Toinen luonne on kiinnittää Bollinger-nauhat hintataulukoihin, mutta suurin osa kauppiaista ei ymmärrä tämän aikatestatun indikaattorin koko arvoa (lisätietoja on Bollinger Bands® -asioissa ). Muutetaan sitä tarkistamalla sen monia sovelluksia ja tutkimalla uusia tapoja, joilla se voi parantaa tulosta (asiaan liittyvä lukeminen, katso Bollinger Band® "Bands" -sovelluksen käyttäminen suuntausten mittaamiseen) . Aloitamme lyhyellä taustalla sen rakenteesta ja siirrymme sitten alkuperäisiin tulkintoihin, joita voit soveltaa juuri nyt markkina-analyysiisi.
Amerikkalainen finanssianalyytikko John Bollinger loi perustan tälle tehokkaalle työkalulle 1980-luvun alkupuolella soveltaen sitä ensin optio-markkinoille. Hintakanavat pitivät tuolloin vakiona leveyttä, jättäen huomioimatta volatiliteetin päämuuttujana. Bollinger muutti tätä puutetta lisäämällä Keltner-kanaviin vakiopoikkeamisääntöjä (SD), jotta ne laajentuisivat ja supistuisivat vastauksena muuttuviin markkinaolosuhteisiin (asiaankuuluvaa lukemista varten katso mitä eroa on Bollinger Bands®- ja Keltner-kanavilla? ). Indikaattorilla ei ollut nimeä, kun Bollinger julkaisi ensimmäiset yhtyeensä painavat listansa Financial News Network -verkostoon, joka oli CNBC: n entinen inkarnaatio, mutta siitä nimitettiin Bollinger Bands, kun se kasvoi suosiotaan 1990-luvulla (aiheeseen liittyvät lukemat viittaavat Tales From The Trenches: Yksinkertainen Bollinger Band® -strategia ).
Suurin osa elinkeinonharjoittajista odottaa trendikkäitä toimia, kun Bollinger-yhtyeet laajenevat ja vaihtelevat olosuhteissa, kun bändit supistuvat, mutta tämä yksinkertaistettu tulkinta tuottaa harvoin toimintakelpoiset osto- tai myyntisignaalit. Bändien todellinen voima herää, kun hinta / bändien vuorovaikutus luokitellaan havaittavissa oleviin malleihin, jotka tuottavat erityisiä ennusteita lyhytaikaisesta hintatoiminnasta (aiheeseen liittyvä lukeminen, katso Kuinka luoda kaupankäyntistrategia Bollinger Bands®: n kanssa ja liukuvat keskiarvot? ). Ne jakautuvat luonnollisesti ylä-, keski- ja alakaistan risteyksiin sekä suhteellisiin kaistakulmiin, kun hinta osuu niihin. Lisäksi ylä- tai alakaistan läpi tunkeutumissyvyydellä on erityinen merkitys ennusteessa, koska se tapahtuu vasta, kun turvallisuuden käyttäytyminen ulottuu pois tyypillisestä lepotilasta tai keskimääräisestä kääntymistasosta.
Useimmissa teknisissä analyysiohjelmissa on Bollinger-nauhat, jotka on esiasetettu 20 bar: n yksinkertaiseen liikkuvaan keskiarvoon (SMA) ja 2 SD: hen. Liukuva keskiarvo merkitsee keskittymispistettä, jossa hinnan pitäisi palata, kun se heilahtelee korkeammalle tai alempana. Vakiopoikkeama ennustaa, kuinka pitkälle heilahtelun tulisi kulkea perustuen nykyiseen volatiliteettiin, joka päivitetään jokaisella hintapalkilla. Ylä- ja alakaista visualisoivat nämä piilotetut tasot, jotka ovat suhteessa indikaattoriin valittuun liikkuvaan keskiarvoon. 20-baari toimii hyvin useimmissa tapauksissa, joten täydellistä syöttöä varten ei tarvitse kaivoa.
Hienosäätö vakiopoikkeama
Se on eri juttu keskihajonnalla, koska erittäin tunnepitoiset markkinat ajavat rutiininomaisesti hinnan yli 2SD: n. Tehokas ratkaisu on lisätä varjokaistoja 3SD: hen näiden epävakaiden olosuhteiden huomioon ottamiseksi, jotka vaativat riskialttiimpia osto- ja myyntisignaaleja. Tesla Motorsin (TSLA) kanssa voidaan nähdä ylimääräinen tietokerros kesällä 2014, kun se nousi kaikkien aikojen korkeimmalle tasolle. Vaikka osake lävisi 2SD-kaistaa toistuvasti, 3SD piti trendin molemmissa tapauksissa tarjoamalla luotettavia vihjeitä käännöksille ja heikentyvälle liikkeelle. Huomaa myös, kuinka hintojen muutosnopeuden (PROC) huiput pyrkivät vastaamaan retkiä 3SD-kaistoille. Tämä korostaa näiden indikaattorien luonnollista symbioosia.
Laatikko- ja kukkakuviot
Bollinger Bands osoittaa suurimman voimansa, kun hinta nousee ylimmälle bändille tai laskeutuu alakaistalle. Siirtyvät suhteet hinnan, kaistanleveyden ja kaistakulman välillä tuottavat valikoiman malleja, jotka lähettävät ainutlaatuisia lyhytaikaisia hintaennusteita. Yleisesti ottaen odotetaan, että bändit pidättävät hinnan, kun ne pysyvät vaakasuorassa ristissä tai kaltevuudessa hintasuuntaa vastaan. Näitä kutsutaan nouseviksi tai laskeviksi laatikkokuvioiksi . Vaihtoehtoisesti ylemmän kaistan kääntyminen korkeammaksi vastauksena nousevaan hintaan tai alakaistan kääntyminen matalammaksi vastauksena laskevaan hintaan osoittaa, että vastus on siirtymässä, mikä antaa kehittyvän trendin jatkaa korkeampaa tai alempaa. Ne lähettävät kukkakuvioita , herättäen kuvan kukkalehdet avautuvat auringonvalon energialle.
Yhdistä hintakuvioanalyysi (katso aiheeseen liittyvää lukemista kohdasta Kuinka tulkita teknisen analyysin hintamalleja: kolminkertaiset ylä- ja alaosat ) Bollinger-kaistojen kanssa saadaksesi luotettavat lyhyen aikavälin ennusteet. Illumina (ILMN) nousee lokakuun uudelle huipulle ja torjuu kaksi viikkoa myöhemmin. Bollinger Bands supistuu uuden kauppapaikan kehittyessä, mikä tuottaa ylikuormituksen nousevan alakaistan (1) kanssa marraskuussa. Tämä putoava laatikkokuvio pysyy voimassa, mikä laukaisee peruutuksen, joka tuottaa ylin ristin supistumisnauhaan (2) muutamaa viikkoa myöhemmin. Tämä nouseva laatikkokuvio pitää paikkansa.
Kanta palaa pohjavyöhykkeeseen (3) joulukuussa, lävistäen sen ja venyttäen lähes sataprosenttisesti rajojensa ulkopuolelle. Tämä ennustaa lähestyvää kääntymistä, joka yhdistyy tuella lokakuun aukon yläreunaan, vaikka alakaista aukeaa toisella palkilla. Tämä on yleistä käyttäytymistä, koska hintakuviolla on suurempi vaikutus lyhytaikaiseen suuntaan kuin siirtävään volatiliteettiin. Tammikuun ylin risti (4) vetoaa ylösalaisin joulukuun epäonnistumisesta, jossa on pieni käännös ylöspäin, joka johtaa suoraan vastarintaan lokakuun huipussa. Molemmissa tapauksissa oikea-aikaiset kääntöpalkit pakottivat Bollinger-nauhat takaisin kohti vaakatasoa, asettamalla kantaman uudelleen laatikkoon toisen kierroksen kaksipuolista toimintaa varten.
Portaikko ja Climax-kuviot
Täysin avatut nauhat, joiden hinta liikkuu helposti reunoja pitkin, luovat portaikkokuviot , jotka kuvaavat vakaita suuntauksia, jotka voivat jatkua pitkään. Bändin ulkopuolella olevat suuntaukset kohti 3: ta ja jopa 4SD: tä merkitsevät ylikuumenemista, joka yleensä liittyy huipentumakuvioon , joka ennustaa trendin tauon tai suoran kääntymisen. Yksinkertaiset paluumatkat (liittyvästä lukemisesta, katso kohta Retracement or Reversal: Know The Difference ) bändin keskustaan, 20 bar: n SMA: han, merkitsevät useimmissa tapauksissa luonnollista keskimääräistä käänteiskeinua tai lepoaikoja, joiden pitäisi houkutella halukkaita ostajia nousevassa trendissä ja halukkaita myyjiä. laskusuunnassa.
Freeport-McMoran (FCX) tulee tappavaan portaikkoon pitkän laskusuhdanteen aikana. Se laskeutuu syys-ja lokakuussa päivä toisensa jälkeen koskettaen, mutta harvoin lävistäen alaosan. Syvempi tunkeutuminen kuukauden puoliväliin (punainen suorakulmio) laukaisee välittömän paluun, joka pysähtyy tarkalleen 20 päivän SMA-keskiarvon palautustasolla. Kanta jatkaa laskusuuntaustaan marraskuuhun ja siirtyy retracementiin, joka vie vielä seitsemän päivää palaamalla merkitykseen. Nopea pop laskevaan yläkaistaan (sininen suorakulmio) asettaa nousevan laatikon käännöksen odotetusti, mikä antaa enemmän negatiivisia kohtia joulukuussa. Jälleen kerran se hyppää 20 päivän SMA: han, viettäen yli kaksi viikkoa tällä tasolla, ennen kuin sukeltaa 3SD: n alakaistalle ja suorittaa huipentumakuvion , joka laukaisee toisen käännöksen (vihreä suorakulmio).
Useita aikakehyksiä
Bollinger Band -analyysi toimii erittäin hyvin, kun sitä käytetään kahdessa aikakehyksessä kerralla. Keskity esimerkiksi suhteellisen harvinaisiin lakkoihin viikoittaisissa ylä-, keski- ja alaosissa käyttämällä näitä tasoja ostaa tai myydä signaaleja, kun päivittäiset kaistat rinnastuvat samanlaisiin kuvioihin. Illumina (ILMN) -viikkokaavio näyttää 10 kuukauden kaupankäyntialueen, joka päättyy heti sen jälkeen, kun osake on läpäissyt vaakatason alakaistan, mikä laukaisee viikoittain laskevan laatikon kääntymisen. Alkuperäinen trendi aalto päättyy ylemmällä kaistalla, mikä antaa aikaisemmassa esimerkissä korostetun sivuttaiskuvion. Huomaa, kuinka päiväkaavion korostetut kaksi putoavan laatikon peruuttamista alkoivat 20 viikon SMA: lla. Vihdoin viikoittainen ylin bändi nousee ylöspäin hintabaareista ja poistuu lopulta nouseva kukkakuvio , joka ennustaa mahdollisen purkautumisen.
Pohjaviiva
Bollinger-yhtyeistä on tullut erittäin suosittu markkinatyökalu 1990-luvulta lähtien, mutta suurin osa kauppiaista ei pysty hyödyntämään sen todellista potentiaalia. Voit ylittää tämän alijäämän järjestämällä hinta-kaista-suhteet useissa aikakehyksissä toistuviksi malleiksi, jotka ennustavat tietyn lyhytaikaisen hintakäyttäytymisen.
