George Soros on tehnyt useita vaikuttavia sijoituksia ja kauppoja vuosien varrella. Hän on yksi kuuluisimmista rahoitusyhteisön sijoittajista ja tunnetaan massiivisten valuuttavetojen tekemisestä globaalissa taloudellisessa mittakaavassa. Uskotaan, että hän teki jopa miljardin dollarin yhden päivän kaupassa, kun hän panosti Ison-Britannian puntaa vastaan.
Soros asui Unkarissa toisen maailmansodan aikana, muutti Englantiin opiskelemaan Lontoon kauppakorkeakoulussa ja muutti myöhemmin New Yorkiin. Lopulta hän perusti Soros Fund Managementin, johon kuului merkittävä hedge-rahasto nimeltään Quantum Fund. Siihen mennessä, kun Soros muutti hedge-rahastonsa perhetoimistoon vuonna 2011, hän oli tuottanut keskimäärin 20 prosentin vuotuisen tuoton yli 40 vuoden ajan. Seuraavat ovat kolme hänen suurimmista valuuttakaupoista.
Veto puntaa vastaan
Sorosin vetoa Ison-Britannian puntaa vastaan on kutsuttu yhdeksi kaikkien aikojen suurimmista valuuttakaupoista. Britannia liittyi Euroopan valuuttakurssimekanismiin (ERM) vuonna 1991 korkean inflaation ja alhaisten korkojen aikana. Osana tätä sopimusta Iso-Britannia lupasi pitää punnan tietyn rajan sisällä Saksan markkaan nähden, ja pitämään molemmat valuutat alueella, se pakotettiin jatkamaan korkojen nostamista houkutellakseen ostajia valuuttaansa varten. Soros tunnusti, että punta oli yliarvostettu Saksan markkaan nähden ja alkoi lyödä vetoa Ison-Britannian valuuttaa vastaan.
Avainsanat
- George Soros on kuuluisa hedge-rahastonhoitaja, joka tuotti vuosina poikkeuksellista tuottoa, joka hallinnoi Quantum-rahastoa. Yksi valuuttakaupan maailman suurimmista voittoista oli George Sorosin suuri veto Ison-Britannian puntaa vastaan vuonna 1991. Myös hedge-rahastonhoitaja teki suuria voittoja vedonlyönnillä Thaimaan bahtia vastaan vuoden 1997 alussa ennen Aasian talouskriisiä. Aikaisemmin Soros oikotti Japanin jeniä vedonlyönnillä Japanin osakkeista huomattavista voitoista.
Se oli kesällä 1992, kun Soros aloitti lyhyen aseman rakentamisen Ison-Britannian puntaan. Kollegoidensa mukaan hänellä oli 1, 5 miljardin dollarin lyhytaikainen sijoitus suurimman osan kesästä. Britannian hallitus puolusti puntaa nostamalla korkoja yhä enemmän. Pian hallitus tajusi, että se maksaa valtavia summia punan puolustamiseksi. Saksalaiset viranomaiset antoivat myös julkisia lausuntoja siitä, että uudelleensuuntaaminen ERM: ssä saattaa olla mahdollista syyskuun puolivälissä.
Vastauksena näihin saksalaisten virkamiesten kommentteihin Soros päätti lisätä panoksensa huomattavasti. Hän siirtyi 1, 5 miljardin dollarin asemasta massiiviseen 10 miljardiin dollariin syyskuun puolivälissä. Hän tiesi, että Britannian hallituksella oli vaikeuksia pitää valuutta ylöspäin. Joko punta pysyi suhteellisen vakaana, jolloin Soros ja hänen sijoittajansa menettivät vähän rahaa, tai vaihtoehto oli, että heidän veto maksaa. Siksi tämä oli matalan riskin ja korkean mahdollisuuden alainen kauppa.
Ison-Britannian hallitus pakotettiin luopumaan valuuttakurssijärjestelmästä ja antamaan valuutansa vapaasti kellua 16. syyskuuta 1992 illalla. Seuraavana päivänä punta laski 15% Saksan markkaan nähden ja 25% Yhdysvaltain dollariin nähden. Sorosin on arvioitu myyneen kaupasta noin miljardi dollaria.
Bet Bahtia vastaan
Soros väitti myös tehneen massiivisen velan Thaimaan bahtia vastaan Aasian talouskriisin aikana vuonna 1997. Arvioidaan, että hän panosti miljardin dollarin 12 miljardin dollarin salkusta, jonka valuutta räjähtää, mikä tapahtui lopulta, kun Thaimaan pankin loppuminen ampumatarvikkeita valuutan tukemiseksi ja lyhytmyyjien torjumiseksi.
Myöhemmin Malesian pääministeri syytti Sorosta hyökkäyksestä Kaakkois-Aasian valuuttoihin tekemällä useita antisemitisiä kommentteja myös hedge-rahaston hoitajaan. Soros selitti myöhemmin, että hän oli myynyt nuo Aasian valuutat pian vuoden 1997 alussa, kuukausia ennen kriisiä. "Myyessään Thaimaan bahtia lyhyessä ajassa tammikuussa 1997, sijoitusyhtiöni hallinnoima Quantum Fund lähetti markkinasignaalin siitä, että bahti saattaa olla yliarvostettu", Sorosin mukaan.
Bet vastaan jeniä
Äskettäin Soros teki toisen suuren vedon jeniä vastaan vuosina 2013 ja 2014. Nämä vedot nettoivat Sorosille jälleen noin miljardi dollaria. Soros tiesi, että Japanin pääministeri Shinzo Abe osallistui laajaan rahapolitiikkaan helpottaakseen Japanin pysähtyneen talouden käynnistämistä. Nämä talouspolitiikat tunnetaan nimellä abbenomiikka.
Lopettamisella oli jenin devalvointi. Samaan aikaan Soros oli pitkään Nikkei, Japanin osakemarkkinat. Jeni heikentyi noin 17% Sorosin panoksen aikana, kun taas Japanin osakemarkkinat nousivat noin 28% ennen lopullista myyntiä. Vuonna 2013 Soros-perheen sijoitusrahasto hallinnoi yli 24 miljardia dollaria, ja sen tuotto oli noin 24% vuodessa.
Vuodesta 2018 mennessä Soros hallitsi 27 miljardia dollaria, ja sillä oli merkittäviä investointeja Liberty Broadband- ja Caesars Entertainment -yrityksiin sekä 15%: n osuus Justifystä, vuoden 2018 American Triple Crown -voittajasta.
