Mikä on keskimääräinen päivittäinen kaupankäyntivolyymi (ADTV)?
Keskimääräinen päivittäinen kaupankäynti (ADTV) on keskimääräinen päivässä vaihdettujen osakkeiden lukumäärä tietyllä osakkeella. Päivittäinen volyymi on se, kuinka monella osakkeella vaihdetaan päivittäin, mutta se voidaan keskiarvoistaa useiden päivien ajan keskimääräisen päivittäisen määrän löytämiseksi. Keskimääräinen päivittäinen kaupankäynti on tärkeä mittari, koska korkea tai matala kaupankäynnin volyymi houkuttelee erityyppisiä kauppiaita ja sijoittajia. Monet kauppiaat ja sijoittajat mieluummin suurempaa keskimääräistä päivittäistä kaupankäyntiä verrattuna alhaiseen kaupankäynnin määrään, koska suurella volyymilla on helpompi päästä positioihin. Pienillä varoilla on vähemmän ostajia ja myyjiä, ja siksi voi olla vaikeampaa päästä sisään tai poistua halutulla hinnalla.
Avainsanat
- Päivittäinen kaupankäynti on kuinka monta osaketta vaihdetaan päivässä. Keskimääräinen päivittäinen kaupankäynti lasketaan tyypillisesti 20 tai 30 päivän aikana. Laske keskimääräinen päivittäinen kaupankäyntivolyymi laskemalla yhteen kaupankäynnin volyymi viimeisen X päivän aikana. Sitten jaa sitten kokonaismäärä X: llä. Esimerkiksi summa viimeiset 20 päivää kaupankäynnin määrää ja jaa 20: llä saadaksesi 20 päivän ADTV.Mitattavat volyymin korotukset tarkoittavat, että osakkeessa tapahtuu jotain muutosta, joka herättää enemmän kiinnostusta. Tämä voi olla laskusuuntainen tai nouseva riippuen siitä, mihin suuntaan hinta suuntautuu. Laskeva volyymi osoittaa, että kiinnostus on heikentymässä, mutta jopa volyymin laskuminen on hyödyllistä, koska suuremman tuoton tuoton yhteydessä on usein myös voimakas hintapaine.
Mitä keskimääräinen päivittäinen kaupankäyntivolyymi (ADTV) kertoo sinulle?
Kun keskimääräinen päivittäinen kaupankäynti (ADTV) kasvaa tai laskee dramaattisesti, se merkitsee, että ihmisten omaisuuserien arvostuksessa tai tarkastelussa on tapahtunut huomattava muutos. Yleensä korkeampi keskimääräinen päivittäinen kaupankäynti tarkoittaa, että arvopaperi on kilpailukykyisempää, sen kapeammat erot ja ovat tyypillisesti vähemmän epävakaat. Varastot ovat yleensä vähemmän epävakaita, kun niillä on korkeampi keskimääräinen päivittäinen kaupankäynti, koska joudutaan tekemään paljon suurempia kauppoja vaikuttaakseen hintaan. Tämä ei tarkoita sitä, että suuren määrän osakkeilla ei olisi suuria päivittäisiä hintamuutoksia. Jokaisena yksittäisenä päivänä (tai useiden päivien ajan) millä tahansa osakkeella voi olla erittäin suuri hinnanmuutos, keskimääräistä suuremmalla määrällä.
Keskimääräinen päivittäinen kaupankäynti on usein mainittu arvopaperikaupan mittaus ja suora osoitus arvopaperin kokonaislikviditeetistä. Mitä korkeampi kaupankäyntivolyymi on arvopapereilla, sitä enemmän markkinoilla on ostajia ja myyjiä, mikä helpottaa ja nopeuttaa kaupan toteuttamista. Ilman kohtuullista markkinoiden likviditeettiä transaktiokustannukset todennäköisesti nousevat (johtuen suuremmista erotuksista).
Keskimääräinen päivittäinen kaupankäynti on hyödyllinen työkalu minkä tahansa likvidin omaisuuden hintavaikutuksen analysointiin. Jos omaisuuserän hinta on rajoitettu ja purkautuminen tapahtuu, lisääntyvä volyymi pyrkii vahvistamaan kyseisen purkautumisen. Äänenvoimakkuuden puute osoittaa, että purkautuminen voi epäonnistua.
Määrä auttaa myös varmistamaan, että hinnat liikkuvat joko korkeammalle tai alhaisemmalle. Vahvan hintatason noustessa ylös tai alas, myös volyymin tulisi nousta. Jos ei, ei ehkä ole tarpeeksi kiinnostusta jatkaa hinnan nostamista. Jos kiinnostusta ei ole tarpeeksi, hinta saattaa vetää takaisin.
Trendien aikana alhaisen volyymin palautuksilla on taipumus suosia hintaa, joka lopulta liikkuu jälleen trendisuuntaan. Esimerkiksi nousutrendissä volyymi nousee usein, kun hinta nousee voimakkaasti. Jos osake vetää takaisin ja volyymi on alhainen, se osoittaa, että myyntiä ei kiinnosta paljon. Jos hinta alkaa nousta korkeammalla määrällä, se voi olla suotuisa lähtökohta, koska sekä hinta että määrä vahvistavat nousutrendin.
Kun volyymi on selvästi keskimääräistä suurempi, se osoittaa joskus hinnanmuutoksen huipentumaa. Niin monet osakkeet ovat vaihtaneet omistajaa tietyllä hinta-alueella, että kukaan muu ei voi astua sisään ja ajamaan hintaa edelleen siihen suuntaan. Jyrkät hinnanmuutokset ja voimakkaat volyyminkorotukset voivat usein olla merkki välittömästä hinnan kääntymisestä.
Keskimääräinen päivittäinen kaupankäynti (ADTV)
Esimerkki kuinka keskimääräistä päivittäistä kaupankäyntiä (ADTV) käytetään
Kaupankäyntianalyysissä käytetty keskimääräinen päivittäinen kaupankäyntivolyymi (ADTV). Investopedia
Kaavion alaosassa on tilavuusikkuna. Punainen ja vihreä palkki heijastavat päivittäistä määrää, kun taas musta viiva on 20 päivän keskimääräinen tilavuus. Yhden päivän tapahtumat vaikuttavat vähemmän keskiarvoon, ja se on parempi mittari sen arvioimiseksi, nouseeko vai laskeeko kokonaismäärä.
Kaavio osoittaa vastusalueen vasemmalla puolella. Osake taittuu sen yläpuolelle kasvaessa volyymissa, mikä auttaa vahvistamaan hinnannousun ja purkautumisen. Eron jälkeen hinta vakiintuu ja volyymi on melko alhainen, paitsi yhtä suurta volyymipäivää. Kaiken kaikkiaan keskimääräinen volyymi kuitenkin laskee koko konsolidoinnin / vetäytymisen aikana, mikä osoittaa, että myyntipaineet ovat vähäisiä. Hinta nousee jälleen korkeammaksi voimakkaassa volyymissa, mikä vahvistaa uuden edistymisen.
Hinta yrittää nousta korkeammalle, mutta määrä ja hinta eivät seuraa. Kun hinta alkaa laskea, volyymi kasvaa. Tämä osoittaa, että myyntiin kohdistuu paljon paineita ja että hinta saattaa laskea edelleen.
Ero keskimääräisen päivittäisen kaupankäynnin määrän (ADTV) ja avoimen koron välillä
Volyymi sekoitetaan joskus avoimeen kiinnostukseen. Keskimääräinen päivittäinen kaupankäynti on keskiarvo, kuinka monta osaketta (osakemarkkinat) tai sopimuksia (futuuri- ja optiomarkkinat) vaihtavat omistajaa päivässä. Avoin korko on futuurien ja optioiden termi, joka kuvaa, kuinka monta sopimusta on avoinna, joita ei ole vielä saatettu päätökseen. Nämä kaksi mittausta ovat melko erilaisia. Määrä on raaka määrä, kuinka moni sopimus vaihtaa omistajaa. Avoin korko mittaa, kuinka monta transaktiota käytettiin positioiden avaamiseen tai sulkemiseen, ja seuraa siten avoimien sopimusten lukumäärää.
Päivittäisen kaupankäyntimäärän (ADTV) käytön rajoitukset
Keskimääräinen päivittäinen kaupankäyntimäärä on yleisesti käytetty tieto, ja siitä on hyötyä määritettäessä, täyttääkö osake sijoittajan tai kauppiaan kaupan parametrit. ADTV on kuitenkin keskimääräinen. Jokaisena päivänä omaisuuserä voi poiketa keskimääräisestä tuottaen paljon suuremman tai pienemmän volyymin.
Keskiarvo voi myös siirtyä ajan myötä, nousee, laskee tai värähtelee. Siksi tarkkaile äänenvoimakkuutta ja keskimääräistä volyymia säännöllisesti varmistaaksesi, että omaisuuserä kuuluu edelleen kaupankäynnillesi haluamillesi parametreille.
Merkittävät volyymin muutokset voivat merkitä, että jokin on muuttunut omaisuuserässä, ja nämä muutokset voivat olla epäsuotuisia tai suotuisia. Volume ei kerro, mikä se on, mutta ilmoittaa, että joitain lisätutkimuksia tai toimia voidaan tarvita.
