Mikä on mukautuva hintavyöhyke?
Adaptiivinen hintavyöhyke (APZ) on volatiliteettipohjainen tekninen indikaattori, joka auttaa sijoittajia tunnistamaan mahdolliset markkinoiden käännekohdat, jotka voivat olla erityisen hyödyllisiä sivuttain liikkuvilla markkinoilla. Sen on perustanut tekninen analyytikko Lee Leibfarth artikkelissa ”Tunnista käännekohta: Kaupankäynti mukautuvalla hintavyöhykkeellä”, joka ilmestyi syyskuun 2006 lehdessä Tekniset analyysit varastoista ja hyödykkeistä.
Tämä indikaattori yrittää ilmoittaa merkittävistä hintojen muutoksista käyttämällä joukkoa kaistoja, jotka perustuvat lyhytaikaisiin, kaksinkertaisesti tasoitettuihin eksponentiaalisiin liikkuviin keskiarvoihin, jotka jäävät vain vähän jäljelle hintamuutoksista. Se voi auttaa lyhytaikaisia sijoittajia ja päiväkauppiaita saamaan voittoa epävakailla markkinoilla ilmoittamalla hintojen kääntymispisteistä, jotka voivat osoittaa mahdollisesti tuottoisat osto- tai myyntiajat. APZ voidaan toteuttaa osana automaattista kaupankäyntijärjestelmää ja sitä voidaan soveltaa kaikkien kaupallisten omaisuuserien kaavioihin.
Adaptiivisen hintavyöhykkeen (APZ) ymmärtäminen
APZ perustuu joukkoon kaistoja, jotka muodostavat kanavan, joka ympäröi keskimääräistä hintaa ja seuraa nopeasti hintavaihteluita. Se tarjoaa menetelmän hintatoiminnan analysoimiseksi ja mahdollisten käännekohtien tunnistamiseksi markkinoilla. Sijoittajan etujen mukaan APZ voidaan säätää mihin tahansa aikaväliin viiden minuutin välein päivittäin. APZ on yleensä käyttökelpoisin hinnoittelun sivusuunnassa, kun ei ole selkeästi havaittuja suuntauksia.
APZ-laskelmat muodostavat kaksi hintakaavion yläpuolella näkyvää kaistaa, jotka eivät ole yhdenmukaisia eivätkä symmetrisiä. Yksinkertaisin tapa APZ: n käyttämiseen on, että sijoittaja myy, kun hinta ylittää ylemmän APZ-kaistan, ja ostaa, kun hinta laskee alhaisemman APZ-kaistan alle odotettaessa peruutuksia. Korkean volatiliteetin jaksot tuottavat leveämpiä kaistoja, kun taas suhteellisen vakauden jaksot tuottavat paljon kapeampia kaistoja. Hintalinjan ja AZP-kaistojen väliset ristikkäipisteet auttavat sijoittajia määrittämään hyvät kauppamahdollisuudet ennakoimattomilla, häiriöillä markkinoilla.
APZ teknisen analyysin työkaluna
Tekninen analyysi on yksi kahdesta päämenetelmästä osakevaihtopäätösten tekemisessä. Kun perusteellisessa analyysissä tarkastellaan osakkeen takana olevan yrityksen arvoa ja sen viimeaikaisia ilmoituksia ja kehitystä, tekninen analyysi jättää tämän täysin huomiotta ja keskittyy pelkästään tallennettuihin hintojen muutoksiin. Tekniset kauppiaat käyttävät kaavioita ja muita työkaluja analysoidakseen osakkeen hintaa ja kaupan määrää ja ennustaakseen kuinka osake liikkuu. Teknisenä analyysityökaluna APZ auttaa sijoittajia havaitsemaan käännepisteet, jotka ilmaisevat suurta todennäköisyyttä suuntaan siirtymiseen.
