Sisällysluettelo
- Annuiteetin määritteleminen
- Eläkevakuuksien haitat
- Elinkorkojen plussat
- Yksi ratkaisu
Rahoitussuunnittelijat, vakuutusasiamiehet ja osakevälittäjät ovat sijoittaneet asiakkaidensa eläkerahoja eläkemaksuihin vuosikymmenien ajan. Tällä käytännöllä on haittojaan, ja kritiikki kohdistuu heidän edustajilleen maksettuihin korkeisiin palkkioihin ja eläkkeiden sijoittajille perittäviin korkeisiin palkkioihin verrattuna muihin henkilökohtaisen eläketilin säästövaihtoehtoihin.
Lisättävä on vielä yksi huolenaihe: Monet ihmiset, jotka sijoittavat sijoitusrahastoihinsa annuiteettiin, eivät ymmärrä kuinka he työskentelevät vasta eläkkeelle jäämisen jälkeen, ja se saattaa tulla töykeänä yllätyksenä.
Avainsanat
- Kun sijoitat annuiteettiin, ostat etukäteen sarjan säännöllisiä maksuja, yleensä elinikäisenä lisärahoituksena muille eläketuloille. Saamasi summa perustuu tilisi saldoon, kun siirryt eläkkeelle plus henkilökohtainen elinajanodote. Aikaisemmin on kritisoitu eläkkeitä korkeiden palkkioiden perimisestä verrattuna muihin sijoitusvalintoihin, mutta tämä käsitys on muuttumassa.
Annuiteetin määritteleminen
Annuiteetti on vakuutusyhtiöltä ostettu pitkäaikainen sijoitustuote. Sijoittaja maksaa rahasumman etukäteen tai maksuina ajan myötä. Se maksetaan erissä, yleensä elinaikana lisä eläketuloihin. Erämaksujen dollarimääräinen määrä määräytyy tilin saldon ja sijoittajan odotettavissa olevan eliniän mukaan.
Komissio voi motivoida annuiteettia suosittavaa neuvonantajaa. Annuiteetin myyntipalkkio voi olla paljon korkeampi kuin suorien sijoitusrahastojen sijoitusten palkkio.
Vuosina ennen ostajan eläkkeelle jäämistä rahaa talletetaan ostajan valitsemiin sijoituksiin, yleensä sijoitusrahastoihin.
Suoraan sanottuna, kun kuolet, tilille jäljellä oleva raha kuuluu vakuutusyhtiölle. Mutta jos asut onnellisesti 135-vuotiaana, vakuutusyhtiön on silti lähetettävä sinulle nämä säännölliset maksut.
Vaihtelut annuiteetista
Annuiteetin sijoittajalla on useita vaihtoehtoja.
- Elinkorko voi kattaa molemmat puolisot. Maksut jatkuvat toisen puolison kuolemaan asti. Maksun määrä riippuu nuoremman puolison odotettavissa olevasta eliniästä ja tilin saldosta. Annuiteetti voi olla elinikäinen tai tietyn ajanjakson, sanoen esimerkiksi 10 vuotta, ei elinaikana. Eläke voi olla muuttuva tai kiinteä. Toisin sanoen voit valita maksun, joka menee ylös tai alas tilisi investointien kanssa, tai maksun, joka asetetaan sinä aikana, kun aloitat nostokset.
Ja kuten todettiin, sijoittajalla on valintamahdollisuus sijoitusvaihtoehtoihin. Suurin osa on sijoitusrahastoja, mutta sijoittaja voi valita konservatiivisen joukkorahasto- tai aggressiivisen osakerahaston tai jotain niiden välillä.
Elinkorkojen haitat
Kriitikot huomauttavat, että palkkiot motivoivat sijoitusneuvojia, jotka suosittelevat annuiteetteja. Palkkiot eläkemaksujen myynnistä ovat melkein aina korkeammat kuin suorien sijoitusrahastojen sijoitusten palkkiot.
Tässä on esimerkki sijoitusrahastojen ja eläkemaksujen palkkioista:
Oletetaan, että sijoittaja laskee 500 000 dollarin saldon 401 (k): n arvoisena IRA: ksi. Jos raha sijoitetaan suoraan sijoitusrahastoihin, rahoitussuunnittelija saattaa tehdä noin 2 prosentin palkkion. Jos sijoitus annuiteettiin, joka sijoitetaan samoihin tai vastaaviin sijoitusrahastoihin, neuvonantaja voi tehdä palkkion 5–7% tai jopa korkeamman. Siksi 500 000 dollarin siirtyminen sijoitusrahastoihin maksaisi suunnittelijalle korkeintaan 10 000 dollarin palkkiota, kun taas sama annuiteetin siirtyminen voisi maksaa suunnittelijalle helposti 25 000–35 000 dollaria palkkiota.
Ei ole yllättävää, että monet suunnittelijat ohjaavat asiakkaitaan annuiteettiin.
Korkeat maksut
Suurimmassa osassa muuttuvia eläkkeitä ei arvioida myyntihintoja etukäteen. Se saattaa saada ne näyttämään laittomilta sijoituksilta, mutta heillä on palkkiot ja kulut.
Annuiteettisopimuksissa arvioidaan vuotuiset ylläpitomaksut ja toimintakustannukset, jotka yleensä maksavat pitkällä tähtäimellä enemmän kuin sijoitusrahastot.
Huomaa: Tämä on muuttunut viime vuosina annuiteettimaksujen rakenteen kritiikin vuoksi. Jotkut tarjoavat suhteellisen alhaiset vuotuiset kustannussuhteet. Kuten aina, lue hieno painatus ennen allekirjoittamista.
Eläkemaksuilla on myös mojova luopumismaksu. Toisin sanoen, jos peruudut sopimuksesta tai otat rahaa pois muutaman vuoden ajan sijoittamisen jälkeen siihen, voidaan periä suuria palkkioita.
Ei lisättyjä veroetuja
Annuiteetit ovat veronsuojattuja ajoneuvoja. Maksut vähentävät kuluvan vuoden verotettavia tuloja, ja sijoitustulosi kasvavat verovapaasti, kunnes alkaa kerätä tuloja.
Jokaisella perinteisellä IRA: lla on kuitenkin samat veroedut. IRA: n sijoittaja ei saa mitään asettamalla rahaa ns. "Verosaatavaan" annuiteettiin. Se on kuin vyön ja housujen käyttäminen.
Elinkorkojen plussat
Huonoista puolistaan huolimatta muuttuvat annuiteetit tarjoavat etuja varovaiselle sijoittajalle.
Vakuutussuoja
Muuttuvat eläkevakuutuksen kannattajat väittävät, että asiakkaiden tulee vakuuttaa eläkesuunnitelmansa samalla tavalla kuin minkä tahansa merkittävän omaisuuden vakuuttaminen. Et koskaan ajattele omistavansa taloa tai autoa ilman vakuutusta, joten miksi riskittää eläkesuunnitelmassa? Annuiteetti ei voi kadota riippumatta siitä, mitä tapahtuu.
Takuuratsastajat
Useimmat muuttuvat annuiteettisopimukset tarjoavat nykyään eläke- ja kuolemanedustajia (lisähintaan), jotka tarjoavat tärkeän suojan sijoittajille, jotka haluavat altistumisen osakkeille eläkkeelle siirtymisen aikana.
Esimerkiksi taatun vähimmäistulon etuoikeusyhtiö tarjoaa palkkion, joka kasvaa tietyllä nopeudella riippumatta kohde-etuuden rahastojen todellisesta tuloksesta. Asiakas, joka sijoittaa 500 000 dollaria muuttuvaan annuiteettiin ja valitsee tämän ratsastajan, voi olla varma kasvun takaamisesta, esimerkiksi 5%, koko eläkkeelle siirtymisen ajan.
Muut ratsastajat voivat lukita määräajoin sopimuksen arvon ja taata, että sijoittaja ei koskaan saa tätä arvoa pienemmäksi, vaikka kohdelainarahastojen todellinen markkina-arvo alenee huomattavasti.
Nämä ratsastajat saavat lisähinnan, mutta monet suunnittelijat väittävät, että kustannukset ovat perusteltuja, etenkin vanhemmille asiakkaille, jotka eivät ehkä pysty odottamaan markkinoiden tappioiden korvaamista.
Automaattinen pilottien hallinta
Muuttuvat annuiteetit sisältävät joukon ammattimaisia rahanhallintaominaisuuksia, kuten dollarien kustannusten keskiarvoistaminen, arvon keskiarvoistaminen ja säännöllinen salkun tasapainotus.
Annuiteetit tarjoavat myös tyypillisesti laajan valikoiman rahastoja ja rahastoperheitä.
Yksi ratkaisu
Yksi vaihtoehto sijoittajalle on pysyä suorilla sijoitusrahastoilla eläkkeelle siirtymiseen saakka ja siirtyä sitten annuiteettiin, jolla on tämä heikentynyt suoja. Tämä pitää palkkiot minimissä sijoittajan työvuosina, mutta takaa vakaat tulot eläkkeellä.
