Mikä on ARM-marginaali
ARM-marginaali on kiinteä prosenttiosuus, joka lisätään indeksoituun korkoon, jotta määritettäisiin säädettävän koron kiinnityksen (ARM) täysin indeksoitu korko. Säädettävän koron asuntolainat ovat yksi yleisimmistä vaihtuvakorkoisista luottotuotteista, joita tarjotaan lainanannon ensisijaisilla markkinoilla.
RATKAISEMINEN ARMI Marginaali
ARM-marginaali on erittäin tärkeä ja usein unohdettava osa säädettävän korkoisen asuntolainan korkoa. ARM-marginaali kattaa tyypillisesti suurimman osan koroista, jotka lainanottaja maksaa lainastaan. Se lisätään tuotteen määritettyyn indeksikorkoon, jotta määritetään täysin indeksoitu korko, jonka lainanottaja maksaa lainasta. Indeksilainan ehdot ja ARM-marginaali esitetään yksityiskohtaisesti lainasopimuksessa.
Säädettävä korko asuntolainat ovat suosittu asuntolainatuote. Ne on rakennettu poistoaikataululla, joka tarjoaa lainanantajalle tasaisen kassavirran erien kautta. Kun korot nousevat, ARM: n säädettävä korko nousee, mikä hyödyttää lainanantajaa ja tuottaa korkeamman korkotulon. Säädettävä korko asuntolainat ovat hyödyllisiä lainanottajille, kun korot laskevat.
Säädettävällä korolla kiinnitetyllä asuntolainalla lainanottaja maksaa sekä kiinteän että muuttuvan koron lainan voimassaoloaikana. Lainan ensimmäiset vuodet vaativat kiinteän koron, kun taas loput vuodet ovat vaihtuvakorkoisia. Lainanottajat voivat tunnistaa kiinteän ja muuttuvan vuoden tuotteen tarjouksen perusteella. Esimerkiksi 5/1 ARM: llä olisi kiinteä korko viideksi vuodeksi ja muuttuva korko sen jälkeen, joka nollataan joka vuosi.
Indeksoidut hinnat
Säädettävän koron asuntolainan indeksoitu korko on se, joka aiheuttaa täysin indeksoidun koron vaihtelun lainanottajalle. Vaihtuvakorkoisissa tuotteissa, kuten ARM, lainanantaja valitsee tietyn viitearvon, johon indeksoidaan peruskorko. Indeksit voivat sisältää LIBOR, lainanantajan korko ja erityyppiset Yhdysvaltain valtionkassakkeet. Vaihtuvakorkoisen tuotteen indeksoitu korko ilmoitetaan luottosopimuksessa. Muutokset indeksoituun korkoon aiheuttavat muutoksen lainanottajan täysin indeksoituun korkoon.
ARM-marginaalit
ARM-marginaali on toinen osa lainanottajan täysin indeksoitua korkoa säädettävän koron asuntolainalla. ARM: ssa vakuutuksenantaja määrittää ARM-marginaalin, joka lisätään indeksoituun korkoon, jotta saadaan aikaan täysin indeksoitu korko, jonka lainanottajan odotetaan maksavan. Korkean luottotason lainansaajat voivat odottaa saavansa pienemmän ARM-marginaalin, mikä johtaa matalampaan lainan korkoon. Matalammalla luottoluokituksella olevilla lainansaajilla on korkeampi ARM-marginaali, joka vaatii heitä maksamaan korkeammat korot lainalle.
