Eläkkeelle siirtyessäsi on todennäköisesti hyvää kaksi tai kolme vuosikymmentä elämää, jota odotan. Mutta määrä, jonka dollarisi ostaa ensimmäisen eläkevuonna, supistuu seuraavien vuosien aikana inflaation vuoksi.
Keskimääräinen inflaatioaste Yhdysvalloissa on ollut noin 3, 2% viime vuosisadan aikana - melko alhainen kansainvälisten standardien mukaan. Tämä luku peittää kuitenkin paljon variaatiota. Yli 40-vuotiaat ehkä muistavat 1970-luvun, jolloin inflaatiovauhti osui kaksinumeroiseksi. Inflaation lyöminen vaatii yleensä sijoitetun pääoman tuoton vähintään 4–6 prosenttia vuodessa, riippumatta siitä, mistä tuloista syntyy tai säästää.
Sen vuoksi tässä on joitain strategioita sijoittajille, samoin kuin rahoitusneuvojille, jotka ehkä haluavat omaksua.
Vuokra talosi
Yhä useammat vanhukset vuokraavat tilaa tarpeettomasti. Jos olet eläkkeellä, kaksinkertainen inflaatio ja korot tekevät varahuoneen vuokraamisesta houkuttelevamman vaihtoehdon.
Voitko käyttää talosi säästääksesi eläkkeelle? Luultavasti ei. Omistamasi kiinteistöjen ansaitsemisen ja eläkkeelle sijoittamisen välillä on valtava ero. Kiinteistön voiton tuottamiseksi on välttämätöntä, että sen arvo kasvaa nopeammin kuin inflaatio ja lainan korko, joka saattaa olla vähintään 3–5 prosenttia vielä. Joten kiinteistöjen pitäisi saada arvo, jonka hinnat ovat vähintään 6 prosenttia vuodessa vähintään ja todennäköisesti kaksinumeroisia. Kiinteistökuplan ulkopuolella se ei ole todennäköistä. Kodin ostamiseen on monia hyviä syitä - oma pääoma on yksi -, mutta eläkkeelle sijoittaminen ei todennäköisesti ole yksi niistä.
TIPS
Valtiovarainministeriön inflaatiosuojatut arvopaperit (TIPS) ovat eräänlainen valtion tukema joukkovelkakirjalaina, joka otettiin käyttöön vuonna 1997. Toisin kuin tavanomaiset valtion velkasitoumukset, TIPS: llä on säädettävä pääoma, joka liittyy kuluttajahintaindeksiin, ja kiinteä kuponkikorko. Tämä tarkoittaa, että inflaation noustessa (tai laskeessa) haltijalle menevä rahan määrä vaihtelee sen mukaan.
Plussapuolella ei ole vaaraa siitä, että inflaatio nousee tarpeeksi korkeaksi, jotta heistä tulisi rahahäviöitä, toisin kuin perinteiset joukkovelkakirjat. 3, 5%: n kuponkikorko ei ole hyvä, jos inflaatio saavuttaa 4%. Riski on kuitenkin silloin, kun inflaatio on negatiivista tai erittäin matala. Deflaatiota ei tapahdu usein - viimeinen suuri deflaation ajanjakso Yhdysvalloissa oli suuri masennus. Jopa iso taantuma ei onnistunut negatiivisella tasolla - lähinnä vuonna 2008, jolloin inflaatio oli 0, 1%. Hyvin alhainen inflaatio voi kuitenkin ajaa valtionkassatuotot negatiiviselle alueelle, kun sijoittajat panikoivat ja kiirehtivät velkasitoumusten suhteelliseen turvallisuuteen.
annuiteettia
Annuiteetit voivat tarjota inflaation suojan tyypistä riippuen. Annuiteetti on pohjimmiltaan "eläkevakuutus". Maksat palkkion, ja tietyn ajanjakson lopussa saat kiinteän kuukausimaksun.
Kiinteät eläkkeet yleensä voittavat täältä. Matalampien palkkioiden ja turvallisuuden yhdistelmä, jonka kanssa ei tarvitse huolehtia kohde-etuuksien arvosta, tekee niistä parempia useimmille ihmisille.
Muuttuvat annuiteetit ovat annuiteetteja, jotka tuottavat korkeamman tuoton, jos markkinat menestyvät hyvin. Maksuja voidaan jatkaa eläkkeelle siirtymisen jälkeen, ja joskus niitä verotetaan alhaisemmalla verokannalla. Heillä on kuitenkin korkeammat maksut, ja ne ovat monimutkaisia sijoituksia.
Sijoitusrahastot, osakekannat, ETF
Tietysti on aina olemassa vain perinteistä sijoittamista tuloihin: rahan sijoittamista sijoitusrahastoihin, osakkeisiin tai pörssiyhtiöihin (ETF) ja elää tuottoa. Jos sijoittaisi vain 1 000 dollaria osakemarkkinoille tammikuussa 1994, rahastossa, joka seurasi S&P 500: ta, nettovarallisuus olisi 9, 344 dollaria 6. tammikuuta 2018 alkaen, mikä on 848%: n tuotto.
Rahastot, osakekannat ja ETF ovat kaikki erittäin likvidejä, ja jopa jos myyntivoitot otetaan huomioon, veroaste on huomattavasti alhaisempi (noin 20% huipussa). Osingot verotetaan normaalilla verokannalla, mutta pitkäaikaiset myyntivoitot - mikä on mitä pidetään vähintään vuoden ajan - eivät ole.
Eläkkeelle siirtyessä huolenaihe on kuitenkin yleensä tulojen tuottaminen sen sijaan, että omaisuutta kasvatetaan. Ja kuten sanotaan, "ajoitus on kaikki". Jokainen, joka sijoitti rahaa S&P 500 -rahastoon vuonna 2003, kun markkinat kärsivät matalammista piste-com-kuplan ja syyskuun 11. päivän hyökkäysten seurauksena, olisivat menettäneet rahaa vuoteen 2008 mennessä. Jos he olivat vetäneet rahaa vuoden 2007 lopulla, heillä olisi ollut tuplasi sijoituksensa. Ero on vain muutama kuukausi. Monien pian eläkkeelle siirtyneiden oli jatkettava työskentelyään finanssikriisin seurauksena, koska niin suuri osa heidän varallisuudestaan oli sidottu varastoihin.
Sosiaaliturva
Sitten meillä on vanhat valmiusluotot: etuuspohjaiset järjestelyt ja sosiaaliturva. Sosiaaliturva on "kiinteä tulo", mutta sillä on elinkustannusten mukauttaminen. Ja eläkkeelle siirtämisen viivästyminen voi mennä myös pitkälle: Työntekijälle, joka saa noin 50 000 dollaria (mediaanitulot), joka on siirtymässä eläkkeelle ja on 65 vuotta, etuus on 1 302 dollaria kuukaudessa. Mutta jos he viivästyvät 67-vuotiaana, shekki nousee 1556 dollariin. Sosiaaliturva itsessään ei tietenkään ole paljon, mutta yhdessä säästöjen ja 401 (k) -suunnitelman kanssa se voi auttaa paljon.
Etuuspohjaiset eläkejärjestelyt (jos sinulla on onni saada sellainen) rakentavat etuudet usein viime vuosien palkan mukaan. Eläkkeelle siirtämisen viivästyminen voi lisätä kuukausittaista määrää tarjoamalla lisäsuojauksen inflaatiota vastaan, vaikka sekki olisi kiinteä.
Pohjaviiva
On olemassa useita strategioita inflaation hallitsemiseksi sinun tai asiakkaasi eläkesäästöissä. Todennäköisesti käytetään yllä olevien strategioiden yhdistelmää sen varmistamiseksi, että ostovoima on suojattu ja säästöjen nosto ei tapahdu liian nopeasti.
