Mikä on harkinnanvarainen ARM
Harkinnanvarainen ARM on ensisijainen asuntolainainstrumentti, jota on saatavana Yhdysvaltojen ulkopuolella, vaihtuvakorkoinen asuntolaina, jossa velkojat voivat muuttaa korkoja oman harkintansa mukaan.
JAKAUTUMINEN Harkinnanvarainen ase
Harkinnanvarainen ARM on eräänlainen säädettävä korko-asuntolaina, jota käytetään Euroopassa, Australiassa, Intiassa ja muissa kehittyneissä maissa ensisijaisena asuntolainavälineenä. Harkinnanvaraisen ARM: n ehdot määräävät, että lainanantaja voi muuttaa asuntolainan korkoa oman harkintansa mukaan, edellyttäen, että lainanottajille ilmoitetaan korkotason muutoksesta määrätyn ajanjakson aikana, yleensä kuuden viikon kuluessa.
Usein harkinnanvaraiset ARM-järjestelyt tarjoavat lainanottajille lyhytaikaisen johdantokoron, jonka jälkeen lainanantaja voi halutessaan muuttaa korkoa milloin tahansa, mistä tahansa summasta ja mistä tahansa syystä. Monissa tapauksissa ei ole rajoitettu muutoksia, joita lainanantajat voivat tehdä harkinnanvaraisiin ARM-laitteisiin. Tällä tavalla harkinnanvaraisilla armeijajärjestelyillä on yleensä suotuisampia järjestelyjä lainanantajille. Useimmissa tapauksissa maat, joissa tarjotaan harkinnanvaraisia arkkitehtuuria, eivät tarjoa muita kiinnitysmuotoja, mukaan lukien kiinteäkorkoiset asuntolainat ja indeksoidut asuntolainat.
Yhdysvallat on yksi harvoista kehittyneistä länsimaista, joissa harkinnanvaraisesti säädettäviä korkoja ei ole saatavana. Sen sijaan Yhdysvalloissa tarjottavat säädettävissä olevat korkokiinnitykset tunnetaan indeksoiduina ARM-lainoina, jotka tarjoavat enemmän suojaa lainanottajalle.
Indeksoitujen ARM-korkojen korot automatisoidaan, ja ne määritetään tietokonepohjaisilla laskelmilla, jotka juurtuvat ARM-sopimuksissa määrättyihin sääntöihin. Tämän järjestelyn nojalla korkoja oikaistaan ennalta määrättyinä päivinä ja noudatetaan tiettyä indeksiä, johon lainanantajalla ei ole suoraa vaikutusvaltaa tai määräysvaltaa.
Lisäksi indeksoidut armeijat ovat erillään harkinnanvaraisista armeista, joissa indeksoidut armeijat pyrkivät enimmäismäärän muutoksiin tietyllä mukautuspäivänä samoin kuin asettavat enimmäiskorkojen muutoksen lainan elinaikana. Indeksoiduilla armeilla on myös taipumus asettaa alkuperäiselle korolle huomattavasti pidempi ajanjakso, joka joskus kestää jopa 10 vuotta.
Termiä säädettävä korko asuntolaina käytetään yleisemmin Yhdysvalloissa. Yhdysvaltojen ulkopuolella olevassa englanninkielisessä maailmassa ARM: iin viitataan useammin muuttuvakorkoisina asuntolainoina.
Harkinnanvaraiset ARM: t, indeksoidut ARM: t ja kiinteäkorkoiset kiinnitykset
Säädettävien korkojen asuntolainat ovat laajalti käytössä maailmanlaajuisesti, mutta Yhdysvaltain liittovaltion asuntohallinto on auttanut asettamaan kiinteäkorkoiset asuntolainat yhdeksi suosituimmista rahoitusvälineistä kiinteistöjen ostamisessa Yhdysvalloissa.
Kiinteäkorkoiset asuntolainat ovat yleensä kalliimpia kuin säädettävän korkoiset asuntolainat, eivätkä ne ole korkojen muuttamisen armoilla, ja korko pysyy vakaana lainan elinaikana. Yhdysvalloissa kiinteäkorkoiset kiinnitykset tehdään yleensä 15 ja 30 vuoden välein.
Vaikka jotkut maat tarjoavat joitain kiinteäkorkoisia asuntolainainstrumentteja, useimmissa tapauksissa ehdot asetetaan paljon lyhyemmille ajanjaksoille. Esimerkiksi Kanadan tavanomaiset asuntolainajaksot ovat viisivuotisia asuntolainoja, jotka poistetaan yli 25 vuotta, mikä tarkoittaa, että viiden vuoden kuluttua lainasaldo on rahoitettava uudelleen.
