Brutto negatiivisen käyvän arvon (GNFV) määritelmä
Brutto negatiivinen käypä arvo (GNFV) on arvio pankkisopimusten kokonaismäärästä käypää arvoa, joissa pankilla on tällä hetkellä jäljellä oleva vastapuoli. Brutto negatiivinen käypä arvo edustaa enimmäismäärää, jonka kaikki vastapuolet menettäisivät, jos pankki laiminlyöisi maksunsa; Lisäksi oletetaan, että kahdenvälisiä sopimuksia ei nettouteta ja että muilla osapuolilla ei ole vaatimuksia pankin varoista.
Brutto negatiivisen käyvän arvon (GNFV) ymmärtäminen
Luottoriskit syntyvät, kun pankit vaihtavat johdannaisia keskenään. Kohde-etuuksien (korot, valuutat, hyödykkeet, osakkeet jne.) Epävakaus sekä johdannaissopimusten maturiteetti ja likviditeetti ja kaupankäynnin vastapuolten luottokelpoisuus ovat avainmuuttujia, jotka vaikuttavat luottoriskin määrään. Pankeilla on tietyllä ajanjaksolla kirjanpitoonsa johdannaisten kokonaismäärä joko joko brutto positiivista käypää arvoa (GPFV) tai negatiivista käypää arvoa, joista ensimmäinen osoittaa, että pankilla on saamisia johdannaisia ja jälkimmäinen osoittaa, että sillä on johdannaisia maksettava. GNFV on likimääräinen luottoriski, joka pankki kohdistuu vastapuolilleen, jos se laiminlyö johdannaissopimuksiaan.
"Brutto" -lukujen käyttäminen on tapa mitata suurin tappioriski, mutta käytännössä potentiaalisten tappioiden määrä on pienempi pankkien välisten nettoutusjärjestelyjen vuoksi. Kahdenvälinen nettoutussopimus on järjestely, jossa kaikki saamiset ja velat kuitataan, jos jompikumpi vastapuolista laiminlyö tai maksukyvyttömyys. Valuuttarekisteröintitoimisto (OCC) seuraa pankkien johdannaistoimintaa ja julkaisee vuosineljännesvuosikertomuksia. OCC raportoi sekä GNFV: n että GPFV: n, mutta se on suositeltavin menetelmä luottoriskin arvioinnissa. Nykyinen nettorahoitusriski (NCCE) on sama kuin nettomäärä, joka velkaa pankeille, jos kaikki johdannaissopimukset purettaisiin välittömästi.
