Kuinka Wells Fargo & Company (WFC) yleensä ansaitsee rahaa? No, he lainaavat sen korkeammalla korolla kuin he lainaavat. He ovat pankki. Sitä ei tarkoiteta olevan paljon enemmän.
Pankkitoiminta on perimmäinen aineeton teollisuus, joka siirtää omaisuuseriä alemmasta arvosta korkeampaan arvoon tarkoitetuille käyttötarkoituksille mahdottomimmalla tavalla, mutta joka silti jättää paljon, mikä erottaa Wells Fargon suurimmista yhdysvaltalaisista kilpailijoistaan. Alkaen sen koosta ja ulottuvuudesta. 29. maaliskuuta 2019 alkaen Wells Fargon markkina-arvo oli 222, 96 miljardia dollaria, ja se on Yhdysvaltojen neljänneksi suurin pankki. Se työllistää 259 000 ihmistä ja palvelee kolmatta Yhdysvaltain kotitaloutta. Wells Fargon raportti koko vuoden 2018 nettotuloista oli 22, 4 miljardia dollaria, kun se vuonna 2017 oli 22, 2 miljardia dollaria.
Suuret, alueelliset yritysostot
Wells Fargo perustettiin yhdistämällä suuret super-alueelliset pankit. Perustajat Wells ja Fargo perustivat nimekampunsa vuonna 1852 hoitaakseen kultakaivosten ja niihin liittyvien ripustimien kasvavaa väestöä Kaliforniassa, joka oli silloin varhaisessa vaiheessa siirtymäkauden etäisestä vesistöstä unionin väkirikkaimpaan ja taloudellisesti tehokkaimpaan osavaltioon.. Lähes puolitoista vuosisataa kestäneen tasaisen kasvun jälkeen vuonna 1998 Wells Fargo sulautui Norwest Corp: n kanssa. Vuosikymmentä myöhemmin Wells Fargo osti itärannikon jättiläisen Wachovian. Lisää ne kaikki yhteen, ja Wells Fargo voi nyt saada yli 70 miljoonaa asiakasta rannikolta toiselle.
Virallisesti Wells Fargo jakaa toimintonsa kolmeen luokkaan johdon raportointia varten. Nämä segmentit ovat varallisuudenhoito ja sijoitusten hallinta; Tukkupankkitoiminta; ja yhteisöpankkitoiminta.
Palvelemme rikkaita ja joukkomarkkinoita
Varallisuuden ja sijoitusten hallinta tarkoittaa rikkaille ihmisille tarkoitettuja rahoituspalveluita. Tämä Wells Fargon liiketoiminnan päämäärä ei sisällä vain neuvojen antamista esimerkiksi verojen minimoimiseksi, vaan se auttaa myös perustamaan säätiöitä, ratkaisemaan perintöasioita ennen kuin niitä ilmenee jne. Jokainen hullu rikas ihminen tietää, ainakin Yhdysvalloissa, vaurauden säilyttäminen voi olla melkein yhtä paljon työtä kuin varallisuuden saaminen. Kaiken kaikkiaan Wells Fargo raportoi varallisuudenhoidosta, välityksestä ja eläkkeelle siirtymisestä nettotuloja 2, 6 miljardia dollaria vuonna 2018. Jos tämä kuulostaa merkittävältä, se on helposti pankin kolmesta toiminta-alueesta vähiten tuottoisa.
Mitä tukkukauppaan tulee, tällä sanalla on pankkitoiminnassa hiukan erilainen merkitys kuin muualla. Monissa pankeissa ei edes käytetä termiä, mutta Wells Fargossa se on hyödyllinen väline vakuutena olevien arvopapereiden vakuuttamisessa ja myynnissä, samoin kuin muun tyyppinen pankki suuryrityksille ja jopa muille pankeille.
Ei vain vähittäispankkitoiminta
Itse asiassa se ei edes alkaa kattaa sitä. Tukkupankkitoiminta sisältää esimerkiksi laiterahoituksen. Jos haluat ostaa vetoköyden pintakaivosprojektiisi eikä sinulla ole 35 miljoonan dollarin edestä käteistä maksaa siitä käteisellä, Wells Fargo voi antaa sinulle rahat. Wells Fargo hoitaa myös satovakuutuksia, liikekiinteistöjä, syndikoituja energialainoja ja paljon muuta. Monet Fortune 500 -yrityksistä harjoittavat ainakin tukkupankkitoimintaa Wells Fargon kanssa. Silloin he eivät siirrä riskiään.
Kun monikansallinen, jolla on taseessaan kymmenien miljoonien dollarien käteistä rahaa, tarvitsee jonnekin, jotta tätä rahaa voidaan varastoida, Wells Fargon tukkumyynti on siellä, missä he harjoittavat liiketoimintaa. Jotta voit olla Wells Fargon tukkuasiakas, tarvitset vähintään 5 miljoonan dollarin vuositulot. Wells Fargon tukkumyynnillä on vielä laajempi tavoite kuin sen yhteisötoiminnoilla. Pankilla on tukkumyymälät 42 osavaltiossa, ja sen palveluksessa on 32 000 työntekijää. Toisin sanoen, sen tukkumyymälöistä ympäri maailmaa Santiagosta Souliin, Calgarysta Kairoon ja Sydneystä St. Helieriin. Tukkumyynnin nettotulot olivat 11 miljardia dollaria vuonna 2018, mikä on paljon enemmän kuin varallisuus-, välitys- ja eläketoimet.
Yhteisön pankkitoiminta ennen kaikkea
Mikä jättää yhteisön pankkitoiminnan. Yhteisön pankkitoiminnan nettotulot olivat 10, 4 miljardia dollaria vuonna 2018, tulot 47 miljardia dollaria. Tämä marginaali saattaa vaikuttaa korkealta, mutta se ei oikeastaan ole. Jos olet joskus skeptinen siitä, kuinka voit olla niin suuri voittokeskus pankille, mitä vaatimattomalla tilitaseellasi ja pankkikorttisi rajoitetulla käytöllä ymmärrät, että yhteisöpankkitoiminta on muutakin kuin tavallisia ihmisiä, jotka tallettavat palkkiot ja ehkä satunnaisen asuntolainan ostaminen. Vuoden 2018 vuosikertomuksen mukaan yhteisöpankkisegmenttiin sisältyy "yritys- ja valtiovarainministeriömme toiminnan tulosten lisäksi" tarkistus- ja säästötilit, luotto- ja pankkikortit sekä auto-, opiskelija-, asuntolaina-, asunto- ja pienyrityslainat ". allokaatioista (mukaan lukien varainsiirtohinnat, pääoma, likviditeetti ja tietyt yrityskulut) muiden segmenttien tukemiseksi ja sidosyrityksiin liittyvään pääoma- ja pääomakumppanuussopimuksiin tehtyjen sijoitusten tuloksiin ".
skandaalit
Fed määräsi helmikuussa 2018 enimmäismäärän Wells Fargon varoille "laajalle levinneiden kuluttajien väärinkäytösten" vuoksi. Korkin odotetaan pysyvän paikoillaan vuoden 2019 loppuun mennessä, kun pankki korjaa laskut. Tässä on pitkä, mutta ei tyhjentävä luettelo yrityksen skandaaleista. Solki ylös.
LA Times paljasti joulukuussa 2013, että pankkien työntekijät olivat avanneet joitain vääriä tilejä ja luottokortteja epätoivoisesti täyttämään myyntikiintiönsä. Tarinan aikaan Wells Fargo kiisti väitteet. Vain kolme vuotta myöhemmin vuonna 2016 yritys myönsi, että avattiin yli 3, 5 miljoonaa ei-toivottua tiliä.
Näin tapahtui: Bonusten saamiseksi Wells Fargon työntekijöiden piti saavuttaa valtavia myyntitavoitteita, jotka useiden mielestä olivat epärealistisia. Sen sijaan, että löydettäisiin todellisia asiakkaita, työntekijät loivat vain tilejä Wells Fargon asiakkaiden nykyisissä nimissä, jopa käyttämällä vääriä sähköpostitilejä ja PIN-numeroita rekisteröitymiseen, näennäisesti toivoen, että kukaan ei huomaa. Pieniä määriä rahaa siirrettiin jopa näille tileille, jotta ne näyttävät todelliselta. Sanomattakin on selvää, että ihmiset eivät olleet siitä tyytyväisiä, ja Wells Fargo on menettänyt suuren osan luottamuksestaan, jonka se oli viettänyt vuosia rakennuksen aikana.
Wells Fargo lupasi maksaa takaisin asiakkaille, joilla oli tämän liiketoiminnan vuoksi virheellisiä palkkioita, irtisanonut 5300 työntekijää ja hänen toimitusjohtajansa luopunut. New York Timesin mukaan se maksoi "yli 1, 5 miljardia dollaria sakkoja liittovaltion ja osavaltioiden viranomaisille ja 620 miljoonaa dollaria asiakkaiden ja osakkeenomistajien oikeusjuttujen ratkaisemiseksi".
20. huhtikuuta 2018 julkistettiin, että kuluttajansuojavirasto ja valuutanpitäjän toimisto sakkovat Wells Fargoa yhdessä miljardin dollarin edestä autolainojen ja asuntolainojen kuluttajien väärinkäytöksestä.
Kesäkuussa 2018 SEC paljasti tutkimuksen, jonka mukaan Wells Fargo oli tukenut välitysasiakkaiden aktiivista kauppaa korkean maksun velkatuotteilla, joiden piti pitää eräpäivänä. Pankki myöntämättä tai kieltämättä syyllisyyttä pääsi maksamaan takaisin 1, 1 miljoonaa dollaria väärin saatuja voittoja ja korkoja sekä 4 miljoonaa dollaria sakkoja.
Elokuussa 2018 yritys maksoi 2 miljardin dollarin sakkoa asuntolainojen laadun väitetystä vääristämisestä kymmenen vuotta aiemmin.
Wells Fargon toimitusjohtaja Tim Sloan, joka vietti 31 vuotta lainanantajan palveluksessa ja yritti palauttaa luottamuksen tuotemerkkiin, astui odottamatta pois maaliskuussa 2019. "Minulle on käynyt selväksi, että kykymme siirtää Wells Fargo menestyksekkäästi täältä hyötyy uudella toimitusjohtajalla ja tuoreilla näkökulmilla ", hän kirjoitti lausunnossaan. Sloan oli joutunut painostamaan eroamaan sääntelyviranomaisilta ja kriitikkoilta, jotka pitivät häntä liian suurena sisäpiiriläisenä uudistaakseen pankin kulttuuria. (Katso aiheeseen liittyvää lukemista kohdasta "Kymmenen suurinta pankkia maailmassa")
