Saannon vastaavuus

Mikä on tuottoekvivalenssi

Tuottoekvivalentti on verotettavan arvopaperin korko, joka tuottaisi verovapauden vakuuden palautusta vastaavan tuoton, ja päinvastoin. Tuottoekvivalentti on tärkeä kuntalainojen sijoittajille, jotka haluavat tietää, korvataanko joukkovelkakirjojen verosäästöillä alhaisemmat tuotot verrattuna samanaikaisiin verotettaviin arvopapereihin. Saannon vastaavuus voidaan laskea käyttämällä seuraavia yhtälöitä.

Verotettavan tuottoekvivalenssi = 1 −veron veroton verokanta

ja

Veroton tuottoekvivalenssi = verotettava tuotto × (1 −veroaste)

MAKSAMINEN Tuottoekvivalenssi

Tuottoekvivalentti on vertailu, jota sijoittajat usein käyttävät yrittäessään selvittää, saaisiko verotonta tai verovapaa sijoitusta paremman tuoton kuin verotettavasta vaihtoehdosta.

Voit laskea verovapaiden ja verotettavien arvopapereiden tuottoekvivalentin aloittamalla jakamalla joukkovelkakirjalainan verovapaat tuotot yhdellä vähennettynä sijoittajan verokannalla. Oletetaan esimerkiksi, että harkitsit investointia 6-prosenttiseen verovapaan kunnallislainaan, mutta halusit tietää, minkä verotettavan yrityslainan koron pitäisi olla, jotta saat saman tuoton. Jos veroaste on 24 prosenttia, vähenisit 0, 24 miinus yksi, joka on 0, 76. Sitten jaat 6, verovapaata tuottoa 0, 76: lla, joka on 7, 9. Tämä laskelma kertoo, että tarvitset 7, 9 prosentin tuoton verolliselta sijoitukseltasi verovapauden sijoituksen 6 prosentin tuoton vastaamiseksi. Jos olisit 35 prosentin veroluokassa, tarvitset 10, 8 prosentin tuoton yrityslainalle vastaamaan muni-sijoituksesi 6 prosentin tuottoa.

Toisaalta, jos tiedät verotettavan tuottoprosentin, voit laskea vastaavan verokannan verottomasta sijoituksesta. Tämä tehdään kertomalla verotettava verokanta yhdellä vähennettynä verokannalla. Jos verotettava tulo on 6 prosenttia ja veroaste on 24 prosenttia, tarvitset 4, 6 prosentin tuoton verovapaalta vakuukselta verovelvollisen vakuuden verojen jälkeisen palautuksen vastaavuuden.

Uudet rajaverokannat

Veropiirrosääntöjen ja työllisyyslain hyväksyminen loppuvuodesta 2017 aiheutti useita muutoksia marginaalisiin verokantoihin ja tuloluokkiin vuodesta 2018 alkaen, jotka esitetään alla olevassa taulukossa. Rajaveroaste on verotulonsaajien korko, joka syntyy jokaisesta ylimääräisestä tulon dollarista. Kun verotuksen marginaalikorko nousee, veronmaksajat ansaitsevat vähemmän rahaa ansaittua dollaria kohden kuin he olivat keränneet aikaisemmilta ansaituilta dollareilta. Verotusjärjestelmissä, joissa käytetään rajaverokantoja, sovelletaan erilaisia ​​verokantoja eri tulotasoille; tulojen noustessa sitä verotetaan korkeammalla verokannalla. On kuitenkin tärkeää huomata, että kaikkia tuloja ei veroteta yhdellä verokannalla, vaan monilla veroilla, kun ne siirtyvät reunallisen veroasteen aikataulun yli.

Laskiessaan verottomien ja verotettavien sijoitusten tuottoekvivalenttia sijoittajien tulisi olla tietoisia näistä uusista verokannoista ja sisällyttää ne vastaavasti tuottoekvivalenttiyhtälöihin.

2018 tuloverohakemisto

nopeus	yksilöt	Naimisissa arkistointi yhdessä
10%	Enintään 9 525 dollaria	Jopa 19 050 dollaria
12%	9 526 - 38 700 dollaria	19 051 - 77 400 dollaria
22%	38 701 - 82 500 dollaria	77 401 dollaria - 165 000 dollari
24%	82 501–157 500 dollaria	165 001 dollaria - 315 000 dollari
32%	157 501 - 200 000 dollaria	315 001–400 000 dollaria
35%	200 001–500 000 dollaria	400 001–600 000 dollaria
37%	yli 500 000 dollaria	yli 600 000 dollaria