Lähi-idän lisääntyneen väkivallan keskellä hyötyäkseen nousevista öljynhintoista tulisi keskittyä kahdeksaan energiavarastoon ja toimittajaan, joilla on ainutlaatuiset mahdollisuudet menestyä paremmin. Varastot, joista voitiin nähdä suurimmat jatkuvat voitot, ovat energiantuottajat Brigham Minerals Inc. (MNRL), Murphy Oil Corp. (MUR), Pioneer Natural Resources Co. (PXD) ja EOG Resources Inc. (EOG). Hyödyllisiä ovat myös energiateollisuuden toimittajat, kuten venttiilien ja tiivisteiden valmistaja Flowserve Corp. (FLS), kompressorivalmistaja Gardner Denver Holdings Inc. (GDI), venttiilien valmistaja Circor International Inc. (CIR) ja General Electric Co. (GE)., joka omistaa 40%: n osuuden Baker Hughesista (BHGE). Nämä kannat on korostettu useissa Barronin raporteissa, kuten alla on esitetty.
Merkitys sijoittajille
Öljynhintojen nousu 15 prosenttia maanantaina oli juuri Saudi-Arabian öljykenttien tuhoaminen viikonloppuna, mikä on yksi kaikkien aikojen suurimmista rallista. Vaikka öljyn hinnat laskivat jopa 6 prosenttia varhain tiistaina iltapäivällä ilmoituksen perusteella, että Saudi-Arabian öljykentät palautuvat linjalle kahden tai kolmen viikon aikana, hinnat pysyvät jyrkästi korkeampana kuin viime kuukausina - ja lisää hyökkäyksiä Lähi-idässä saattaa aiheuttaa lisää öljypiikkejä. Nämä katalyytit voisivat työntää nämä 8 varastoa vielä korkeammalle. Varastot, kuten Brigham Minerals, Murphy Oil Corp., Pioneer Natural Resources Co., EOG Resources ja Circor International, veivät takaisin tiistaina, mutta niiden kauppa jatkui huomattavasti korkeampana kuin ennen lauantaina toteutettuja droonihyökkäyksiä Saudi-Arabiaan.
Öljyntuottajat, joilla on alhaisimmat pensasahat
Goldman Sachsin öljyanalyytikko Brian Singer suosittelee, että tarkastellaan energiantuottajia, joilla molemmilla on suuri öljyaltistus ja joilla on alhaisin tuotantotaso, joka on suojattu neljännelle vuosineljännekselle, kuten Barron esitti. Yritykset, jotka ovat suojannut enemmän ja käyttävät futuureja ja optioita suojautuakseen öljyn hinnan laskulta, lukitaan tiettyihin hintoihin ja niillä on vähän nousua. Sitä vastoin EOG: lla ja Brighamilla on alle 10% seuraavan vuoden öljyntuotannostaan suojattu, mikä on alle puolet tuottajien keskimääräisestä 22%: sta, Singerin mukaan.
'Öljyinen' teollisuus
Toisen Barronin raportin mukaan teollisuusyritysten, joilla on korkea energian loppupäästö, pitäisi hyötyä myös Q4: n ja 2020: n kysynnän noususta, jos öljyn hinnat pysyvät korkeina. Nämä "öljyiset" teollisuudenalat toimittavat tarvikkeita, mukaan lukien venttiilit, pumput ja kuorma-autot energiantuottajille, prosessoreille ja jakelijoille.
Flowserve, joka on pudonnut kaukana 2014 korkeimmillaan yli 70 dollaria osakkeelta, nousi tällä viikolla noin 49 dollariin osakkeelta. Yhtiö tuottaa noin 40% myynnistään energian loppumarkkinoilta. Ja Circor International osoittaa noin puolet myynnistään energian loppumarkkinoille verrattuna Gardner Denver Holdings -yritykseen, ja sen osuus Barronin myynnistä on noin 30%.
GE: n on tulossa yhdeksi öljymäiseksi teollisuudeksi sen 40%: n osuudella Baker Hughesista, joka on nyt paljon arvokkaampi öljyn hinnan nousun vuoksi. GE aikoo myydä osan Baker Hughes -osuudestaan toissijaisessa osakeannissa.
Mitä seuraavaksi
Varmasti varmuudet, joiden öljyaltistus on korkein, ovat yhtä vaarassa pudota, jos hinnat laskevat. Öljynhintojen suunta Saudi-Arabian hyökkäyksen jälkeen ja Yhdysvaltojen osallistuminen Lähi-itään on edelleen epävarma.
