Rahastoala on valtava ja kasvaa jatkuvasti. Jos valitset niin paljon varoja, yhden valitseminen voi olla todellinen haaste. Monipuolisen portfolion rakentaminen ja seuranta voi olla suuri taakka. Tämän taakan helpottamiseksi teollisuus on luonut sijoitusrahastojen neuvontaohjelman, joka tunnetaan myös nimellä sijoitusrahastojen kääre. Sijoitusrahastojen neuvontaohjelmaa on kahta versiota: harkinnanvarainen ja harkinnanvarainen.
harkinnanvarainen
Valinnainen sijoitusrahastojen neuvontaohjelma tarjoaa erilaisia salkkuja, jotka yhdistävät useita sijoitusrahastoja ennalta valittuihin varojen allokointimalleihin. Yksi malli voi tarjota omaisuuserien allokoinnin, joka on 80% omaa pääomaa ja 20% kiinteää tuottoa, kun taas toinen malli voi tarjota 80% kiinteää tuottoa ja 20% omaa pääomaa. Monet salkut jakavat oman pääoman ja korko-osuudet useiden sijoitusrahastojen kesken, ja kukin rahasto edustaa tiettyä kurinalaisuutta.
Sijoittajat työskentelevät ammattitaitoisen taloudellisen neuvonantajan kanssa henkilökohtaisten taloudellisten tavoitteidensa kartoittamiseksi. Näiden tavoitteiden perusteella neuvonantaja tarkistaa sijoitusrahaston neuvontaohjelman tarjoukset ja valitsee sijoittajan tavoitteita vastaavan omaisuuden allokointimallin. Esimerkiksi ansiotulosta kiinnostuneelle konservatiiviselle sijoittajalle opastetaan valitsemaan salkku, joka osoittaa suurimman osan varoistaan korkosijoituksiin. Aggressiivista sijoittajaa, joka on ensisijaisesti kiinnostunut pääoman arvonnoususta, ohjataan valitsemaan salkku, joka osoittaa suurimman osan varoistaan pääomasijoituksiin.
Harkinnanvaraisen sijoitusrahaston neuvontaohjelman rakenne on samanlainen kuin monitieteisen tilin rakenne. Kuten monitieteinen tili, sijoitusrahastojen neuvontaohjelma tarjoaa monipuolista salkkua, ammatillista neuvontaa ja opastusta, salkkuin tehtyjen sijoitusten jatkuvaa due diligence -tarkastelua ja salkun automaattista tasapainotusta halutun omaisuuserän ylläpitämiseksi. Harkinnanvarainen sijoitusrahastojen neuvontaohjelma delegoi ohjelman sponsorille (usein taloudellisen neuvonantajan työnantajalle tai neuvonantajan työnantajan tytäryritykselle) valtuudet muuttaa omaisuuden allokointimallia ja lisätä tai poistaa sijoitusrahastoja portfoliosta ilman sijoittajan suostumusta.
Ehdottomien
Valinnaisessa ohjelmassa sijoittaja ja talousneuvoja tarkastelevat luetteloa sijoitusrahastoista, jotka on esiseulottu ja valittu sisällytettäväksi ohjelmaan, ja valitsevat rahastoja luettelosta luodakseen räätälöityjen omaisuuserien jakamismallin. Sijoittaja vastaa hyväksynnän antamisesta salkun tasapainottamiselle ja päätöksestä korvata mikä tahansa sijoitusrahasto.
Mitä he tarjoavat
Sekä harkinnanvaraisia että harkinnanvaraisia ohjelmia pidetään lähtötason hallinnoimilla rahatuotteilla, koska ne tarjoavat ammatillista neuvontaa ja opastusta, ilman kaupankäynnin palkkioita ja yhden hallinnoitaviin varoihin perustuvan maksun. Sijoitusrahastojen neuvontaohjelmat tarjoavat huomattavasti pienemmät sijoitusten vähimmäisvaatimukset kuin muut hallinnoidun rahan tuotteet. Jotkut sijoitusrahastojen neuvontaohjelmat ovat saatavissa sijoitusten vähimmäisvaatimuksilla, jotka ovat niin alhaiset kuin 25 000 dollaria, verrattuna 100 000 dollariin tai enemmän muihin hallinnoidun rahan tarjouksiin. Sekä harkinnanvarainen että harkinnanvarainen sijoitusrahastojen neuvontaohjelma tarjoavat konsolidoidun tulosraportoinnin, jolloin sijoittajien on helppo tarkastella tuloksia salkun tasolla.
Sijoitusrahastojen neuvontaohjelmat tarjoavat monia samoja etuja, joita heidän kalliimman hallinnoimansa rahan serkkut tarjoavat, mutta siinä on myös tärkeä ero. Sijoitusrahastojen neuvontaohjelman varat eivät ole erillisiä ja erillisiä muiden sijoittajien tileistä. Sijoitusrahastot, kuten nimestä käy ilmi, ovat keskinäisiä sijoituksia. Sijoitusrahaston perusedellytys on sijoittajaryhmä, joka yhdistää omaisuudensa siten, että heillä on varaa ammattimaisen rahastonhoitajan palveluihin. Rahanhoitaja tekee sitten salkunhoitopäätökset kerätyn sijoittajaryhmän puolesta.
Useimmissa hallinnoidun rahan tuotteissa, kuten perinteisissä erillistilit-salkkuissa, sijoittajat eivät yhdistä omaisuuttaan. Jokaisella sijoittajalla on henkilökohtainen kustannuspohja salkussa oleville arvopapereille, mikä antaa sijoittajille mahdollisuuden mukauttaa salkkua rajoittamalla sijoituksia tietyille arvopapereille tai toimialoille. Se antaa sijoittajille myös mahdollisuuden harjoittaa tiettyjen arvopapereiden valikoivaa ostamista tai myyntiä myyntivoittoverojen minimoimiseksi. Tämä tekniikka, joka tunnetaan verojen voittojen / tappioiden korjuuna, voi olla voimakas etu veroherkille, varakkaille sijoittajille.
Pitäisikö sinun sijoittaa yhteen?
Sijoitusrahastojen neuvontaohjelma tarjoaa enemmän etuja kuin ne, jotka yleensä liittyvät sijoitusrahaston hankintaan. Ammattimaisesti hoidetun, hajautetun salkun lisäksi, joka sisältää useita sijoitusrahastoja, sijoitusrahastojen neuvontaohjelma tarjoaa kolme valvontasalaista. Sijoitusrahastojen hoitajat kumpikin valvovat salkkujaan, ohjelmasponsori valvoo sijoitusrahastojen hoitajia, ja sijoitusneuvoja avustaa sijoitusten alkuperäisessä valinnassa ja jatkuvassa portfolion suorituskyvyn seurannassa suhteessa sijoittajan tavoitteisiin. Maksupohjainen korvaus vähentää huolta neuvonantajan suositusten objektiivisuudesta.
Pohjaviiva
Sijoitusrahastojen neuvontaohjelmat on suunniteltu vastaamaan sijoittajien tarpeita, jotka etsivät ammatillista neuvoa ja ohjausta hajautetun salkun rakentamisessa. Nämä ohjelmat tarjoavat kätevän työkalun sijoittajille, joilla ei ole aikaa tai kiinnostusta rakentaa ja seurata salkkua yksin. Sijoittajille, joilla on merkittäviä huolenaiheita myyntivoittoveroista, voidaan palvella paremmin muita, hienostuneempia hallinnoidun rahan tuotteita.
