Mikä on vuosikertomus?
Vuosikertomus on julkaisu, jonka julkisten yritysten on toimitettava vuosittain osakkeenomistajille kuvaamaan toimintaansa ja taloudellisia olosuhteitaan. Raportin etupuolella on usein vaikuttava yhdistelmä grafiikkaa, valokuvia ja siihen liittyvä kertomus, jotka kaikki kuvaavat yrityksen toimintaa viimeisen vuoden aikana. Raportin takaosa sisältää yksityiskohtaisia taloudellisia ja toiminnallisia tietoja.
Mikä on vuosikertomus?
Vuosikertomusten ymmärtäminen
Vasta vuoden 2006 osakemarkkinoiden kaatumisen jälkeen annettiin lainsäädäntö, ja vuosikertomuksesta tuli säännöllinen osa yrityksen taloudellista raportointia. Vaadittavan vuosikertomuksen tarkoituksena on julkistaa julkisesti yhtiön yritystoiminta viimeisen vuoden aikana. Raportti annetaan yleensä osakkeenomistajille ja muille sidosryhmille, jotka käyttävät sitä yrityksen taloudellisen tuloksen arviointiin. Tyypillisesti vuosikertomus sisältää seuraavat kohdat:
- Yleistä yritystietoaTaloudelliset ja tärkeät tiedotTilinpäätös, mukaan lukien tase, tuloslaskelma ja kassavirtalaskelmaTilinpäätöksen huomautukset tilintarkastajan raporttiTaloudellisten tietojen yhteenvetoTilinpäätöksen laatimisperiaatteet
Yhdysvalloissa vuosikertomuksen yksityiskohtaisempaan versioon viitataan muodolla 10-K, ja se toimitetaan Yhdysvaltain arvopaperi- ja pörssikomissiolle (SEC). Yritykset voivat toimittaa vuosikertomuksensa sähköisesti SEC: n EDGAR-tietokannan kautta. Raportointiyritysten on lähetettävä vuosikertomukset osakkeenomistajilleen, kun he pitävät vuosikokouksia hallituksen jäsenten valitsemiseksi. Välityspalvelusääntöjen mukaan raportoivien yritysten on julkaistava välityspalvelumateriaalinsa, mukaan lukien vuosikertomuksensa, yrityksen verkkosivuille.
Nykyiset ja mahdolliset sijoittajat, työntekijät, luotonantajat, analyytikot ja muut kiinnostuneet osapuolet analysoivat yritystä vuosikertomuksensa avulla.
Vuosikertomus sisältää tietoja yrityksen taloudellisesta tilanteesta, jota voidaan käyttää mittaamaan:
- Yrityksen kyky maksaa velat eräpäivänäOnko yrityksellä voittoa tai tappiota edellisellä tilikaudellaYhtiön kasvu useiden vuosien ajanKuinkaan yrityksellä on paljon tuloja toiminnan kasvattamiseksiOsu toimintakulut tuotettuihin tuloihin
Vuosikertomus määrittelee myös, ovatko tiedot yleisesti hyväksyttyjen kirjanpitoperiaatteiden (GAAP) mukaisia. Tämä vahvistus korostetaan "ehdottomana lausunnona" tilintarkastajan raporttiosassa. Perusanalyytikot yrittävät ymmärtää yrityksen tulevaisuuden suunnan analysoimalla vuosikertomuksessaan annettuja yksityiskohtia.
Erityiset näkökohdat
Sijoitusrahastojen tapauksessa vuosikertomus on vaadittava asiakirja, joka asetetaan rahaston osakkeenomistajille tilikauden perusteella. Se paljastaa tietyt rahaston toiminnan ja taloudellisen tilanteen näkökohdat. Toisin kuin yritysten vuosikertomuksissa, sijoitusrahaston vuosikertomukset kuvataan parhaiten esitysmuodossaan "pelkkää vaniljaa".
Sijoitusrahaston vuosikertomus yhdessä rahaston tarjousesitteen ja lisätietojen kanssa on lähde monen vuoden rahastojen tiedoista ja tuloksesta, jotka annetaan rahastojen omistajille ja mahdollisille sijoittajille. Valitettavasti suurin osa tiedoista on pikemminkin määrällisiä kuin laadullisia, ja ne koskevat sijoitusrahastoilta vaadittavia kirjanpidollisia tietoja.
Kaikkien SEC: ssä rekisteröityjen sijoitusrahastojen on lähetettävä täydellinen raportti kaikille osakkeenomistajille vuosittain. Raportti osoittaa, kuinka hyvin rahasto menestyi tilikauden aikana. Vuosikertomuksesta löytyvät seuraavat tiedot:
- Taulukko, kaavio tai kaavio omistusosuuksista luokittain (esim. Arvopaperilaji, toimiala, maantieteellinen alue, luottoluokka tai maturiteetti) Tarkastetut tilinpäätökset, mukaan lukien täydellinen tai tiivistelmä (50 parhainta) luettelo omistusosuuksistaLahennettu tilinpäätösTaulukko, joka osoittaa rahaston tuotot 1-, 5- ja 10-vuotisiksi ajanjaksoiksi johdon keskustelu rahastojen tuloksistaJohtoryhmän jäsenten ja toimihenkilöiden hallinnointitiedot, kuten nimi, ikä ja toimikausiJohtajille, virkamiehille ja muille jäsenille maksetut palkkiot tai palkkiot.
Avainsanat
- Vuosikertomus on julkaisu, jonka julkisten yritysten on toimitettava vuosittain osakkeenomistajille kuvaamaan toimintaansa ja taloudellisia olosuhteitaan. Ainoastaan vuoden 1929 osakemarkkinoiden kaatumisen jälkeen annettiin lainsäädäntö, vuosikertomuksesta tuli säännöllinen osa yrityksen taloudellista raportointia.Kaikki SEC: ssä rekisteröityjen sijoitusrahastojen on lähetettävä vuosittain täydellinen vuosikertomus kaikille osakkeenomistajille.
