Jotkut ihmiset uskovat, että häikäilemättömät keinot ovat joskus välttämättömiä voiton tuottamiseksi salkussa. Eettistä sijoitusstrategiaa käyttämällä on kuitenkin mahdollista saada voittoa - sinun ei tarvitse liittyä Greenpeaceen tehdäksesi sen. Tässä tarkastellaan sosiaalisesti vastuullista sijoittamista (SRI) ja sitä, kuinka voit käyttää sosiaalisesti vastuullisia sijoitusrahastoja tämän strategian aktivoimiseksi salkkuusi.
Mikä on sosiaalisesti vastuullinen sijoittaminen?
Sosiaalisesti vastuullinen sijoitusstrategia on strategia, jonka mukaan sijoitustoiminnan onnistunut tuotto ja vastuullinen yrityskäyttäytyminen kulkevat käsi kädessä. SRI-sijoittajat uskovat, että yhdistämällä tietyt sosiaaliset kriteerit tiukkoihin sijoitusstandardeihin, he voivat tunnistaa arvopapereita, jotka ansaitsevat kilpailutuottoa ja auttavat rakentamaan parempaa maailmaa.
SRI-analyytikot keräävät tietoa teollisuudesta ja yrityskäytännöistä ja tarkastelevat niitä maan poliittisessa, taloudellisessa ja sosiaalisessa ympäristössä.
Yleensä nämä seitsemän aluetta ovat sosiaalisesti vastuullisten sijoittajien painopiste:
- Hallinnointi ja etiikkaTyöpaikkakäytännötYmpäristökysymyksetTuotteiden turvallisuus ja vaikutuksetIhmisoikeudetYhteisösuhteetYhteisöjen kansojen oikeudet
On huomattava, että sosiaalisesti vastuullinen sijoittaminen on ensisijaisesti kiinnostunut edistämään näiden alueiden positiivisten puolien noudattamista julkisesti omistamissa yrityksissä. SRI saa kuitenkin paljon huomiota myös teollisuudelle ja yrityksille, joita se vastustaa "huonoina" yhteiskunnalle. Viimeksi mainittuihin kuuluvat muun muassa rahapeleihin, tupakkaan, aseisiin ja alkoholiin osallistuvat yritykset. Nämä ns. "Syntiset" sijoitusluokat eliminoidaan usein SRI-seulonnan avulla.
Mitkä ovat sosiaalisesti vastuulliset sijoitusrahastot?
Sosiaalisesti vastuullisilla sijoitusrahastoilla on arvopapereita yrityksissä, jotka noudattavat sosiaalisia, moraalisia, uskonnollisia tai ympäristövaikutuksia. Jotta valituilla osakkeilla olisi arvoja, jotka vastaavat rahaston uskomuksia, yritykset käyvät läpi huolellisen seulontaprosessin. Sosiaalisesti vastuullinen sijoitusrahasto omistaa arvopapereita vain yrityksissä, jotka noudattavat korkean tason hyvää yrityskansalaisuutta.
Koska ihmisillä on niin laaja valikoima arvoja ja vakaumuksia, rahastonhoitajilla on melko haaste määrittää osakkeet, jotka heijastavat optimaalista arvoyhdistelmää sijoittajien houkuttelemiseksi. Kaikkien osakekantojen seulonnassa käytetyt kriteerit riippuvat rahaston arvoista ja tavoitteista.
Esimerkiksi rahastot, joiden herkkyys ympäristöä koskeville kysymyksille on voimakas, valitsevat erityisesti osakekannat yrityksissä, jotka ylittävät vähimmäisvaatimukset ympäristölle. (Lisätietoja saadaksesi lukemalla Go Green with Social Responsible Investing .)
Monet sosiaalisesti vastuulliset sijoitusrahastot jakavat osan salkustaan myös yhteisön sijoituksiin. Yleinen väärinkäsitys on, että nämä sijoitukset ovat lahjoituksia. Tämä ei ole se tapaus. Nämä sijoitukset antavat sijoittajille mahdollisuuden antaa apua tarvitsevalle yhteisölle tuottoaan sijoitukselleen. Monet yhteisöinvestoinnit kohdistetaan kehitysmaiden yhteisökehityspankeille tai Yhdysvaltojen pienituloisimmille alueille kohtuuhintaisen asumisen ja riskipääoman hankkimiseksi.
Omistus otetaan vakavasti
Osakkeenomistajien aktivismi on yksi sosiaalisesti vastuullisten rahastojen tärkeimmistä asioista. SRI-rahastot käyttävät omistamisoikeuksiaan vaikuttaakseen johtamiseen politiikan muutosehdotusten avulla. Edustaminen saavutetaan osallistumalla osakkeenomistajien kokouksiin, tekemällä ehdotuksia, kirjoittamalla johdolle kirjeitä ja käyttämällä äänioikeutta.
Koska rahastojen omistajien on vaikea käyttää äänensä, äänestys saavutetaan valtakirjalla; rahaston osakkeenomistajat määräävät johdon äänestämään heidän puolestaan. Useimmilla sosiaalisesti vastuullisilla sijoitusrahastoilla on tiukka politiikka ylläpitää päätöksenteon avoimuutta ja paljastaa osakkeenomistajilleen kaikki valtakirjat koskevat äänestyskäytännöt ja -menettelyt.
Todistusta siitä, että yksityishenkilöt voivat saada aikaan muutosta, kuvaa tammikuussa 2003 hyväksymä arvopaperi- ja pörssikomissio (SEC), jonka mukaan kaikkien sijoitusrahastoyhtiöiden on ilmoitettava asiamiehen välityksellä toimitettavat äänestyskäytännöt ja -menettelyt sekä tosiasialliset äänet osakkeenomistajilleen. SEC: n päätös tehtiin tuhansien ehdotuspyyntöjen perusteella, jotka heille lähettivät sosiaalisesti vastuulliset sijoittajat.
Onko hyvä voitto kaikista?
Sijoittajana et voi olla täysin filantrooppinen eikä odottaa mitään vastinetta sijoituksellesi kuin se puhdas tunne, että olet sijoittanut yritykseesi, joka heijastaa omia arvojasi. Joten miten sosiaalisesti vastuullisten sijoitusrahastojen suorituskyky mitataan normaalin salkun tuottoon? Keskimäärin sen tulos on ollut lähellä säännöllisten sijoitusrahastojen suorituskykyä. On olemassa useita indeksejä, jotka seuraavat sosiaalisesti vastuullisiksi sijoituksiksi katsottujen osakkeiden tuottoa. KLD-indeksien mukaan MSCI KLD 400 -indeksin (alun perin nimeltään Domini Social 400 -indeksi) vuotuinen tuotto toukokuusta 1994 (sen perustamisesta) kesäkuuhun 2018 oli 10, 01%. Viimeisen 10 vuoden aikana indeksi on tuottanut 10, 63%: n vuotuisen tuoton, kun S&P 500: n vuotuinen tuotto oli 10, 17%.
Hyvän tekemisen hinta
Sosiaalisesti vastuullisissa sijoitusrahastoissa on yleensä korkeammat maksut kuin tavallisissa rahastoissa. Nämä korkeammat palkkiot voidaan katsoa johtuvan ylimääräisestä eettisestä tutkimuksesta, joka sijoitusrahastojen hoitajien on tehtävä. Lisäksi sosiaalisesti vastuullisia rahastoja hoitaa yleensä pienemmät sijoitusrahastoyhtiöt ja hallinnoitavat varat ovat suhteellisen pieniä. Näissä olosuhteissa SRI-rahastojen on vaikea hyödyntää suurten kilpailijoidensa käytettävissä olevia mittakaavaetuja.
Pidä tasainen pää
Ennen kuin annat tunneistasi tulla sijoitusneuvojasi, on viisasta ylläpitää vaakataso. Tässä on joitain tärkeitä noudatettavia vinkkejä maksimoidaksesi mahdollisuutesi ansaita kunnollista tuottoa ja sijoittaa päteviin sosiaalisesti vastuullisiin rahastoihin:
- Tiedotus - Tutustu sosiaalisesti vastuulliseen sijoittamiseen, mitkä rahastot ovat kelvollisia ja mistä voit ostaa niitä. Socialfunds.com on hyvä paikka aloittaa tutkimuksesi. Tunne arvosi - Kaikkien arvot ovat erilaisia. Jotkut saattavat suhtautua voimakkaasti ympäristön syihin, kun taas toiset ovat enemmän kiinnostuneita sosiaalisista ohjelmista. Sijoita huolenaiheesi. Kun olet asettanut muutaman yläarvon, voit rajata rahastovaihtoehtosi muutamiin valittuihin rahastoihin, joiden arvot vastaavat läheisesti omaasi.
Mene arvoosi yli - tutkia kiinnostavien rahastojen perusteet ja palkkiot. Joitakin huomioitavia kohteita ovat hallinnointikustannussuhde, latausmaksujen kustannukset, rahastonhoitajan aikaisemmat tiedot ja kuinka rahasto on menestynyt viime vuosina. SRI-rahastoa harkittaessa ei tarvitse uhrata sijoitusten laatua. Suorita kotitehtäväsi kuten mitä tahansa rahastosijoitusta varten. (Käy lisää sijoitusrahastojen perusteita käsittelevässä oppaassa, jossa on lisää vinkkejä ja tietoja sijoitusrahastoista.)
Monipuolistaminen - SRI-rahastoihin sijoittamisen seurauksena on, että saatat rajoittaa sijoituksesi muutamiin yrityksiin, joilla on paljon yhteistä sosiaalisesti, eettisesti ja taloudellisesti. Ajattele sektorirahastoa, jonka salkku muodostuu pääasiassa Internet-alan osakkeista. Jos sinulla olisi kaikki munasi tässä korissa Internet-markkinoiden kaatumisen aikana, kaikki munasi olisivat rikkoutuneet. Jos sijoitus sijoitetaan strategisesti erityyppisiin sijoituksiin, mahdollisuus menettää kaikki sijoituksesi on minimaalinen. Jos haluat olla sosiaalisesti vastuullinen sijoittaja, on silti mahdollista monipuolistaa salkkuasi muilla osakkeilla, joukkovelkakirjalainoilla tai valtion rahoituslaitoksilla vaarantamatta arvojasi. Sijoittaminen sosiaalisesti vastuullisiin arvopapereihin, joiden arvot poikkeavat jonkin verran valitsemasi rahaston painopisteistä, voivat auttaa.
Pohjaviiva
Sosiaalisesti vastuullinen sijoitusmahdollisuus viittaa siihen, että sijoittajien ei tarvitse vaarantaa arvoaan ansaitakseen rahaa. Jos lähestyt sosiaalisesti vastuullisia sijoitusrahastoja kuten mitä tahansa muuta sijoitusta, saatat pystyä sijoittamaan rahasi johonkin, joka tukee arvojasi ja linjaa taskusi.
