Yksi kaupan vanhimmista sanoista on, että "trendi on ystäväsi". Koska trendi määrittelee vallitsevan hintatoiminnan suunnan tietylle vaihdettavalle arvopapereelle, niin kauan kuin se jatkuu, nykyisen kehityksen seuraamiseen voidaan ansaita enemmän rahaa kuin taistelemalla sitä vastaan. Siitä huolimatta on vaistomaista haluta ostaa halvimmalla hinnalla ja myydä korkeimmalla hinnalla. Ainoa tapa tehdä tämä rahoitusmarkkinoilla on yrittää "ostaa pohja" ja "myydä ylin", mikä määritelmän mukaan on vastapäinen lähestymistapa kauppaan.
Jokaisen kaupankäyntipäivän aikana käydään taistelu niiden ostajien välillä, jotka yrittävät ostaa tai myydä vakiintuneeksi trendiksi, ja niiden, jotka yrittävät ostaa lähellä matalaa ja myydä korkean läheisyydessä. Molemmilla elinkeinonharjoittajilla on erittäin vakuuttavia perusteita sille, miksi heidän lähestymistapansa on parempi. Mutta mielenkiintoisella tavalla pitkällä aikavälillä yksi parhaimmista lähestymistavoista saattaa tarkoittaa vain näiden kahden näennäisesti erilaisen menetelmän sulamista yhteen. Usein yksinkertainen ratkaisu on paras.
Yhdistetty lähestymistapa
Kaksi toimintoa auttavat yhdistämään menestyksekkäästi trendi-seurannan ja vastateknisten tekniikoiden:
- Tunnista menetelmä, joka tekee kohtuullisen hyvää työtä pitkäaikaisen trendin tunnistamiseksi. Tunnista vastakonttomenetelmä, joka tekee hyvää työtä korostamaan haittoja pidemmän aikavälin trendissä
Vaikka optimaalisen lähestymistavan löytäminen voi viedä aikaa ja vaivaa, tämän käsitteen potentiaalisen hyödyllisyyden korostaminen voidaan tehdä käyttämällä joitain hyvin yksinkertaisia tekniikoita.
Vaihe 1: Tunnista pidemmän aikavälin suuntaus
Kuvassa 1 näet osakekartan, jossa on merkitty päätöskurssien 200 päivän liukuva keskiarvo. Trendiä seuraavasta näkökulmasta voimme yksinkertaisesti todeta, että jos viimeisin sulkeminen on nykyisen 200 päivän liukuvan keskiarvon yläpuolella, niin trendi on "ylöspäin" ja päinvastoin.
Tätä tarkoitusta varten emme kuitenkaan etsi trendiä seuraavaa menetelmää, joka välttämättä laukaisee todelliset osto- ja myyntisignaalit. Yritämme yksinkertaisesti purkaa vallitseva suuntaus. Siksi lisäämme nyt toisen suuntausta seuraavan suodattimen. Kuvassa 2 näet, että olemme myös lisänneet 10 ja 30 päivän liukuvat keskiarvot.
Joten nyt säännöt ovat seuraavat:
- Jos 10 päivän liukuva keskiarvo on yli 30 päivän liukuvan keskiarvon JA viimeisin sulkeminen on yli 200 päivän liukuvan keskiarvon, määrittelemme nykyisen suuntauksen "ylöspäin". Jos 10 päivän liukuva keskiarvo on alle 30 päivän liukuva keskiarvo JA viimeisin sulkeminen on alle 200 päivän liukuvan keskiarvon, määrittelemme tämänhetkisen trendin "alaspäin".
Vaihe 2: Countertrend-indikaattorin lisääminen
Mahdollisia vastatehtävien indikaattoreita on kirjaimellisesti kymmeniä ja kymmeniä, joita voidaan käyttää. Koska etsimme lyhytaikaisia takaiskuja pidemmän aikavälin kokonaissuunnassa, käytämme jotain hyvin yksinkertaista ja suhteellisen lyhytaikaista luonnetta. Tätä indikaattoria kutsutaan yksinkertaisesti oskillaattoriksi. Laskelmat ovat yksinkertaisia:
A = päätöskurssien 3 päivän liukuva keskiarvo
B = päätöskurssien 10 päivän liukuva keskiarvo
Oskillaattori on yksinkertaisesti (A - B)
Kuvassa 3 näemme saman hintakartan kuin kuvioissa 1 ja 2 oskillaattorin ollessa piirretty hintatoimenpiteen alapuolelle. Kun alla oleva arvopaperi laskee hintaa, oskillaattori putoaa nollan alapuolelle ja päinvastoin.
Vaihe 3
Joten nyt yhdistämme tosiasiassa kaksi kuvaamaamme menetelmää yhdeksi menetelmäksi. Katso kuviossa 4 jälleen sama pylväskaavio kuin kolmessa edellisessä kuviossa. Tässä näemme 10 päivän, 30 päivän ja 200 päivän liukuvat keskiarvot, jotka on piirretty hintakarttaan alla olevan oskillaattorin avulla.
Hälytyskauppiaan pitäisi etsiä tilanteita, joissa:
- 10 päivän liukuva keskiarvo on yli 30 päivän liukuvan keskiarvon. Viimeisin sulkeminen on yli 200 päivän liukuvan keskiarvon. Tänään oskillaattori on eilen oskillaattorin yläpuolella. Eilen oskillaattoriarvo oli sekä negatiivinen että alle oskillaattoriarvon kaksi päivää sitten.
Tämän arviointiperusteen täyttyminen viittaa siihen, että vetäytyminen pitkällä aikavälillä noususuhdanteessa saattaa olla toteutunut ja että hinnat voitaisiin asettaa nousemaan korkeammalle. Edellä mainitut kriteerit esittävät skenaarion, jossa trendi viittaa siihen, että osakkeiden on määrä jatkaa nousevaa vauhtiaan, mutta sijoittaja ei tule ostamaan osakkeita syklin huipulla.
Haitat
Tässä kappaleessa kuvattuun menetelmään liittyy monia potentiaalisia varoituksia. Ensinnäkin on, että kukaan ei saa olettaa, että kuvattu menetelmä tuottaa tasaista kaupankäynnin voittoa. Sitä ei esitetä kaupankäyntijärjestelmänä, vaan vain esimerkkinä potentiaalisesta kaupankäynnin signaalin generointimenetelmästä. Itse menetelmä on yksinkertaisesti esimerkki vain yhdestä tavasta yhdistää trendi-seurannan ja vasta-trendin indikaattorit yhdeksi malliksi. Ja vaikka konsepti on täysin vakaa, vastuullisen elinkeinonharjoittajan on testattava mikä tahansa menetelmä ennen sen käyttöä markkinoilla ja todellisen rahan riskiä. Lisäksi on muita huomioitavia erittäin tärkeitä näkökohtia, jotka ylittävät pelkästään sisääntulosignaalien tuottamisen.
Muut asiaankuuluvat kysymykset, jotka on kysyttävä ja vastattava ennen kaupankäynnin lähestymistapaa, ovat:
- Kuinka positiot mitoitetaan? Mikä prosenttiosuus pääomasta riskitetään? Jos ja minne tehdä stop-loss -määräys? Milloin kannattaa ottaa voittoa?
Pohjaviiva
Tämä on vain otos näkökohdista, jotka elinkeinonharjoittajan on otettava huomioon ennen minkään tietyn menetelmän kaupan aloittamista. Siitä huolimatta, että nämä huomautukset pidetään tiukasti mielessä, näyttää siltä, että ajattelussa yhdistää trendiä seuraavia ja vastakkaisia menetelmiä pyritään ostamaan edullisimpana ajankohtana pitäen samalla kiinni pelin suurimmista suuntauksista, on jonkin verran ansioita.
