Kaupankäynnin oppiminen lyhyen aikavälin suuntaan voi olla vaikea tehtävä parhaimmillaan, mutta se on eksponentiaalisesti vaikeampaa, kun et tiedä sopivia työkaluja, jotka voivat auttaa. Tässä artikkelissa keskitytään suosituimpaan teknisessä analyysissä käytettyyn indikaattoriin, liikkuvan keskimääräisen konvergenssidiversiteettiin (MACD). Gerald Appel kehitti tämän indikaattorin 1960-luvulla, ja vaikka sen nimi kuulostaa hyvin monimutkaiselta, sen käyttö on todella melko helppoa. Lue lisätietoja siitä, miten voit alkaa etsiä tapoja sisällyttää tämä tehokas työkalu kaupankäyntistrategiaasi.
Taustatieto
MACD: n suosio johtuu pitkälti sen kyvystä auttaa nopeasti havaitsemaan kasvava lyhytaikainen vauhti. Ennen kuin siirrymme MACD: n sisäiseen toimintaan, on kuitenkin tärkeää ymmärtää täysin lyhyen ja pitkän aikavälin liukuvan keskiarvon suhde.
Kuten alla olevasta taulukosta voidaan nähdä, monet kauppiaat seuraavat lyhytaikaista liikkuvaa keskiarvoa (sininen viiva) ylittääkseen pidemmän aikavälin liikkuvan keskiarvon (punainen viiva) ja käyttävät tätä merkiksi kasvavasta vauhdista. Tämä nouseva crossover viittaa siihen, että hinta on viime aikoina noussut nopeammin kuin aikaisemmin, joten se on yleinen tekninen ostomerkki. Sitä vastoin lyhytaikaista liikkuvaa keskiarvoa, joka ylittää pidemmän aikavälin keskiarvon, käytetään osoittamaan, että omaisuuserän hinta on liikkunut alaspäin nopeammin ja että voi olla hyvä aika myydä.
Kuvio 1
MACD ja stokastinen: kaksinkertaisen ristin strategia
Indikaattori
Huomaa, kuinka liikkuvat keskiarvot eroavat toisistaan kuvassa 1, kun vauhdin vahvuus kasvaa. MACD suunniteltiin hyödyntämään tätä eroa analysoimalla ero kahden eksponentiaalisen liikkuvan keskiarvon (EMA) välillä. Erityisesti pitkän aikavälin liikkuvan keskiarvon arvo vähennetään lyhytaikaisesta keskiarvosta ja tulos piirretään kaavioon. MACD: n laskennassa käytetyt ajanjaksot voidaan mukauttaa helposti mihin tahansa strategiaan, mutta kauppiaat luottavat yleensä 12 ja 26 päivän jaksojen oletusasetuksiin.
Positiivista MACD-arvoa, joka luodaan, kun lyhytaikainen keskiarvo on pidemmän aikavälin keskiarvon yläpuolella, käytetään signaloimaan nousevasta nousunopeudesta. Tätä arvoa voidaan käyttää myös viittaamaan siihen, että elinkeinonharjoittajat haluavat pidättäytyä ottamasta lyhyitä positioita, kunnes signaali osoittaa sen olevan tarkoituksenmukaista. Toisaalta negatiivisten MACD-arvojen lasku viittaa siihen, että laskusuuntaus vahvistuu ja että se ei ehkä ole paras aika ostaa.
Transaction Signals
MACD: n rinnalle on tullut standardi piirtää erillinen liikkuva keskiarvo, jota käytetään luomaan selkeä signaali muuttuvasta vauhdista. Signaalilinja, joka tunnetaan myös nimellä liipaisulinja, luodaan ottamalla MACD: n yhdeksän jakson liikkuva keskiarvo. Tämä löytyy kaaviossa olevan indikaattorin rinnalla. Kuten kuvasta 2 voidaan nähdä, tapahtumasignaalit muodostetaan, kun MACD-linja (kiinteä viiva) ylittää signaalilinjan (yhdeksän jakson EMA - pisteviiva sininen viiva).
Perusmääräinen nouseva signaali (osta-merkki) tapahtuu, kun MACD-linja (yhtenäinen viiva) ylittää signaalilinjan (pisteviiva) ja perustason laskusignaali (myy-merkki) syntyy, kun MACD ylittää signaalilinjan alapuolella. Kauppiaiden, jotka yrittävät hyötyä nousevista MACD-risteyksistä, jotka tapahtuvat, kun indikaattori on nollan alapuolella, tulisi olla tietoinen yrittävänsä hyötyä muuttuvasta vauhdin suunnasta, kun taas liukuvat keskiarvot viittaavat edelleen siihen, että arvopaperi voisi kokea lyhytaikaisen myynnin -vinossa. Tämä nouseva crossover voi usein oikein ennustaa trendin kääntymisen, kuten kuvassa 2 esitetään, mutta sitä pidetään usein riskialttiimpana kuin jos MACD olisi yli nollan.
Kuvio 2
Toinen yleinen signaali, jota monet kauppiaat tarkkailevat, tapahtuu, kun indikaattori kulkee omaisuuden vastakkaiseen suuntaan, jota kutsutaan divergenssiksi. Tätä käsitettä tutkitaan edelleen, ja kokeneet kauppiaat käyttävät sitä usein.
Keskilinja
Kuten aiemmin mainittiin, MACD-indikaattori lasketaan ottamalla ero lyhytaikaisen liikkuvan keskiarvon (12 päivän EMA) ja pidemmän aikavälin liikkuvan keskiarvon (26 päivän EMA) välillä. Tämän rakenteen vuoksi MACD-indikaattorin arvon on oltava nolla joka kerta, kun kaksi liikkuvaa keskiarvoa ylittävät toistensa. Kuten kuvasta 3 voidaan nähdä, nollaviivan läpi kulkeva ristikko on hyvin yksinkertainen menetelmä, jota voidaan käyttää trendi-suunnan ja avainpisteiden tunnistamiseen, kun vauhti rakentuu.
Kuvio 3
MACD: n edut
Edellisissä esimerkeissä tämän indikaattorin tuottamat eri signaalit tulkitaan helposti ja ne voidaan nopeasti sisällyttää mihin tahansa lyhyen aikavälin kaupankäynnin strategiaan. Perustasolla MACD-indikaattori on erittäin hyödyllinen työkalu, joka voi auttaa kauppiaita varmistamaan, että lyhytaikainen suunta toimii heidän edukseen.
MACD: n haitat
Suurin haitta, kun käytetään tätä indikaattoria kauppasignaalien luomiseen, on, että elinkeinonharjoittaja voi saada piiskaa positioon ja ulos paikasta useita kertoja ennen kuin pystyy havaitsemaan voimakkaan muutoksen vauhdissa. Kuten kaaviosta näet, tämän indikaattorin jäljessä oleva tekijä voi tuottaa useita tapahtumasignaaleja pitkäaikaisen liikkeen aikana, ja tämä voi aiheuttaa elinkeinonharjoittajalle realisoida useita tuntemattomia voittoja tai jopa pieniä tappioita rallin aikana.
Kuvio 4
Kauppiaiden tulisi olla tietoisia siitä, että piiskasahavaikutus voi olla vakava sekä trendikkäillä että valikoimakohtaisilla markkinoilla, koska suhteellisen pienet liikkeet voivat aiheuttaa indikaattorin vaihtamisen nopeasti. Väärien signaalien suuri määrä voi johtaa siihen, että elinkeinonharjoittaja ottaa useita tappioita. Kun palkkiot otetaan huomioon yhtälössä, tästä strategiasta voi tulla erittäin kallista.
Toinen MACD-haittapuoli on sen kyvyttömyys vertailla eri arvopapereita. Koska MACD on dollarin arvo kahden liikkuvan keskiarvon välillä, eri hinnoiteltujen osakkeiden lukema tarjoaa vain vähän tietoa, kun verrataan useita omaisuuseriä toisiinsa. Yrittääkseen korjata tämän ongelman monet tekniset analyytikot käyttävät prosentuaalista hintaoskillaattoria, joka lasketaan samalla tavalla kuin MACD, mutta analysoi liikkuvien keskiarvojen prosentuaalisen eron dollarin määrän sijasta.
Pohjaviiva
MACD-indikaattori on suosituin työkalu teknisissä analyyseissä, koska se antaa kauppiaille mahdollisuuden nopeasti ja helposti tunnistaa lyhyen aikavälin trendisuunta. Selkeät transaktiosignaalit minimoivat kauppaan liittyvän subjektiivisuuden, ja signaalilinjan ylittävät ristit tekevät kauppiaille helppoa varmistaa, että he käyvät kauppaa vauhdin suuntaan. Hyvin harvat indikaattorit teknisessä analyysissä ovat osoittautuneet luotettavammiksi kuin MACD, ja tämä suhteellisen yksinkertainen indikaattori voidaan nopeasti sisällyttää mihin tahansa lyhyen aikavälin kaupan strategiaan. (Katso lisätietoja lukemalla: Trendien kääntyminen MACD: llä .)
