Chartered Financial Analyst (CFA) -nimitys on yksi arvostetuimmista ja halutuimmista nimityksistä rahoitus- ja sijoitusmaailmassa.
Mikä on CFA-nimitys?
CFA-instituutti myöntää CFA-nimityksen hakijoille, jotka suorittavat tiukat tentit ja täyttävät muut erityisvaatimukset. Ohjelma antaa ehdokkaille ja CFA: n perustajille vahvan perustan edistyneelle sijoitusanalyysi- ja salkunhoitotaidolle. Painopiste on reaalimaailman sovelluksessa eikä akateemisessa teoriassa. Monet pitävät sitä parhaana käytettävissä olevan sijoitusjohtamisen nimeäjänä.
CFA-nimitysopetussuunnitelma sisältää 10 pääaihealuetta. Kaiken kaikkiaan hakijoiden on opittava analysointityökalut, sovellettava työkaluja ja käsitteitä erilaisten sijoitusarvopapereiden arvostamiseksi ja syntetisoitava koko opetussuunnitelma, jotta he voivat käyttää sitä tosielämän salkunhoidossa ja varallisuuden suunnittelutilanteissa. Aihealueita ovat: eettiset ja ammatilliset standardit, kvantitatiiviset menetelmät, talous, taloudellinen raportointi ja analyysi, yritysrahoitus, osakeinvestoinnit, korkotuotot, johdannaiset, vaihtoehtoiset sijoitukset sekä salkunhoito ja varallisuuden suunnittelu.
Läpäisyaste ja testausvaatimukset
Saadakseen CFA-nimityksen ehdokkaan on ensin läpäistävä kolme tasoa tentit peräkkäisessä järjestyksessä. Ensimmäinen tentti järjestetään kahdesti vuodessa, kerran kesäkuussa ja kerran joulukuussa. Kaksi muuta tasoa annetaan vain yksi päivä vuodessa kesäkuussa. Ensimmäisen tason tentin 10 vuoden historiallinen läpäisyaste on 42% ja toisen tason tentin 10 vuoden historiallinen läpäisyaste on 39%. Kolmannen tason tentin 10 vuoden historiallinen läpäisyaste on 53%. Näitä läpäisyasteita tarkasteltaessa on tärkeää huomata, että kaikki 3. tason tenttiin osallistuneet ehdokkaat ovat jo suorittaneet tason 1 ja 2. Kolmen tutkinnon suorittamisen jälkeen ehdokkaalla on oltava vähintään 48 kuukauden pätevä työkokemus, hänestä on tultava CFA-instituutin jäsen ja maksettava vuosimaksu ja allekirjoitettava vuosittain CFA-instituutin etiikka- ja ammatinharjoittamisohjeet.
CFA-nimityksen plussat ja miinukset
CFA-nimityksen ansaitseminen lisää epäilemättä hakijan tietämystä sijoituksista. Jos talousneuvoja työskentelee suuressa organisaatiossa, kuten pankissa tai muussa rahoituslaitoksessa, CFA-nimityksen ansaitseminen voi tuoda urakehitysmahdollisuuksia, koska ehdokkaasta tulee arvokkaampi organisaatiolle. Ottaen huomioon, että nimeämisen hankkiminen kestää noin 300 tuntia tutkimusta tasoa kohden ja noin neljä vuotta, jos palkatulla taloudellisella neuvonantajalla on aika suorittaa nimeäminen, melkein mitään haittoja ei ole. Ehdokkaiden henkilökohtainen sijoitusosaaminen kiihtyy ja tämä tarkoittaa parempia, tehokkaampia ratkaisuja työnantajilleen.
Jos taloudellinen neuvonantaja on itsenäinen ammatinharjoittaja ja rakentaa käytäntöä organisaation ulkopuolella, päätöksestä on tehtävä kriittisempi analyysi. Nimitys lisää varmasti neuvonantajan tietämystä, mutta ajallinen vaihtoehtokustannus on suuri. Tuo aika voidaan kuluttaa paljon paremmin asiakkaiden etsintään, liiketoiminnan rakentamiseen ja toiminnan tehostamiseen. Lisäksi on tärkeää pitää mielessä, että CFA-nimitys keskittyy yksinomaan investointeihin. Menestyneet talousneuvojat hallitsevat paljon enemmän kuin sijoitukset. He ovat vakuutussuunnittelun, riskienhallinnan, sijoitusten, verosuunnittelun, kiinteistöjen suunnittelun, eläkkeiden suunnittelun ja työsuhde-etuuksien suunnittelun päälliköitä.
Vaikka CFA on sijoitusosaamisen kannalta paras nimitys, se ei varmasti kata kaikkia rahoitussuunnittelun näkökohtia. Hyvin yleisesti CFA-nimitys voi kuitenkin auttaa yrityssektorin yrityksiä enemmän kuin niitä, jotka aloittavat oman taloudellisen suunnittelun.
