Monille ihmisille osinko- tai korkotulojen luotettavuus on yksi sijoittamisen ensisijaisista eduista. Kuten yksittäiset osakkeet ja joukkovelkakirjat, myös sijoitusrahastot voivat olla hyvä osinkotulojen lähde. Kaikki sijoitusrahastot eivät kuitenkaan maksa osinkoja, joten jos säännöllisen osinkotulon tuottaminen on sinulle tärkeää, oppia, minkä tyyppiset rahastot maksavat korkeimmat osingot.
Osinkorahastot
Niille, jotka ovat ensisijaisesti kiinnostuneita tuottamaan säännöllisiä osinkotuloja, mutta jotka ovat valmiita ottamaan jonkin verran riskiä myyntivoittojen mahdollisuudesta, osinko-osakerahastot voivat olla erinomainen valinta. Nämä rahastot ovat keskittyneet sijoittamiseen osakkeisiin, joilla on luotettavat tulokset terveiden osinkojen maksamisesta vuosittain. Koska osinkojen maksamista osakkeenomistajille pidetään merkkinä yrityksen taloudellisesta vakaudesta, monet yritykset ovat ylpeitä siitä, että ne jakavat osinkoja vuosittain.
Osinkorahastot eivät ole keskittyneet seuraavan Wall Streetin kultaisen yksilöintiin, ellei se maksa osinkoja, mutta kaikilla osakeinvestoinneilla on mahdollisuus arvon nousuun tai laskuun markkinoiden vaihtelun ja liikkeeseenlaskijan tuloksen perusteella. Vaikka osinkorahastot eivät ole keskittyneet myyntivoittojen luomiseen, terveen yrityksen osakekanta, joka maksaa merkittäviä osinkoja, todennäköisesti kasvaa ajan myötä, mikä saattaa kasvattaa rahaston arvoa.
Osinkovelkakirjarahastot
Toisin kuin osakerahastot, joukkovelkakirjarahastojen osingonjaot ovat tosiasiallisesti seurausta korkotuloista, jotka syntyvät rahaston salkussa olevista joukkovelkakirjoista. Joukkovelkakirjalainan maksamaan korkoon tai kuponkikorkoon vaikuttavat monet tekijät, mukaan lukien liikkeeseenlaskijan luottokelpoisuus ja kansalliset korot liikkeeseenlaskuhetkellä. Vaikka erittäin vakaiden, luottokelpoisten yritysten ja hallitusten liikkeeseen laskemien joukkovelkakirjalainojen korot heijastavat yleensä liittovaltion keskuspankin asettamia korkoja, vähemmän vakaat yhteisöt tarjoavat usein korkeamman koron joukkovelkakirjoja, koska riski, että ne maksukyvyttömyydestään laiminlyövät taloudelliset velvoitteensa, on suurempi.
Korkean tuoton osingolainarahastot sijoittavat siksi erittäin matalan luottoluokituksen joukkovelkakirjalainoihin, joita kutsutaan turha joukkovelkakirjalainoiksi, koska ne maksavat erittäin korkeat korot korvatakseen sijoittajille taloudellisesti epävakaiden liikkeeseenlaskijoiden lisääntynyttä maksukyvyttömyysriskiä. Vaikka tällaisten rahastojen osinkotulot voivat olla huomattavat, niihin liittyy huomattava riski. Muut, vähemmän riskialttiit joukkolainat tekevät maltillisempia osingonjakoita, mutta niiden riski on huomattavasti pienempi.
Advisor Insight
Dan Danford, CFP ®
Perhesijoituskeskus, St. Joseph, MO
Monet ihmiset ajattelevat sijoittamista pankkitililtä. Joten he kysyvät automaattisesti korkoa, osinkoa tai tuottoa. Korot tai osingonmaksut ovat kuitenkin vain osa kokonaisarvoa, koska sijoitusten arvostus on myös suuri osa yhtälöä.
Kokonaistuotto on laskelma, jossa kaikki nämä tekijät otetaan huomioon. Tämä on tärkeää, koska monet korkealaatuiset sijoitukset eivät tarjoa säännöllisiä tuloja. Esimerkiksi useimmat suuret yritykset maksavat suhteellisen pienen käteisosingon, vaikka osakekurssin voidaan odottaa nousevan ajan myötä.
Itse asiassa tämä voi olla hyödyllistä sijoittajille, koska osingot ovat verollisia ja osakkeiden arvon kasvu on vasta vasta, kun myyt osakkeet. Siksi, jos todella haluat kasvua, etsi sijoituksia, jotka tarjoavat potentiaalisen kokonaistuoton.
