Sisällysluettelo
- Mikä on pankkitoiminnan historia?
- Pankkihistorian ymmärtäminen
- Ensimmäinen todellinen pankki
- Visa Royal
- Adam Smith ja moderni pankkitoiminta
- Kauppiaspankit
- Morgan ja monopoli
- Paniikki vuonna 1907
- Aikakauden loppu
- Toinen maailmansota säästää päivän
- Pankkitoiminnan edut
Mikä on pankkitoiminnan historia?
Pankkitoiminta on ollut olemassa siitä lähtien, kun ensimmäiset valuutat verrattiin - ehkä jopa ennen sitä, jossain muodossa. Valuutta, erityisesti kolikot, kasvoivat verotuksesta. Muinaisten valtakuntien varhaisina päivinä yhden sian vuotuinen verotus oli saattanut olla kohtuullista, mutta valtakuntien laajentuessa tämän tyyppinen maksu tuli vähemmän toivottavaksi.
Avainsanat
- Pankkilaitokset perustettiin tarpeesta tyydyttää markkinat tarjota lainoja yleisölle. Kun taloudet kasvoivat, pankkien ansiosta yleisö pystyi lisäämään luottojaan ja tekemään suurempia ostoksia. Historiallisesti temppeleitä pidettiin varhaisimpana pankkimuodona, kun ne olivat papien miehittämiä ja niistä tuli varakkaiden turvasatama. velallisten ja velkojien välisten lainamaksujen sijasta. Tunnettu taloustieteilijä Adam Smith 1800-luvulla ajatteli, että itsesääntelevä talous mahdollistaisi markkinoiden pääsyn tasapainoon. Tätä kutsuttiin näkymättömäksi kädeksi, joka on dokumentoitu ”Moraalisten tunteiden teoriassa” . Nykyaikaisemmassa historiassa vuoden 1907 paniikki laukaisi kaksi välitysyritystä, jotka olivat konkurssiin aiheuttaneet taantuman myöhemmin sinä vuonna, kun likviditeetti oli ongelma. Amerikan kaupungeissa. Tämä johti liittovaltion keskuspankin perustamiseen. Toinen maailmansota synnytti liiketoimintaa ja työtä Yhdysvalloissa auttaen nostamaan taloutta eBb: stä.
Pankkihistorian ymmärtäminen
Pankkitoiminnan historia alkoi, kun imperiumit tarvitsivat tavan maksaa ulkomaisista tavaroista ja palveluista jotain, joka voitaisiin vaihtaa helpommin. Erikokoiset ja metallirahat palvelevat herkkien, pysyvien paperilaskujen sijasta.
Nämä kolikot oli kuitenkin pidettävä turvallisessa paikassa. Muinaisissa koteissa ei ollut terästuotetta, joten useimmat varakkaat ihmiset pitivät temppeleissään tiliä. Lukuisat ihmiset, kuten papit tai temppelityöntekijät, joiden toivoivat olleen sekä uskollisia että rehellisiä, miehittivät aina temppelit lisääen turvallisuuden tunnetta.
Kreikan, Rooman, Egyptin ja muinaisen Babylonin historialliset tiedostot olivat ehdottaneet, että temppelit lainaisivat rahaa turvallisuuden säilyttämisen lisäksi. Se tosiasia, että suurin osa temppeleistä oli myös kaupunkiensa finanssikeskuksia, on tärkein syy sille, että heidät rynnättiin sotien aikana.
Kolikot voitiin säilyttää helpommin kuin muut hyödykkeet, kuten 300 punnan siat, joten syntyi luokka varakkaita kauppiaita, jotka ryhtyivät lainaamaan näitä metallirahoja kiinnostuneina ihmisille. Temppelit hoitivat yleensä suuria lainoja samoin kuin lainoja useille valtioille, ja nämä uudet rahan myöntäjät ottivat loput.
Ensimmäinen todellinen pankki
Roomalaiset, suuret rakentajat ja hallintovirkamiehet ottivat itsessään pankkitoiminnan pois temppeleistä ja muotoilivat sen erillisissä rakennuksissa. Tänä aikana rahanhaltijat tuottivat edelleen voittoa, kuten lainahait tekevät tänään, mutta kaikkein laillisin kauppa - ja melkein kaikki valtion menot - sisälsi institutionaalisen pankin käytön.
Julius Caesar, yhdessä Rooman lakia muuttavan ediktin kanssa haltuunoton jälkeen, antaa ensimmäisen esimerkin sallia pankkiirien takavarikoida maata lainamaksujen sijasta. Tämä oli huomattava vallansiirto velkojan ja velallisen suhteissa, koska maalla olevat aateliset olivat koskemattomia suurimman osan historiasta ja antoivat velat jälkeläisille, kunnes joko velkojan tai velallisen sukulaisuus kuoli.
Rooman valtakunta romahti lopulta, mutta jotkut sen pankkilaitoksista elivät Paavalin pankkiirien muodossa, jotka syntyivät Pyhässä Rooman valtakunnassa, ja temppeliritarien kanssa ristiretkien aikana. Kirkon kanssa kilpailevat pienen ajan rahanhaltijat tuomittiin usein koronkiskonnasta.
Visa Royal
Lopulta erilaiset hallitsijat, jotka hallitsivat Eurooppaa, toivat esiin pankkitoimistojen vahvuudet. Kun pankit olivat olemassa hallitsevan suvereniteetin armon ja toisinaan nimenomaisten peruskirjojen ja sopimusten nojalla, kuninkaalliset vallat alkoivat ottaa lainoja korvaamaan vaikeita aikoja kuninkaallisessa kassatilassa, usein kuninkaan ehdoin. Nämä helposti rahoitetut kuninkaat muuttuivat tarpeettomiksi liioituksiksi, kalliiksi sodiksi ja asekilpailuun naapurivaltioiden kanssa, mikä usein johtaisi murskaamaan velkaa.
Vuonna 1557 Espanjan Phillip II onnistui kuormittamaan valtakuntaansa niin suurella velalla (useiden turhien sotien seurauksena), että hän aiheutti maailman ensimmäisen kansallisen konkurssin - samoin kuin maailman toisen, kolmannen ja neljännen - nopeasti peräkkäin. Tämä tapahtui, koska 40% maan bruttokansantuotteesta (BKTL) oli menossa velan hoitamiseen. Suuntaus sulkea silmä isojen asiakkaiden luottokelpoisuudesta jatkaa pankkien ahdistamista nykypäivään asti.
Adam Smith ja moderni pankkitoiminta
Pankkitoiminta oli jo vakiintunutta Britannian valtakunnassa, kun Adam Smith tuli mukaan vuonna 1776 "näkymättömän käden" teoriansa kanssa. Rahanhaltijat ja pankkiirit saivat näkemyksensä itsesääntelevästä taloudesta rajoittaakseen valtion osallistumista pankkisektoriin ja koko talouteen. Tämä vapaiden markkinoiden kapitalismi ja kilpailukykyinen pankkitoiminta löysivät hedelmällisen pohjan Uudessa maailmassa, missä Amerikan yhdysvallat olivat valmistautumassa nousemaan esiin.
Aluksi Smithin ideoista ei ollut hyötyä amerikkalaiselle pankkisektorille. Amerikkalaisen pankin keskimääräinen käyttöikä oli viisi vuotta, minkä jälkeen suurin osa maksukyvyttömien pankkien seteleistä tuli arvottomiksi. Nämä valtion tilatut pankit voisivat loppujen lopuksi laskea liikkeeseen seteleitä vain varastossa olleita kulta- ja hopearahoja vastaan.
Pankkiröövitys tarkoitti huomattavasti enemmän kuin nyt, talletusvakuutuksen ja liittovaltion talletusvakuutusyhtiön (FDIC) aikakaudella. Näiden riskien yhdistäminen oli Yhdysvaltain suhdannehinta.
Entinen valtiovarainministeri Alexander Hamilton perusti kansallisen pankin, joka hyväksyisi jäsensetelit nimellisarvoisesti, kelluen siten pankit vaikeina aikoina. Muutaman pysähtymisen jälkeen tämä kansallispankki aloittaa, peruuttaa ja ylösnousemuksia, loi yhtenäisen kansallisen valuutan ja perusti järjestelmän, jolla kansalliset pankit tukivat seteleitään ostamalla valtion arvopapereita luomalla siten likvidejä markkinoita. Asettamalla veroja suhteellisen laittomille valtion pankeille kansalliset pankit syrjäyttivät kilpailun.
Vahinkoja oli kuitenkin jo tehty, koska keskimääräiset amerikkalaiset olivat jo kasvaneet luottamatta pankkeihin ja pankkiireihin yleensä. Tämä tunne johtaisi Texasin osavaltioon tosiasiallisesti laittomaan pankkiirit - laki, joka oli voimassa vuoteen 1904 saakka.
Kauppiaspankit
Suurin osa taloudellisista velvollisuuksista, jotka kansallinen pankkijärjestelmä olisi hoitanut, säännöllisen pankkitoiminnan, kuten lainojen ja yritysrahoituksen lisäksi, kuului suurten kauppapankkien käsiin, koska kansallinen pankkijärjestelmä oli niin satunnainen. Tänä 1920-luvulle kestäneen levottomuuden aikana nämä kauppapankit loivat kansainväliset yhteydet sekä poliittiseen että taloudelliseen valtaan.
Näihin pankkeihin kuuluivat Goldman ja Sachs, Kuhn, Loeb ja JP Morgan and Company. Alun perin he luottivat suuresti palkkioihin, jotka aiheutuivat ulkomaisten joukkovelkakirjalainojen myynnistä Euroopasta, ja Yhdysvaltojen joukkovelkakirjojen kauppa Euroopassa oli pieni. Tämän ansiosta he pystyivät rakentamaan pääomansa.
Tuolloin pankilla ei ollut laillista velvollisuutta julkistaa pääomavarantoaan, mikä osoittaa sen kyvyn selviytyä suurista keskimääräistä suuremmista lainatappioista. Tämä salaperäinen käytäntö tarkoitti, että pankin maine ja historia olivat tärkeämpiä kuin mikään. Vaikka nousevat pankit tulivat ja menivät, näillä perheomistuksessa olevilla kauppapankeilla oli pitkä historia onnistuneista transaktioista. Kun suuri teollisuus syntyi ja syntyi tarve yritysrahoitukselle, kukaan pankki ei pystynyt tarjoamaan tarvittavia pääomamääriä, ja siten alkuperäisistä julkisista tarjouksista (IPO) ja joukkovelkakirjojen tarjoamisesta yleisölle tuli ainoa tapa kerätä tarvittavaa pääomaa.
Yhdysvaltojen kansalaiset ja ulkomaiset sijoittajat Euroopassa tiesivät sijoituksesta vain vähän, koska julkistamista ei lainmukaisesti noudatettu. Tästä syystä nämä asiat jätettiin suurelta osin huomiotta, kuten yleisö käsittää vakuutuspankeista. Tämän seurauksena onnistuneet tarjoukset kasvattivat pankin mainetta ja antoivat pankille mahdollisuuden pyytää lisää tarjouksen vakuuttamiseksi. 1800-luvun loppuun mennessä monet pankit vaativat sijoitusta pääomaa hakevien yritysten hallituksiin, ja jos johto osoittautui puutteelliseksi, he johtivat yrityksiä itse.
Morgan ja monopoli
JP Morgan and Company syntyivät kauppapankkien kärjessä 1800-luvun lopulla. Se oli yhteydessä suoraan Lontooseen, joka oli sitten maailman taloudellinen keskus, ja sillä oli huomattava poliittinen vaikutusvalta Yhdysvalloissa. Morgan ja Co. perustivat USA: n teräs-, AT&T- ja International Harvester -yritykset sekä duopolit ja melkein monopolit rautatie- ja merenkulkualalla käyttämällä rahastojen vallankumouksellista käyttöä ja halveksuntaa Shermanin rahanvastaisesta laista.
Vaikka 1900-luvun kynnyksellä oli vakiintuneita kauppapankkeja, keskimääräisen amerikkalaisen oli vaikea saada lainoja niiltä. Nämä pankit eivät mainostaneet, ja ne antoivat luottoa "tavallisille" ihmisille harvoin. Rasismi oli myös laajalle levinnyttä, ja vaikka juutalaisten ja angloamerikkalaisten pankkiirien oli tehtävä yhteistyötä suurissa asioissa, heidän asiakkaansa jakautuivat selkeän luokka- ja rodulinjan mukaan. Nämä pankit jättivät kulutuslainoja pienemmille pankeille, joiden konkurssi oli edelleen hälyttävä.
Paniikki vuonna 1907
Kuparifondin osakkeiden romahtaminen aiheutti paniikin, jonka seurauksena ihmiset ryntäsivät vetämään rahaaan pois pankeista ja sijoituksista, mikä aiheutti osakkeiden romahtamisen. Ilman liittovaltion keskuspankin ryhtymistä toimiin ihmisten rauhoittamiseksi, tehtävä laski JP Morganin lopettaa paniikkia käyttämällä huomattavaa vaikutusvaltaansa kerätä kaikki Wall Streetin tärkeimmät pelaajat hallitakseen luottoa ja pääomaa, kuten myös Fed tekisi tänään.
Aikakauden loppu
Ironista kyllä, tämä ylimmän vallan osoittaminen Yhdysvaltojen talouden pelastamiseksi takasi sen, että mikään yksityinen pankkiiri ei enää koskaan hallitse tätä valtaa. Se, että JP Morgan, pankkiiri, jota suuri osa Amerikasta ei halunnut olevansa yksi ryöstöparoneista Carnegie'n ja Rockefellerin kanssa, suoritti työn, kehotti hallitusta perustamaan keskuspankin, jota kutsutaan nykyään yleisesti Fed, vuonna 1913. Vaikka kauppapankit vaikuttivat Fedin rakenteeseen, se myös työnsi ne taustalle.
Jopa perustamalla keskuspankki, taloudellinen valta ja jäljellä oleva poliittinen valta keskittyivät Wall Streetiin. Ensimmäisen maailmansodan alkaessa Amerikasta tuli globaali lainanantaja ja korvasi Lontoon finanssimaailman keskuksena sodan loppuun mennessä. Valitettavasti republikaanien hallinto asetti joitain epätavanomaisia käsirautoja pankkisektorille. Hallitus vaati, että kaikkien velallisvaltioiden on maksettava takaisin sotalainansa, jotka on perinteisesti annettu anteeksi, etenkin liittolaisten tapauksessa, ennen kuin jokin amerikkalainen laitos myöntää niille lisäluottoa.
Tämä hidasti maailmankauppaa ja sai monet maat vihamielisiksi kohti amerikkalaisia tavaroita. Kun osakemarkkinat kaatuivat mustana tiistaina vuonna 1929, jo vaimea maailmantalous tiputettiin. Federal Reserve ei pystynyt pitämään onnettomuutta ja kieltäytyi lopettamasta masennusta; jälkimainingeilla oli välittömiä seurauksia kaikille pankeille.
Pankin ja sijoittajan välillä oli selkeä raja. Vuonna 1933 pankkien ei enää sallittu spekuloida talletuksilla, ja FDIC-määräykset annettiin, jotta kansalaiset vakuutettaisiin palaamaan takaisin. Kukaan ei lankaannut ja masennus jatkui.
Toinen maailmansota säästää päivän
Toinen maailmansota on saattanut pelastaa pankkisektorin täydellisestä tuhoutumisesta. Toinen maailmansota ja sen aiheuttama ahkeruus nostivat Yhdysvaltojen ja maailmantalouden takaisin alaspäin kierteestä.
Pankkien ja liittovaltion keskuspankin sota vaati taloudellisia liikkeitä miljardien dollarien avulla. Tämä massiivinen rahoitusoperaatio loi yrityksiä, joilla oli valtavat luottotarpeet, jotka puolestaan saivat pankit fuusioiksi vastaamaan uusia tarpeita. Nämä valtavat pankit kattoivat maailmanmarkkinat.
Vielä tärkeämpää on, että kotimainen pankkitoiminta Yhdysvalloissa oli lopulta asettunut pisteeseen, jossa talletusvakuutusten ja asuntolainojen myötä henkilöllä olisi kohtuullinen mahdollisuus saada luottoa.
Pankkitoiminnan edut
Erittäin varakkaita lukuun ottamatta hyvin harvat ihmiset ostavat kotejaan käteisellä. Suurin osa meistä tarvitsee asuntolainaa tai jonkinlaista luottoa tehdäkseen niin suuren oston. Itse asiassa monet ihmiset käyttävät luottoa luottokorttien muodossa maksamaan päivittäisiä esineitä. Tiedämme, että maailma ei toimisi niin sujuvasti ilman luottoa tai ilman, että pankit antaisivat luottoa.
Pankit ovat kaukana muinaisen maailman temppeleistä, mutta niiden liiketoiminnan peruskäytännöt eivät ole muuttuneet. Pankit myöntävät luottoja tai lainoja sitä tarvitseville ihmisille, mutta ne vaativat korkoa lainan takaisinmaksun lisäksi. Vaikka historia on muuttanut liiketoimintamallin hienoja kohtia, pankin tarkoitus on lainata ja suojata tallettajien rahaa.
Vaikka tulevaisuus vie pankit kokonaan kadunkulmastasi ja Internetiin - tai jos ostat lainoja ympäri maailmaa - pankkeja on edelleen olemassa suorittamaan tämä päätoiminto.
