Mikä on Tombstone?
Hautakivi on kirjoitus liikkeeseenlaskun järjestäneiden sijoituspankkiirien tekemästä julkisesta tarjouksesta. Se antaa perustiedot liikkeeseenlaskusta ja luettelee kaikki sopimukseen osallistuvat vakuutusryhmät. Hautakivi antaa sijoittajille joitain yleisiä tietoja ja ohjaa mahdolliset sijoittajat linkkiin, josta he voivat hankkia esitteen.
TAKAISIN KÄYTTÖ Hautakivet
Hautakivi on yksi osa arvopapereiden tarjoamista koskevia julkistamisvaatimuksia, joita arvopaperi- ja pörssikomissio (SEC) vaatii. Hautakivi on yksinkertaisesti ilmoitus arvopapereiden myynnistä. Kun arvopaperi annetaan yleisölle, SEC vaatii, että jokainen sijoittaja saa esitteen. Esitevaatimusta sovelletaan alkuperäiseen julkiseen osakeantiin (IPO), joka viittaa ensimmäiseen kertaan, kun liikkeeseenlaskija myy kaiken tyyppisiä arvopapereita yleisölle. Jos esimerkiksi XYZ-yhtiöllä on jo jäljellä oleva kanta, se voi kuitenkin antaa toissijaisen tarjouksen myydä lisää osakkeita yleisölle. Toissijaisen tarjouksen hautakivi postitetaan kaikille sijoittajille, joilla jo on arvopaperi, ja kaikki toissijaiset tarjoukset myydään esitteellä.
Tekijöiden vakuutuksenottajat
Vakuutuksenantaja vastaa esitteen luomisen juridisen ja kirjanpidollisen prosessin hallinnasta. Esite sisältää liikkeeseenlaskijan viimeisimmän tarkastetun tilinpäätöksen sekä oikeudellisen lausunnon vireillä olevista oikeudellisista asioista. Esitteessä käsitellään hyvin yksityiskohtaisesti yrityksen markkinointi-, tuotanto- ja myyntiprosessia, ja se selittää miksi yritys kerää enemmän pääomaa. Vakuuttajien lisäksi voi olla myös monia muita syndikaatin jäseniä, jotka saapuvat myymään arvopapereita asiakkailleen. Vakuutuksenantajan myyntivoima myy myös vasta liikkeeseen laskemia arvopapereita.
Esimerkkejä hautakivitiedoista
Hautakivi kuvaa tarjottavia arvopapereita, päivämäärää, jona ne ovat saatavilla, myytävien osakkeiden tai joukkovelkakirjojen lukumäärää ja miten arvopapereita voidaan ostaa. Jos uusi velkakirja saa luottoluokituksen, kyseinen luokitus voidaan sisällyttää hautakiveen.
Hautakivi saa nimen mustasta reunasta ja painavasta mustasta painosta, joka tyypillisesti on painotuotteissa. Hautakivi luettelee syndikaatin jäsenet, jotka ovat mukana vakuuden vakuuttamisessa, ja ensisijaiset jäsenet on lueteltu suuremmalla kirjasintyypillä vakuuden yläosassa. Syndikaatin jäsenen osallistumisaste perustuu työhön, jonka jäsen suorittaa arvopapereiden tarjoamiseen, ja prosenttimäärästä osakeannista, jonka jäsenyritys myy yleisölle. Jos syndikaatin jäsen on listattu suositun osakeantajan hautakiven yläosassa, tämä asiakirja auttaa syndikaattiyritystä markkinoimaan asiantuntemustaan muille yrityksille.
