Mikä on kumulatiivinen käännösmuutos (CTA)?
Kumulatiivinen muuntokorjaus (CTA) on käännetyn taseen kertyneen muun laajan tuloksen erän erä, jossa esitetään yhteenveto voitoista ja tappioista, jotka johtuvat ajanjakson vaihtelusta. CTA-merkintä vaaditaan tilinpäätösstandardikomiteassa (FASB) osana lausuntoa 52, koska se auttaa sijoittajia erottamaan tosiasialliset operatiiviset voitot ja tappiot ja valuuttojen muuntamisella syntyvät voitot ja tappiot.
Avainsanat
- Kumulatiiviset muuntoerot (CTA) esitetään yhtiön muunnetun taseen kertyneessä muussa laajan tuloksen osiossa. CTA-rivillä esitetään voitot ja tappiot, jotka johtuvat valuuttakurssien vaihtelusta tilikausien aikana. Se erotellaan erottamaan valuutanvaihto voitot ja tappiot sekä todelliset toiminnalliset voitot ja tappiot.
Kumulatiivisten käännösmuutosten (CTA) ymmärtäminen
Kumulatiiviset muuntoerot (CTA) ovat olennainen osa tilinpäätöstä yrityksille, joilla on kansainvälistä liiketoimintaa. CTA on rivin erä taseen kertyneessä muussa laajan tuloksen osassa, joka raportoi voitot tai tappiot, jotka ovat syntyneet normaalin liiketoiminnan kautta valuuttamarkkinoille altistumisen vuoksi. Rivikohta merkitään selvästi erottamalla tiedot muista voitoista tai tappioista.
Tarve vaihtaa valuuttaa käytettäväksi ulkomaisilla markkinoilla voi johtaa erilaisiin voittoihin ja tappioihin. Useimmissa tapauksissa kansainväliset yritykset kirjaavat ja niiden on raportoitava kaikki liiketoimet yhtenä valuuttana, jota kutsutaan toimintavaluutana. Toimintavaluutta on useimmiten se, jota käytetään yrityksen kotimaassa, tosin toisen maan valuutta voidaan valita liiketoiminnalle, joka perustuu maahan, jonka valuutta on epävakaa.
Esimerkki kumulatiivisesta käännösmuutoksesta (CTA)
Esimerkiksi, jos yhdysvaltalainen yritys haluaa toimia Saksassa, sen on muunnettava osa Yhdysvaltain dollareistaan euroiksi kiinteistöjen ostamiseksi tai vuokraamiseksi, työntekijöiden maksamiseksi, Saksan verojen maksamiseksi jne. Lisäksi Saksan kansalaisille tai yrityksille, jotka työ tämän yhdysvaltalaisen yrityksen kanssa maksaa euroilla. Yhtiö laatii tilinpäätöksensä yhdessä valuutassa, dollarissa. Sen on muunnettava Saksassa harjoittamansa liiketoiminnan arvo euroina takaisin dollareiksi vaihtokurssin avulla.
Valuutta- ja valuuttakurssit muuttuvat säännöllisesti, ja dollarin arvo euroon nähden voi vaihdella tilikausien aikana. Esimerkiksi, yritys voi muuntaa dollareita euroiksi yhden tilikauden aikana ja ostaa varoja tai maksaa muita toimintakuluja noilla euroilla toisella tilikaudella. Näiden tilikausien vaihtelujen huomioon ottamiseksi CTA: ta käytetään yksilöimään voitot tai tappiot, jotka liittyvät pelkästään valuuttakurssin muutoksiin.
Kun yrityksen toimintavaluutta, esimerkissämme oleva dollari, nousee arvoon suhteessa toissijaiseen valuuttaan, esimerkissämme olevaan euroon, yhdysvaltalainen yritys saa toiminnallisen voiton puhtaasti valuuttakurssin muutoksen vuoksi, koska valuutta voidaan nyt muuntaa suuremmaksi määräksi ulkomaisia valuuttoja. Kun funktionaalisen valuutan arvo laskee suhteessa toiseen, tämä johtaa tappioon.
Tämä voitto tai tappio ei johdu suoraan yhtiön ydintoiminnoista, ja sitä ei pidä pitää hyödyna tai sakkona analysoitaessa yritystä sen taloudellisen vakauden kannalta. Tietäen, mitä yritys on ansainnut tai menettänyt päivittäisellä liiketoiminnallaan, sijoittajat pystyvät paremmin arvioimaan itse liiketoiminnan tilan.
