Chartered Financial Analyst on yksi finanssiyhteisön halutuimmista ja tunnetuimmista valtakirjoista. Ohjelma on kuuluisa korkeasta kulumisasteestaan, vaikeustasostaan ja aikaa vievästä sitoutumisesta, joka tarvitaan CFA: n halutun nimityksen onnistuneeksi läpikäymiseen ja ansaitsemiseen. CFA-ohjelman tieteellinen lähestymistapa sijoitusanalyysiin voi kuitenkin tuntua suurelta osin ristiriidassa nopean keinottelun kanssa, jos niille, jotka haluavat aloittaa urapäiväkaupan. Vaikka CFA ei missään nimessä ole välttämätöntä päiväkaupan uralle, CFA-ohjelman kautta opittu tieto ei haittaa potentiaalista päiväkauppaa, ja se voi toimia lisävälineenä heidän arsenaalissaan ratkaistakseen navigointimarkkinoiden haasteet..
CFA: n opetussuunnitelma ja ura
CFA-ohjelma tunnetaan akateemisesta kurinalaisuudestaan ja työkalujen ja tekniikoiden perusteellisesta esittelystä, jota tarvitaan finanssianalyytikkona tulemiseen. CFA-tutkinnon kolme tasoa on suoritettava sekä neljän vuoden työkokemus Chartered Financial Analyst -nimityksen suorittamiseksi. CFA-tutkinnon kolme tasoa jakautuvat seuraavasti:
|
Aihealue |
Taso I |
Taso II |
Taso III |
|
Eettiset ja ammatilliset standardit |
15 |
10-15 |
10-15 |
|
Määrälliset menetelmät |
12 |
5-10 |
0 |
|
taloustiede |
10 |
5-10 |
5-10 |
|
Taloudellinen raportointi ja analyysi |
15 |
10-15 |
0 |
|
Yritysrahoitus |
10 |
5-10 |
0 |
|
Osakesijoitukset |
11 |
10-15 |
10-15 |
|
Kiinteät tulot |
11 |
10-15 |
15-20 |
|
johdannaiset |
6 |
5-10 |
5-10 |
|
Vaihtoehtoiset sijoitukset |
6 |
5-10 |
5-10 |
|
Salkunhoito ja varallisuuden suunnittelu |
6 |
5-15 |
35-40 |
|
Kaikki yhteensä |
100 |
100 |
100 |
Kuten näette, tason I opetussuunnitelma kattaa melko yhtä suuren painon aiheita painottaen etiikkaa (joka on kaikilla kolmella tasolla) ja taloudellista raportointia ja analysointia (FRA).
Tason I FRA keskittyy oppimaan yrityksen ilmoittamien ehtojen, tekniikoiden ja tilinpäätöstietojen analysoinnin. Se luo pohjan osakeanalyysille, ennusteille ja salkunhoidolle seuraavilla tasoilla. Vaikka taso I kattaa laajan joukon taloudellisia aiheita, taso II laajenee tason I tärkeimpiin aiheisiin painottaen omaisuuden arvostamista.
Lopuksi, taso III koostuu kaikkien kahden omaisuuserän kattamisen soveltamisesta onnistuneesti useasta omaisuusluokasta koostuvan salkun hallitsemiseksi. Tämä painotus salkunhoitoon käy ilmi siitä, että CFA: n peruskirjanhaltijoiden suosituin uravaihtoehto on salkunhoitaja (22%), ja tutkimusanalyytikot tulevat toiseksi (15%). On syytä huomata, että elinkeinonharjoittajat tekevät kompromisseista vain 3% kaikista rahtaussopimuksista.
Päiväkauppaa koskevat periaatteet ja tekniikat
Päiväkauppa on luonteeltaan spekulatiivista ja vie lyhyimmän aikajakson swing-kauppiaisiin ja sijoittajiin verrattuna. Koska päiväkauppiaat pitävät positioita harvoin (jos koskaan) yön yli, heidän on oltava perillä perusteellisesti hinta- ja volyymitiedot sekä tekninen analyysi. Teknisen analyysin kattavan luonteen takia päiväkauppiaat voivat helposti siirtyä omaisuusluokkien välillä, kunhan nämä omaisuuserät noudattavat yleisiä tarjonta- ja kysyntälakeja. Siten päiväkauppiaat voivat tuntea melko mukavan kaupankäynnin osakkeilla, johdannaisilla ja valuuttakursseilla. Joitakin päiväkauppiaiden käyttämiä yleisiä strategioita ovat:
- Kynttilänjalat: Päivämyyjät käyttävät yleensä kynttilänjakokartatustekniikoita analyysissaan 30 sekunnista viiteen minuuttiin. Lisäksi päiväkauppiaat seuraavat yleensä kynttilänjalkamalleja, kuten dojoja ja vasarat (merkitsevät trendin kääntymistä), lävistyskuvioita ja ”kiehtovia” kuvioita. Liukuvat keskiarvot: Kauppiaan tyypistä riippuen voi olla useita liikkuvia keskiarvoja, joiden avulla määritetään osakekurssin kehitys. Sekä yksinkertaisten että eksponentiaalisten liikkuvien keskiarvojen yleinen käyttö on niiden ristikkäitä sekä osta- että myy -signaaleille että liikkuvien keskiarvojen käyttämiselle tuki- ja vastusohjeina. Indikaattorit ja oskillaattorit: Liukuva keskimääräinen konvergenssidiversiteetti (MACD), Bollinger-kaistat ja suhteellinen lujuusindeksi (RSI) ovat yleisiä indikaattoreita, jotka voivat johtaa signaalien ostamiseen ja myyntiin. Kuviot ja tuki ja vastus: Päivämyyjät voivat käyttää mitä tahansa erityyppisiä malleja, jotka ovat yleisiä teknisessä analyysissa. Käytettyihin kuvioihin kuuluvat pää ja hartiat, kupit ja kahvat, liput / viirit sekä kaksinkertaiset ja kolminkertaiset ylä- ja pohjaosat. Tuki ja vastus voidaan laskea monin tavoin, mutta yleisimmin käytetyt menetelmät ovat Fibonacci-retracementit ja kääntöpisteet.
CFA ja Day Trading
Koska päiväkauppiaat hyödyntävät teknistä analyysiä lähes yksinomaan perusteiden sijasta, ei ole aikaa selvittää omaisuuden liikkumisen takana olevaa "miksi" niin lyhyessä ajassa, eikä siihen ole tarvetta, koska tekninen analyysi korostaa, että kaikki tiedot omaisuus heijastuu jo sen hinnassa ja määrässä. CFA: n opetussuunnitelmassa noudatetaan vastakkaista ajattelutapaa painottaen ahkeraa perustutkimusta, joka kohdistuu salkunhoitoon - maailmaan, jossa kauppaa niin lyhyellä aikavälillä ei kannusteta eikä yleisesti hyväksytä.
Lisäksi kaikki CFA-aineistoissa esitetyt tiedot on tutkittu perusteellisesti tai validoitu ja kehitetty empiirisin keinoin. CFA-opetussuunnitelma koostuu kovasta tieteestä ja objektiiviseen tietoon keskittyvistä laskelmista. Tekninen analyysi on luonteeltaan subjektiivinen ja pätevyydeltään kiistanalainen. Vaikka tämä ei tarkoita olevan tehoton, teknistä analyysiä voidaan pitää taiteena, toisin kuin CFA: n opetussuunnitelman tiede.
Siksi päiväkauppiaalle olisi parempi auttaa oppimaan teknisen analyysin vivahteet suoraan erikoistuneista lähteistä, jotka käsittelevät asiaa ja tosiasiallisesti päiväkauppaa (tai sim-kauppaa), sen sijaan että yrittäisivät hioa käsityötään CFA-materiaalien kautta. CFA omistaa hyvin pienen (ja perus-) osan tekniseen analyysiin vain tasossa I.
Lisäksi on olemassa tiettyjä ratkaisevia käsitteitä, jotka päiväkauppiaan on ymmärrettävä ja jotka voidaan oppia vain todellisten päiväkauppojen tai näille käsitteille omistettujen resurssien avulla. CFAI-opetussuunnitelmassa, vaikka se on uskomattoman perusteellinen aineistossaan, ei yksinkertaisesti ole aikaa sisällyttää kaikkia yleisiä käsitteitä, joita päiväkauppiaat voivat kohdata päivittäin, kuten osakepohjan muuttamista, lyhyitä puristuksia, korkeataajuista rahoitusta ja kaupankäyntialgoritmien ominaisuuksia., optiotappiriskit ja epävakaudet optioiden voimassaolopäivien, tason II analyysien ja yleisten tilausten sijoitusten välillä.
Tärkeintä on, että CFA vaatii suositellun sitoutumisen, joka on 300 tuntia opiskelua tasoa kohti jokaisen kokeen suorittamiseksi, sekä neljän vuoden sovellettavan työkokemuksen. Jos olet sitoutunut menestyväksi päiväkauppiaaseen, nämä yli 900 tuntia yhdessä vuosien kokemuksen kanssa palvelevat päiväkauppaa ja päiväkauppaan suoraan sovellettavien materiaalien tutkimista CFA-tutkimuksen sijaan etenkin alkuvaiheen aikana. uran vaiheet.
CFA: n etu päiväkauppiaille
Vaikka päiväkauppiaat saattavat hyvinkin olla salkunhoitajien ja analyytikoiden rahoitusspektrin vastakkaisessa päässä, CFA sisältää tosin runsaasti tietoa finanssikysymyksistä, ja nämä ylimääräiset tiedot eivät voi koskaan olla este. Jokainen elinkeinonharjoittaja, joka haluaa opiskella markkinoita, voi löytää uskomattoman arvon CFA-materiaaleista, jotka voidaan lisätä heti kaupankäynnin ohjelmistoonsa tai viitekehykseksi päätöksenteon ohjaamiseksi.
Esimerkiksi, jos tulosraportti julkaistiin ennakkomarkkinoilla, päiväkauppias voi käyttää mitä tahansa CFA: n FRA-tekniikkaa ymmärtääkseen, kuinka tämä vaikuttaa osakkeisiin päivän aikana. Lisäksi CFA-kokeiden onnistunut suorittaminen voi osoittaa elinkeinonharjoittajan tietämyksen monenlaisista rahoituskonsepteista, jotka voivat tehdä vaikutuksen tuleviin työnantajiin tai menttoreihin.
Ammatillisissa yrityksissä työskentelevien elinkeinonharjoittajien on ehkä käytettävä myös taloustiedettä, oman pääoman arvonmääritystä ja korkoa käsitteitä käsittääkseen salkunhoitoryhmiltä saamansa tilaukset. Päivämyyjät voivat käyttää myös CFA-opetussuunnitelman työkaluja huolellisen pääomatutkimuksen tekemiseen sijoituksille, jotka kattavat pidemmän ajanjakson, ja jopa kaikkein vaikein markkinoiden teknikko voi löytää konsepteja, jotka vastaavat heidän uskomuksiaan, kuten CFA: n kattavuus käyttäytymisen rahoituksesta.
Pohjaviiva
CFA-ohjelma on keskittynyt huolellisen tutkimuksen suorittamiseen monenlaisista omaisuusluokista, mikä heijastuu useimmissa salkunhoitaja- tai tutkimustehtävissä uraa tekevissä charter-haltijoissa. Päiväkauppiailla ei sitä vastoin ole vähän aikaa tutkimuksen suorittamiseen, eivätkä he ole kiinnostuneita omaisuuden liikkumisen taustalla olevista perusteista. Siksi CFA-ohjelma voi vaikuttaa hitaalta ja jäykältä verrattuna nopeatempoiseen kaavioiden ja kaaoksen maailmaan, johon päivämyyjä menestyy. Kuitenkin CFA: n taloudellisten aiheiden perusteellisen esittelyn vuoksi päiväkauppiaille voi olla hyödyllistä harjoittaa CFA: n peruskirja, etenkin tulevaisuuden uranvaihdosten tai markkinoiden lisätietojen hankkimiseksi.
Vertaile sijoitustilejä × Tässä taulukossa olevat tarjoukset ovat peräisin kumppanuuksista, joista Investopedia saa korvauksen. Palveluntarjoajan nimi KuvausAiheeseen liittyvät artikkelit
CFA
Mitä odottaa CFA-tason II tentissä
MBA
MBA tai CFA: Mikä on parempi ura rahoituksessa?
Talousneuvojan urat
Pitäisikö sinun hankkia CFA, MBA tai molemmat?
CFA
Johdanto CFA-nimitykseen
Uraohjeet
Millaisia tehtäviä valtuutetulla finanssianalyytikolla voi olla?
CFA
Mitä odottaa CFA-tason I tentissä
KumppanilinkitAiheeseen liittyvät ehdot
Mitä valtuutetut finanssianalyytikot tekevät Valtuutettu finanssianalyytikko on CFA-instituutin antama ammatillinen nimitys, joka mittaa finanssianalyytikkojen pätevyyttä ja rehellisyyttä. lisää Chartered Alternative Investment Analyst (CAIA) Määritelmä Chartered Alternative Investment Analyst (CAIA) on nimitys, jonka finanssialan ammattilaiset voivat ansaita osoittamaan pätevyyttään ei-perinteisten omaisuuserien analysoinnissa. lisää CFA-instituutti CFA-instituutti on kansainvälinen organisaatio, joka palvelee sijoitushallinnan ammattilaisia koulutus-, eettisiin ja sertifiointiohjelmiin. lisää Chartered Life Underwriter (CLU) Chartered henkivakuutusyhtiö (CLU) on ammatillinen nimitys henkilöille, jotka haluavat erikoistua henkivakuutukseen ja kiinteistöjen suunnitteluun. lisää Tekninen analyytikko Määritelmä Tekninen analyytikko tai teknikko on arvopaperitutkija, joka analysoi sijoituksia menneiden markkinahintojen ja teknisten indikaattorien perusteella. lisää Kuvion määritelmä Rahoitustilanteessa oleva kuvio on erottuva muodostuminen teknisessä analyysikaaviossa, joka johtuu arvopaperien hintojen muutoksesta. lisää