varoja (suurin osa talletuksista), joita ei muuten käytetä tuottamaan tuottoa lainojen korkojen muodossa - ja ansaitsemaan enemmän rahaa talouden kasvattamiseksi. Se voi kuitenkin myös tarttua pankkiin pankkitoiminnan itsestään jatkuvaan paniikkiin. (Monet yhdysvaltalaiset pankit pakotettiin sulkemaan suuren laman aikana, koska liian monet asiakkaat yrittivät nostaa omaisuutta samanaikaisesti.) Jaettu varantopankki on kuitenkin hyväksytty liiketoimintatapa, jota käytetään pankeissa ympäri maailmaa.
