Viimeiseen vuosikymmeneen sisältyy vuosien 2007–2009 finanssikriisi, jonka huippu on vuoden 2008 jälkipuolisko. Vaikuttaa epätodennäköiseltä, että on olemassa rahastoja, jotka ovat tuottaneet positiivista tuottoa sekä tässä ympäristössä että sonni markkinoilla kuuden viime vuoden aikana. Jos tarkastellaan kokonaistuottoa vuosittain, alla olevat rahastot onnistuvat toimittamaan kaikissa ympäristöissä viimeisen vuosikymmenen aikana, mutta kuinka suuri tuotto? Ja mikä tärkeintä pitkäaikaisille sijoittajille, mikä on ollut näiden rahastojen kumulatiivinen tuotto niiden perustamispäivästä lähtien? Sen pitäisi antaa sinulle paremman kuvan siitä, millaisia mahdollisuuksia tai niiden puuttumista saattaa olla edessä. Nykyisistä taloudellisista olosuhteista johtuen, jotka voivat pahentua vuonna 2016, saattaa olla järkevää pysyä rahastoissa, joilla on suurin osa sijoitusluokan joukkovelkakirjalainoista.
Korkea laatu, matala tuotto
Jos etsit altistumista sijoitusluokan joukkovelkakirjalainoille, harkitse MXSDX-joukkovelkakirjalainaa, joka sijoittaa vähintään 80% nettovarallisuudestaan Yhdysvaltain valtiovarainministeriöön, kaupallisiin ja asuntolainalainoihin, omaisuusvakuudellisiin arvopapereihin. arvopaperit ja yrityslainat. MXSDX on poistunut 0, 10% 1. elokuuta 1995 lähtien, mutta sijoittajat ovat täällä pääoman säilyttämistä, ei pääoman arvonnousua varten. MXSDX tuottaa 1, 17%. Kustannussuhde 0, 60% on alempi kuin luokan keskiarvo 0, 81%, eikä minimiinvestointeja ole. Nämä eivät ole esimerkillisiä numeroita, mutta tavoitteena on pysyä turvassa epävakaina aikoina samalla, kun kerätään vähän satoa. (Lisätietoja: 4 suosituinta sijoitusluokan yrityslainaa ETF: ää .)
Kalliita tuloksia
Western Asset Mortgage Backed Securities Fund (HGVSX) aloitti toimintansa 20. maaliskuuta 1984. Siitä lähtien sen arvo on noussut 8, 79%. Sen tuotto on tällä hetkellä 2, 70%. Rahaston strategiana on sijoittaa vähintään 80% nettovarallisuudestaan asuntolainavakuudellisiin arvopapereihin ja 72, 96% joukkovelkakirjalainaosuuksistaan AAA-luottoluokituksena, mikä antaa sijoittajille mielenrauhan. Huono uutinen on, että HGVSX: n kustannussuhde on 1, 78% verrattuna luokan keskiarvoon 0, 82%. Minimi sijoitus on 1 000 dollaria.
Suurempi sijoitus, ei parempia tuloksia
Prudential lyhytaikainen yrityslaina (PBSMX) keskittyy korkeisiin lyhytaikaisiin tuottoihin pääoman säilyttämisen avulla sijoittamalla vaihtuvien maturiteettien joukkovelkakirjoihin. Rahaston tosiasiallinen kesto on yleensä alle kolme vuotta. PBSMX on vähentynyt 4, 31% sen perustamispäivästä 1. syyskuuta 1989 lähtien. Sen tuotto on tällä hetkellä 1, 19%. Kustannussuhde 0, 78% on hiukan parempi kuin luokan keskimäärin 0, 81%. Tämä on suuri rahasto suhteessa muihin luettelossa oleviin rahastoihin, joiden nettovarallisuus on 8, 99 miljardia dollaria. Minimi sijoitus on 2 500 dollaria. Onko se hintansa arvoinen? Voit esittää väitteen kummallakin tavalla, mutta parempia mahdollisuuksia on saatavana. (Lisätietoja: 5 suosituinta yrityslainarahastoa .)
Ei kulusuhdetta
BlackRock Allocation Target Shares -sarjan S-salkussa (BRASX) ei ole kulusuhdetta, joka on vaikuttava, kun otetaan huomioon, että luokan keskiarvo on 0, 85%. Rahaston kehitys ja sen tulevaisuuden potentiaali ovat kuitenkin tärkeämpiä. Rahaston perustamisesta 1. lokakuuta 2014 lähtien sen arvo on poistunut 3, 02%, mutta sen tuotto on tällä hetkellä 2, 98%. Toinen potentiaalinen positiivinen asia on se, että ei ole olemassa vähimmäissijoituksia. Mutta mitä tulevaisuus todennäköisesti ylläpitää BRASXilla? BRASX sijoittaa:
- Kaupalliset ja asuntolainalainat
Muiden kuin Yhdysvaltojen hallitusten ja ylikansallisten organisaatioiden velvollisuudet
Kotimaisten ja muiden kuin Yhdysvaltojen yritysten velvollisuudet
Omaisuusvakuudelliset arvopaperit
Vakuudelliset asuntolainavelvoitteet
Yhdysvaltain valtiovarainministeriön ja agenttien arvopaperit
johdannaiset
Rahat vastaavat sijoitukset
Takaisinostosopimukset
Käänteiset takaisinostosopimukset
Dollari rullaa
Tätä voidaan pitää moninaisena sijoitusvälineinä. Mahdollisuuksien mukaan odotetaan enemmän samoja, mikä on matala pääoman arvostus - jos sellainen on - kohtuullinen tuotto ja suhteellinen joustavuus markkinaympäristön kannalta. (Lisätietoja: Pelaa karhumarkkinoita suosituimpien karhumarkkinarahastojen avulla .)
Pohjaviiva
Jos etsit suhteellista joustavuutta haastaviin taloudellisiin olosuhteisiin samalla kun keräät vähän tuottoa, kannattaa ehkä harkita yllä olevien rahastojen lisätutkimusta. Sinun ei pitäisi odottaa suurta tuottoa. Tämä liittyy enemmän pääoman säilyttämiseen. (Katso lisätietoja kohdasta: Onko markkinatalouden rahastoilla järkeä sijoittajille? )
