Rakennusmateriaalivarastot tarjoavat täydellisen pelin kauppiaille, jotka keskittyvät aloihin, joilla on suhteellinen vahvuus laajemmille markkinoille. Vaikka suurten yhtiöiden välityspalvelimen S&P 500 -indeksi käyttää silmiinpistävää 20, 20%: n voittoa (YTD), Dow Jonesin Yhdysvaltain rakennusmateriaalien ja kalusteiden indeksi (^ DJUSBD) on palauttanut 33, 52% vuoden alusta.
Sektori sai lisävahvistuksen tiistaina 30. heinäkuuta, kun teollisuuden raskaansarjan Martin Marietta Materials, Inc. (MLM) toimitti neljännesvuosittain taloudellisen tuloksensa. Yrityksen osakkeet nousivat odotettua alhaisemmasta tuloksesta toisella vuosineljänneksellä (Q2), mutta sen osake nousi kaikkien aikojen korkeimpaan hintaan 246, 48 dollaria sen jälkeen, kun rakennusmateriaalien tuottaja korotti vuoden 2019 ohjeistustaan heijastaakseen suotuisia asuntomarkkinoiden perustekijöitä.
Yhtiö odottaa nyt koko vuoden käyttökatteen olevan 1, 20–1, 315 miljardia dollaria (aikaisemmin 1, 17–1, 28 miljardia dollaria) ja kokonaistulot 4, 54–4, 73 miljardia dollaria (aiemmin 4, 48–4, 68 miljardia dollaria).
Martin Mariettan rohkaiseva tulosraportti vahvistaa aikaisempien positiivisten tunnelmien aikaisemmasta positiivisesta Q2-tuloksesta, joka on saatu teollisuuden tahoista Vulcan Materials Company (VMC) ja Masco Corporation (MAS). Tarkastellaan syvällisemmin kutakin yritystä ja keskustellaan kaupankäyntitaktiikoista hyödyntääksesi jatkuvaan nousuun.
Martin Marietta Materials, Inc. (MLM)
Martin Marietta on 15, 42 miljardin dollarin markkina-arvollaan yksi suurimmista rakennusaineiden, kuten murskatun kivin, hiekan ja soran, tuottajista. Pohjois-Carolinassa sijaitseva Raleigh -yritys tuottaa myös magneesiapohjaisia kemiallisia tuotteita ja dolomiittista kalkkia. Toisen vuosineljänneksen osakekohtainen tulos (EPS) oli 3, 01 dollaria, josta puuttui analyytikoiden arvio 3, 08 dollaria osakkeelta. Liikevaihto nousi 6, 4% vuoden takaisesta (vuotta aiemmin) johtuen aggregaattien lähetysten 10%: n lisäyksestä ja jatkuneesta hinnoitteluvauhdista. Martin Marietta -osake tuottaa 0, 86% osinkotuoton ja on palauttanut vaikuttavan 43, 89% vuodesta toiseen (YTD), ylittäen rakennusmateriaaliteollisuuden keskiarvon ja S&P 500: n vastaavasti 13, 92% ja 23, 69% 31. heinäkuuta 2019.
Aggregaattituottajan osakekurssi laski tasaisesti korkeammalle tammikuusta huhtikuuhun. Tuona aikana 50 päivän yksinkertainen liukuva keskiarvo (SMA) ylitti 200 päivän SMA: n yläpuolella generoidakseen "kultaisen ristin" ostosignaalin. Hinta kuitenkin heilahteli välillä seuraavien kolmen kuukauden aikana muodostaen symmetrisen kolmion, kun härät ja karhut taistelivat hallinnan puolesta. Kiinteän volyymin ylösalaisin tapahtui lopulta tiistaina pidetyssä kaupankäynnissä sen jälkeen, kun yhtiö antoi suotuisat näkymät vuodelle 2019. Täälle saapuvien tulisi harkita takaosan käyttämistä nousevan vauhdin ajamiseksi niin pitkälle kuin mahdollista. Pysäkki voisi istua eilisen kaupankäyntialueen puolivälissä tai eilen alhaisimmassa maassa, riskintoleranssista riippuen.
Vulcan Materials Company (VMC)
Vulcan Materials tuottaa ja toimittaa rakennusmateriaaleja neljän liiketoimintadivisioonan kautta: Kiviaines, Asfaltti, Betoni ja Kalsium. Yhtiö ilmoitti toisen vuosineljänneksen oikaistun osakekurssin olevan 1, 48 dollaria, joka ylitti odotukset 1, 45 dollaria. Liikevaihto ylitti myös ennusteet, tulokseksi 1, 33 miljardia dollaria verrattuna 1, 31 miljardin dollarin yksimielisyyteen. Rakennustarvikkeiden jättiläinen rekisteröidyn ylin ja alemman tason kasvu oli 10, 6% ja 20, 4%. Vulcan arvioi kaksinumeroisen kasvun olevan 16%: n nousu Aggregates-segmentin bruttovoitossa. Kaupankäynti hintaan 140, 32 dollaria ja markkinakorko 18, 54 miljardia dollaria ja maksamalla 0, 91% osinkotuotto, osake on noussut 42, 65% vuodesta 31. heinäkuuta 2019.
Vulcanin osakkeet alkoivat hitaasti käynnistyä vuoden 2019 jälkeen helmikuun puolivälissä, kun yhtiö julkaisi positiivisen viimeisen vuosineljänneksen tuloksen. Sen pääkilpailijan ruusuinen koko vuoden opas auttoi nostamaan hintaa heinäkuun vakauttamispisteen yläpuolelle, ja Vulcanin osakkeet painottivat uutta 52 viikon korkeinta / kaikkien aikojen ennätystä 140, 72 dollarilla. Kauppiaat voivat päättää käyttää signaalin linjan yläpuolella liikkuvan keskimääräisen konvergenssin hajautuslinjan (MACD) ristiä sisääntulosignaalina. Niiden, jotka asettavat aseman, tulisi miettiä alkuperäisen pysäytysjärjestyksen asettamista heinäkuun alimman hintaan 132, 51 dollaria ja siirtää sitä korkeammalle jokaisen peräkkäisen heilahtelun alapuolella, jotta voitot käyvät.
Masco Corporation (MAS)
Masco Corporation valmistaa ja jakelee kodinsisustus- ja rakennusalan tuotteita maailmanlaajuisesti. Yhtiön LVI-segmentti myy hanat, suihkut ja muut niihin liittyvät LV-komponentit Delta- ja Hansgrohe-tuotemerkeillä. Sen koristeellinen arkkitehtoninen segmentti markkinoi maaleja ja pinnoitteita Behr- ja Kilz-tuotemerkkien kautta. Mascon Q2-tulos oli 88 senttiä ja ylitti arviolta 81 senttiä osakkeelta tuottaakseen 8, 6%: n tulosylityksen. Yrityksen 2, 3 miljardin dollarin liikevaihto kaudella jäi kuitenkin 64 miljoonalla dollarilla Streetin odotuksiin. Yhtiö aikoo nostaa osinkoaan 13 prosenttia 54 senttiin osakkeelta viimeisen vuosineljänneksen alussa. 31. heinäkuuta 2019 alkaen Masco-osake maksaa 1, 15% osinkotuottoa, sen markkinakatto on 12, 03 miljardia dollaria ja urheilun tuotto on 43, 37% vuoden alusta.
Yhtiön osakekurssi vaihdettiin karkeasti kuuden pisteen välillä maaliskuun ja kesäkuun välisenä aikana, ennen kuin viime viikolla järjestettiin vaikuttava purkautuminen vahvan neljännesvuositulonsa takia. Äskettäinen vetäytyminen edellisen kaupankäyntialueen huipulle, joka tarjoaa nyt tukea, tarjoaa todennäköisyyden lähtöpisteeksi. Osaketta ostavien tulisi odottaa siirtymistä takaisin tammikuun 2018 hintakorkeuteen 45, 58 dollarilla. Suojaa kauppapääomaa leikkaamalla tappioita, jos hinta ei pysy yli 40, 60 dollarin poistumistason.
StockCharts.com
