Federal Reserve, Yhdysvaltojen itsenäinen keskuspankki, vaikuttaa Yhdysvaltojen kansalaisten elämään päivittäin. Jotkut sen toiminnoista koskevat kodin läheisyyttä, ja niitä seurataan ja valvotaan tarkasti, kun taas toiset ovat vain vähän tunnettuja, vaikka kaikki heidän päätöksensä tekevät vaikutelman yksilöille. Vaikka tämä artikkeli keskittyy keskuspankin vaikutuksiin yksilöihin, lyhyt kuvaus on hyödyllinen. Lisätietoja verkkosivustosta on erittäin hyödyllistä.
Kuka on Fed?
Federal Reserve, jota yleisesti kutsutaan "Fediksi", on osa Yhdysvaltain liittohallitusta, mutta on riippumaton toimisto, mikä tarkoittaa, että se voi tehdä päätöksiä ilman presidentin tai kongressin hyväksyntää ja sen tulisi olla "vapaa" puoluepolitiikasta (vaikka nimitetyt tulevat presidenttiltä ja ovat kongressin hyväksymiä). Fed-verkkosivuston mukaan Fedin tavoitteena on "edistää kestävää kasvua, korkeaa työllisyysastetta, hintojen vakautta dollarin ostovoiman ja kohtuullisten pitkäaikaisten korkojen säilyttämiseksi." Se saavuttaa tavoitteensa neljällä perusvelvollisuudella: harjoittaa rahapolitiikkaa, valvoa pankkeja, ylläpitää rahoitusjärjestelmän vakautta ja tarjota rahoituspalveluja pankkijärjestelmälle.
Mitä se kaikki tarkoittaa sinulle
Fed toimii kulissien takana koskettamalla elämäämme monin tavoin - tyhjentämällä shekkejä, jotka käteisellä käsittelemme sähköisiä tilisiirtoja tai maksuja, jotka suoritamme online-laskutustilillämme tai kun siirrämme rahaa tililtä toiselle. Mutta se vaikuttaa myös elämäämme vähemmän ilmeisillä tavoilla.
Ensimmäisestä neljästä tehtävästään - rahapolitiikan toteuttamisesta - keskustellaan usein tiedotusvälineissä, koska sillä on laaja vaikutus yksilön kykyyn ostaa tavaroita tai palveluita. Tästä on useita esimerkkejä. Fed hallitsee tai säätelee korkoja, joten esimerkiksi jos haluat ostaa joukkovelkakirjalainan, se vaikuttaa siihen, minkä koron saat maksetaan ja joukkovelkakirjalainan hintaan tai jos haluat ostaa talon, se vaikuttaa asuntolainan korkoon. Se saavuttaa tämän muutamilla tavoilla, joista yksi on alentaa pankeilta perimää korkoa. Kun pankki lainasi rahaa Fed: ltä lainataksi yksityishenkilöille, jos korko, joka pankin on maksettava, on alhaisempi, pankeille on edullisempaa lainata ja ne veloittavat alhaisemman koron.
Samoin se voi vaikuttaa yritysten kykyyn palkata työntekijöitä. Jos Fed odottaa talouden hidastumista ja haluaa luoda lisää työpaikkoja, se voi antaa enemmän rahaa pankeille lainata yrityksille, jotta ne voivat palkata. Tai jos se uskoo, että kuluttajan (se on sinä ja minä) on käytettävä enemmän rahaa, jotta yritykset voivat ansaita enemmän ja palkata enemmän, se voi alentaa korkoja, jotta autolainat, asuntolainat ja luottokorttikorot ovat meille halvempia.
Kaksi sen muista tehtävistä keskittyy pankkien valvontaan ja tarjoamiseen. Fed voi muuttaa pankkien ylläpitämien kassavarojen tasoa, jotta pankit voivat lainata enemmän tai vähemmän rahaa. Kuten heidän korkosääntelynsä, myös kassavarojen tason muuttaminen auttaa yksilöitä saamaan lainoja autojen tai asuntojen ostamiseksi tai opiskella opiskeluun ja yrityksiin, joita he ostavat hyötyä korkeammilla myyntituloilla, minkä pitäisi johtaa lisääntyneeseen halukkuuteen ja kykyyn palkata lisää ihmisiä.
Fed seuraa myös pankkeja varmistaakseen, että säästötalletukset ovat turvallisia ja että pankki ei ylikuormita itseään niin, että käteisvaroista ei lopu.
Sen lopullinen tavoite, rahoitusjärjestelmän vakauden ylläpitäminen, voidaan saavuttaa lisäämällä tai vähentämällä rahan tarjontaa. Esimerkki on, kun Fed ostaa arvopapereita markkinoilta, kuten Yhdysvaltojen valtion joukkovelkakirjalainat, mikä lisää liikkeessä olevan rahan määrää. Jos rahasumma on liian suuri ja inflaatio alkaa kasvaa, hallitus voi vähentää ostoaktiivisuutta tai nostaa korkoja, mikä käytännössä vähentää kuluttajien kulutus- ja lainanottovälineitä. Tämä on yksi Fed: n tarvitsemista vaikeista köysistä - rahan "tulostamisen" taso (liikkeessä olevan rahan tarjonta). Tarjonnan lisääminen saattaa aluksi tuntua hyvältä kuluttajalle, mutta kaikki pentukoirat ja ruusut eivät ole pitkään; Kaikella tällä rahanpainalluksella on haittapuoli! Mitä enemmän liikkeessä olevia dollareita on, sitä vähemmän ne ovat arvokkaita, joten vähemmän tuotteita voimme ostaa samalla rahamäärällä (toisin sanoen saman tavaran ostaminen vie enemmän dollareita).
Pohjaviiva
Rahoitusuutisryhmät haluavat keskittyä tarmokkaasti Fedin toimintaan. Mutta sillä, mitä Fed tekee, on todella merkitystä yksilöille ja heidän kyvylleen ylläpitää työllisyyttä ja ostaa tavaroita ja palveluita. Kun finanssijärjestelmä häviää, kaikki kuluttajat tuntevat vaikutukset välittömästi, ja Fedin tehtävästä varmistaa, että kaikki toimii hallitussa tasapainossa, on ensiarvoisen tärkeää hyvin hoidetun ja tehokkaan talouden ylläpitämisessä.
