Mikä on sektorirahasto?
Alarahasto on rahasto, joka sijoittaa yksinomaan yrityksiin, jotka toimivat tietyllä toimialalla tai talouden alalla. Alarahastot rakennetaan yleensä sijoitusrahastoiksi tai pörssiyhtiöiksi (ETF).
JAKAUTUMINEN Alarahasto
Sektorirahastojen avulla sijoittajat voivat tehdä kohdennettuja vetoja tietyn toimialaluokan vahvistumismahdollisuuksista. Tietyt alat saattavat tarjota korkean kasvupotentiaalin taloudellisesti ohjattujen sijoituskatalyyttien ansiosta. Sektorisijoittaminen voi olla myös osa laajaa salkusstrategiaa, jossa tietyillä sektoreilla on ominaisuuksia, joita voidaan soveltaa tietyille salkkujakoille.
Alarahastolla on salkkurajoituksia, jotka vaativat salkunhoitajaa valitsemaan rahastolle sijoitusarvopapereita, jotka kuuluvat rahaston kohdennettuun tavoitteeseen. Sektorirahastot tarjoavat etuna hajauttamisen monien salkkuosakkeiden kautta. Sektorin kokonaisrahastoilla on kuitenkin omaperäisiä riskejä, jotka vaikuttavat koko salkkuun kohdennetun sektorin altistumisen vuoksi.
Jotkut sektorit ja sektorirahastojen sijoituskategoriat saattavat edellyttää enemmän tiukentamisvelvollisuutta kuin toiset. Tietyt sektorit liittyvät myös tyypillisesti markkinasykliin. Kuluttajasyklisiin varastoihin kuuluvat esimerkiksi yritykset, jotka harjoittavat auto-, asunto-, viihde- ja vähittäiskauppaa. Nämä yritykset ja markkinasektorit pärjäävät hyvin talouden kasvaessa. Kuluttajaliikkeiden varastot, mukaan lukien kodin kunnossapitoon, ruokaan, juomien ja taloustavaroiden tuotantoon erikoistuneet yritykset, tiedetään olevan vakaampia kaikentyyppisten markkinasyklien aikana.
Yleensä yksi tapa seurata sektorin riskejä ja epävakautta on seurata sen beetaa. Vuodesta 2014 vuoteen 2017 S&P -teknologiasektorin raportti oli yksi GICS-sektorin korkeimmista betoista (1, 08) ja yleishyödyllisistä palveluista (0, 11). Teknologia-alan raportti kolmen vuoden vuotuisesta kokonaistuotosta oli 17, 66% vuosina 2014 - 2017, ylittäen S&P 500 -indeksin tuoton 11, 34%. Yleishyödyllisen sektorin tuotto oli 7, 33%, hieman alle indeksin tuoton, kuten sen alhaisempi beeta odotti.
Sektorirahastojen sijoittaminen
Joissain tapauksissa sijoittaja voi haluta sijoittaa passiiviseen rahastoon, joka toistaa tietyn sektorin sijoitukset hyödyntääkseen kyseiseltä sektorilta odotettua arvonnousua. State Street Global Advisors SPDR -sarja tarjoaa sijoittajille yksittäisiä ETF-yrityksiä, jotka seuraavat kymmenen sektorin omistuksia kattavasti kattaen koko S&P 500 -indeksin.
Sijoittajat voivat myös etsiä aktiivisia sektorirahastoja potentiaalisten voittojen saamiseksi sektorilta, jolla on korkeat kasvunäkymät. Web x.0 ETF (ARKW) on yksi esimerkki aktiivisesta rahastosta, joka sijoittaa pääasiassa teknologia-alaan. Rahasto keskittyy Internet-pohjaiseen tekniikkaan sijoittamalla pilvipalvelun, sähköisen kaupan ja sosiaalisen median yrityksiin. ARKW: n vuoden tuotto oli 2. tammikuuta 2018 alkaen 58, 35%.
