Monet sijoittajat analysoivat osakkeita perusteidensa - kuten tulojen, arvonmäärityksen tai toimialan kehityksen - perusteella, mutta perustavanlaatuiset tekijät eivät aina heijastu markkinahintaan. Teknisellä analyysillä pyritään ennustamaan hintojen muutokset tutkimalla historiallisia tietoja, pääasiassa hintaa ja määrää.
Se auttaa kauppiaita ja sijoittajia navigoimaan todellisen arvon ja markkinahinnan välisessä kuilussa hyödyntämällä tekniikoita, kuten tilastollista analyysiä ja käyttäytymistaloutta. Tekninen analyysi auttaa kauppiaita ohjaamaan mitä tapahtuu todennäköisimmin ottaen huomioon aiemmat tiedot. Suurin osa sijoittajista käyttää päätöksentekoon sekä teknistä että perusteellista analyysiä.
Valitse oikea lähestymistapa
On olemassa kaksi tapaa lähestyä teknistä analyysiä: ylhäältä alas suuntautuva lähestymistapa ja alhaalta ylöspäin suuntautuva lähestymistapa. Usein lyhytaikaiset kauppiaat käyttävät ylhäältä alas suuntautuvaa lähestymistapaa ja pitkäaikaiset sijoittajat käyttävät alhaalta ylöspäin suuntautuvaa lähestymistapaa.
- Ylhäältä alas. Ylhäältä alas -lähestymistapa on makrotaloudellinen analyysi, jossa tarkastellaan koko taloutta ennen keskittymistä yksittäisiin arvopapereihin. Kauppias keskittyisi ensin talouksiin, sitten aloihin ja sitten osakkeisiin liittyviin yrityksiin. Tätä lähestymistapaa käyttävät kauppiaat keskittyvät lyhytaikaisiin voittoihin kuin pitkäaikaisiin arvonmäärityksiin. Kauppias voi esimerkiksi olla kiinnostunut osakkeista, jotka purkautuivat 50 päivän liukuvaan keskiarvoonsa ostomahdollisuutena. Alhaalta ylöspäin. Alhaalta ylöspäin suuntautuva lähestymistapa keskittyy yksittäisiin kantoihin eikä makrotaloudelliseen näkemykseen. Siihen sisältyy sellaisen kannan analysointi, joka näyttää olevan pohjimmiltaan mielenkiintoinen potentiaalisten tulo- ja poistumispaikkojen kannalta. Sijoittaja voi esimerkiksi löytää aliarvostetun osakekannan laskusuhdanteessa ja käyttää teknistä analyysiä tietyn tulopisteen tunnistamiseen, kun osake voi alittaa. He etsivät arvoa päätöksissään ja aikovat pitää pitkän aikavälin näkemyksen kaupoistaan. (Katso aiheeseen liittyvää lukemista: alhaalta ylös ja ylhäältä alaspäin sijoittaminen selitetty .)
Näiden huomioiden lisäksi erityyppiset kauppiaat saattavat mieluummin käyttää erilaisia teknisiä analyysejä. Päivämyyjät saattavat käyttää päätöksiä tekemällä yksinkertaisia trendiviivoja ja volyymi-indikaattoreita, kun taas keinu- tai positiokauppiaat voivat mieluummin käyräkuvioita ja teknisiä indikaattoreita. Kauppiailla, jotka kehittävät automatisoituja algoritmeja, voi olla täysin erilaisia vaatimuksia, jotka käyttävät volyymi-indikaattoreiden ja teknisten indikaattoreiden yhdistelmää päätöksenteon ohjaamiseen.
Teknisen analyysin strategiat aloittelijoille
Kuinka pääset alkuun
Teknisen analyysin aloittamiseen on viisi vaihetta.
1. Tunnista tekninen analyysistrategia tai kehitä kauppajärjestelmä.
Ensimmäinen askel on tunnistaa strategia tai kehittää kauppajärjestelmä. Esimerkiksi aloitteleva elinkeinonharjoittaja voi päättää noudattaa liukuvan keskiarvon ylitysstrategiaa, jossa hän seuraa kahta liikkuvaa keskiarvoa (50 päivää ja 200 päivää) tietystä osakekurssien liikkeestä.
Jos lyhyen aikavälin 50 päivän liukuva keskiarvo nousee tämän strategian kohdalla pitkäaikaisen 200 päivän liukuvan keskiarvon yläpuolelle, se osoittaa nousevaa hintakehitystä ja tuottaa ostosignaalin. Myyntisignaalille päinvastoin. (Lisätietoja: 4 yleistä aktiivista kaupankäyntiä koskevaa strategiaa .)
2. Tunnista vaihdettavat arvopaperit, jotka sopivat tekniseen strategiaan.
Kaikki osakkeet tai arvopaperit eivät sovi yllä olevaan strategiaan, joka on ihanteellinen erittäin likvideille ja epävakaille osakkeille epälikvidien tai vakaiden osakkeiden sijasta. Eri osakkeet tai sopimukset voivat myös vaatia erilaisia parametrivalintoja - tässä tapauksessa erilaiset liukuvat keskiarvot, kuten 15 päivän ja 50 päivän liukuva keskiarvo.
3. Löydä oikea välitystili kauppojen toteuttamiseksi.
Hanki oikea kaupankäyntitili, joka tukee valittua arvopaperilajia (esim. Kantaosake, penniäkki, futuurit, optiot jne.). Sen tulisi tarjota vaadittu toiminnallisuus valittujen teknisten indikaattorien seuraamiseksi ja seuraamiseksi pitäen samalla kustannukset alhaisina, jotta vältetään syömä voittoihin. Edellä esitetyssä strategiassa toimisi perustili, jolla on liukuvat keskiarvot kynttilänjalakaavioissa.
4. Valitse käyttöliittymä seurata ja seurata kauppoja.
Kauppiaat voivat vaatia erityyppisiä toimintoja strategiansa mukaan. Esimerkiksi päiväkauppiaat vaativat vakuustilit, jotka tarjoavat pääsyn tason II tarjouksiin ja markkinoiden valmistajien näkyvyyden. Mutta yllä olevassa esimerkissä perustili voi olla parempi kuin edullisempi vaihtoehto.
5. Tunnista kaikki muut sovellukset, joita voidaan tarvita strategian toteuttamiseksi.
Voi olla muita ominaisuuksia, joita tarvitaan suorituskyvyn maksimoimiseksi. Jotkut kauppiaat voivat vaatia mobiilihälytyksiä tai pääsyä kauppaan tien päällä, kun taas toiset voivat hyödyntää automatisoituja kaupankäyntijärjestelmiä kauppojen toteuttamiseksi heidän puolestaan. (Lisätietoja: Paras teknisen analyysin kaupankäyntiohjelmisto .)
Vinkkejä ja riskitekijöitä
Kaupankäynti voi olla haastavaa, mikä tarkoittaa, että on tärkeää tehdä kotitehtäväsi edellä mainittujen pisteiden ulkopuolella. Joitakin muita keskeisiä näkökohtia ovat:
- Ymmärtää teknisen analyysin perusteet ja logiikka. Kaupankäyntistrategioiden testaaminen sen selvittämiseksi, miten ne olisivat aikaisemmin suoriutuneet. Käytä demo-tilillä käytävää kauppaa ennen todellisen pääoman sitoutumista.Olemalla tietoinen teknisen analyysin rajoituksista, jotta vältetään kalliit epäonnistumiset ja yllätykset. Suhtauduttava huomaavaisesti ja joustavasti skaalautuvuuteen ja tulevaisuuden vaatimuksiin.Yritetään arvioida kaupankäyntitilin ominaisuuksia pyytämällä ilmaista kokeiluversiota. Aloita pienestä alusta ja laajenna kokemuksen saamisen jälkeen.
Pohjaviiva
Monet sijoittajat hyödyntävät sekä perustavaa laatua että teknistä analyysiä tekeessään sijoituspäätöksiä, koska tekninen analyysi auttaa täyttämään tiedon aukot. Kehittämällä ymmärrystä teknisestä analyysista kauppiaat ja sijoittajat voivat parantaa pitkän aikavälin riskikorjattuja tuottojaan, mutta on tärkeää ymmärtää ja harjoittaa näitä tekniikoita ennen reaalipääoman sitoutumista kalliiden virheiden välttämiseksi. (Lisätietoja aiheesta: Teknisen ja perustavanlaatuisen analyysin sekoittaminen .)
