Mikä on arvioitu pitkän aikavälin tuotto
Arvioitu pitkän aikavälin tuotto on hypoteettinen toimenpide, joka antaa sijoittajille arvioidun odotuksen tuotolle, jota he voivat odottaa sijoituksen voimassaoloaikana. Se noteerataan useimmiten kiinteäkorkoisilla arvopapereilla ja kiinteällä korolla.
BREAKING DOWN Arvioitu pitkäaikainen tuotto
Arvioitu pitkän aikavälin tuotto on mittari, joka antaa sijoittajille tuotto-arvion, jonka he voivat odottaa sijoittaessaan rahastoon pitkällä aikavälillä. Tämä toimenpide voi olla verrattavissa säästötilille tai talletustodistukselle noteerattu korko. Yleisesti ottaen pitkän aikavälin tuottoa ilmoittavat rahastonhoitajat voivat päästä laskelmaan, koska taustalla olevilla rahastosijoituksilla on määritetty tuotto, joka annetaan alkuperäisen sijoituksen yhteydessä.
Monet korkorahastot voivat halutessaan julkistaa arvioidun pitkän aikavälin tuoton rekisteröintiasiakirjoissaan ja markkinointimateriaaleissaan. Tämän tiedon toimittamista on myös tehty lomakkeessa S-6, joka on sijoitusrahastojen rekisteröintitodistus, vaikka lopullisia sääntöjä ei ole hajautettu.
Sijoitusrahastot ja erityisesti UIT-salkut, joilla on korkea osuus korkosijoituksista, voivat tarjota ihanteellisen välineen arvioitaessa pitkän aikavälin tuottoa. Nämä sijoitukset ovat yksi kolmesta muodollisesta sijoitusyhtiöstä, jota säännellään 1940-luvun sijoitusyhtiölaissa. Nämä sijoitukset luodaan luottamusrakenteen kautta ja liikkeeseen laskettu kiinteä maturiteetti. Korkosijoituksissa nämä sijoitukset voivat olla hyvä vaihtoehto korkean tuoton säästötilille ja talletustodistuksille.
Kaiken kaikkiaan arvioitu pitkän aikavälin tuoton julkistaminen voi olla markkinointitoimenpide, jota korkorahastot voivat helposti lainata ja joka voi lisätä markkinoitavuutta. Useimmilla rahastoilla on korkeampi arvioitu pitkän aikavälin tuotto kuin korkean tuoton säästötilillä tai talletustodistuksilla, jotka voivat vetää sijoittajia, jotka etsivät matalan riskin korkosijoituksia.
Palautuslaskelma
Arvioitu pitkän aikavälin tuotto lasketaan tyypillisesti vuotuisena tuottoprosenttina tietyllä ajanjaksolla. Se esitetään usein ilman arvioituja maksuja. Korkosalkussa se voidaan helposti perustaa kaikkien salkussa olevien arvopapereiden tuottoihin. Tässä tapauksessa se yleensä painotetaan ottamaan huomioon kunkin arvopaperin markkina-arvo ja maturiteetti.
Arvioitu pitkän aikavälin tuotto voi olla hyödyllinen huomiokohde, kun suunnitellaan sijoittamista korkotuotteeseen pitkällä aikavälillä. Se voi antaa melko tarkan arvion salkun tuotosta. Se on myös samanlainen kuin portfolioon pidennetyn yksittäisen joukkovelkakirjalainan tuotto-erääntymisaste, jossa on joitain oikaisuja.
