Koska niin paljon näkökohtia on tarkasteltava ja siirryttävä punnitsemalla osakeostoa, on helppo unohtaa pienet asiat. Stop-loss-järjestys on yksi niistä pienistä asioista, mutta se voi myös tehdä ero maailmassa. Lähes kaikki voivat hyötyä tästä työkalusta jollain tavalla. Lue edelleen saadaksesi selville miksi.
Mikä on Stop-Loss-tilaus?
Stop-loss-tilaus on välittäjälle annettu tilaus ostaa tai myydä, kun osake on saavuttanut tietyn hinnan. Stop-loss on suunniteltu rajoittamaan sijoittajan menetys arvopaikasta. Asettamalla stop-loss-tilauksen 10% alle sen hinnan, jonka ostit osakkeelta, rajoituksesi on 10%. Oletetaan esimerkiksi, että olet juuri ostanut Microsoftin (Nasdaq: MSFT) 20 dollarilla per osake. Heti osakekaupan jälkeen annat stop-loss-tilauksen 18 dollarilla. Jos osake laskee alle 18 dollarin, osakkeet myydään sitten vallitsevalla markkinahinnalla.
Lopeta menetyksen tilausstrategia
Positiiviset ja negatiiviset
Stop-loss-tilauksen etuna on, että sinun ei tarvitse tarkkailla, miten osake toimii päivittäin. Tämä mukavuus on erityisen kätevä lomalla tai tilanteessa, joka estää sinua tarkkailemasta varastojasi pitkään.
Haittana on, että osakekurssin lyhytaikainen vaihtelu voisi aktivoida lopetushinnan. Tärkeintä on valita stop-loss-prosenttiosuus, jonka avulla osake voi vaihdella päivittäin ja estää samalla niin paljon heikentymisriskiä kuin mahdollista. 5%: n pysäytystappion asettaminen osakkeelle, jonka historia on vaihdellut vähintään 10% viikossa, ei ole paras strategia. Menet todennäköisesti vain rahaa palkkioon, joka syntyy stop-loss-tilauksen toteuttamisesta.
Tasolle, johon pysähdykset tulisi asettaa, ei ole kovia ja nopeita sääntöjä. Tämä riippuu täysin henkilökohtaisesta sijoitustyylistään: aktiivinen kauppias saattaa käyttää 5 prosenttia, kun taas pitkäaikainen sijoittaja voi valita 15 prosenttia tai enemmän.
Toinen asia, joka on pidettävä mielessä, on se, että kun saavutat stop-hinnan, stop-tilauksestasi tulee markkinajärjestys ja myymäsi hinta saattaa olla paljon erilainen kuin stop-hinta. Tämä tosiasia on erityisen totta nopeasti muuttuvilla markkinoilla, joilla osakehinnat voivat muuttua nopeasti.
Viimeinen rajoitus stop-loss -määräykselle on, että monet välittäjät eivät salli sinun tehdä stop-määräystä tietyille arvopapereille, kuten OTC Bulletin Boardin osakkeille tai penniäkkiin.
Avainsanat
- Useimmat sijoittajat voivat hyötyä stop-loss-toimeksiannon toteuttamisesta.Pysäytystappion tarkoituksena on rajoittaa sijoittajan menetystä arvopapereissa, jotka tekevät epäsuotuisasta muutoksesta.Yksi keskeinen etu stop-loss-tilauksen käyttämisessä on, että sinun ei tarvitse seurata omistasi päivittäin. Haittana on, että lyhytaikainen hintavaihtelu saattaa aktivoida lopetuksen ja käynnistää tarpeettoman myynnin.
Ei vain tappioiden estämiseksi
Stop-loss-tilauksia pidetään perinteisesti tapana estää tappioita, joten sen nimi. Tämän työkalun toinen käyttö on kuitenkin voittojen lukitseminen, jolloin sitä kutsutaan joskus "loppupysäkiksi". Tässä tapauksessa stop-loss-tilaus on asetettu prosenttitasoon, joka on alhaisempi kuin nykyinen markkinahinta, ei hintaan, jolla ostit. Pysäytystappion hinta mukautuu, kun osakekurssi vaihtelee. Muista, että jos osake nousee, sinulla on realisoitumatonta voittoa, mikä tarkoittaa, että sinulla ei ole rahaa kädessäsi, ennen kuin myyt. Loppupysäkin avulla voit antaa voittojen käydä ja taata samalla ainakin jonkin verran toteutuneita myyntivoittoja.
Jatkamalla yllä olevaa Microsoftin esimerkkiä, sano, että asetat loppupysäysjärjestyksen 10% nykyisen hinnan alapuolelle ja osake nousee 30 dollariin kuukauden sisällä. Jäljellä oleva stop-tilauksesi lukittuisi tällöin hintaan 27 dollaria osakkeelta (30 dollaria - (10% x 30 dollaria) = 27 dollaria). Koska tämä on huonoin hinta, jonka saisit, vaikka osake vahingoittuisi, et ole punaisella. Muista tietysti, että stop-loss-tilaus on edelleen markkinoiden toimeksianto - se vain pysyy lepotilassa ja aktivoidaan vasta, kun käynnistyshinta saavutetaan - joten myynti, jonka aikana tosiasiallisesti kaupattelet, voi olla hiukan erilainen kuin määritetty käynnistyshinta.
Stop-Loss-tilauksen edut
Ensinnäkin stop-loss-määräyksen kauneus on, että sen toteuttaminen ei maksa mitään. Tavallinen palkkio veloitetaan vasta, kun stop-loss-hinta on saavutettu, ja varastot on myytävä. Voit ajatella sitä ilmaisena vakuutuksena.
Tärkeintä on, että stop-loss antaa päätöksenteolle olla vapaa kaikista tunnevaikutuksista. Ihmisillä on taipumus rakastua osakkeisiin uskoen, että jos he antavat osakkeelle uuden mahdollisuuden, se tulee ympäri. Tämä aiheuttaa viivyttelyä ja viivästystä, kun osakkeelle uuden mahdollisuuden antaminen voi aiheuttaa vain tappioita.
Riippumatta siitä, minkä tyyppinen sijoittaja olet, sinun pitäisi tietää, miksi omistat osakekannan. Arvo-sijoittajan kriteerit eroavat kasvuyrityksen kriteereistä, jotka eroavat silti aktiivisesta kauppiaalta. Mikä tahansa strategia voi toimia, mutta vain jos pysyt strategiassa. Tämä tarkoittaa myös, että jos olet kova osta-pidä -sijoittaja, stop-loss-tilauksesi ovat melkein turha.
Asia tässä on olla varma strategiastasi ja jatkaa suunnitelmasi kanssa. Stop-loss-tilaukset voivat auttaa sinua pysymään radalla peittämättä tuomioasi tunneilla.
Lopuksi on tärkeää ymmärtää, että stop-loss-tilaukset eivät takaa, että ansaitset rahaa osakemarkkinoilla; sinun on silti tehtävä älykkäitä sijoituspäätöksiä. Jos et, menetät aivan yhtä paljon rahaa kuin tekisit ilman pysäytystappioita, vain paljon hitaammin.
johtopäätös
Stop-loss-toimeksianto on yksinkertainen työkalu, mutta niin monet sijoittajat eivät käytä sitä. Ehkä vältetään liialliset tappiot tai lukitaan voitot, lähes kaikki sijoitustyylit voivat hyötyä tästä kaupasta. Ajattele stop-loss-vakuutusta: Toivottavasti sinun ei koskaan tarvitse käyttää sitä, mutta on hyvä tietää, että sinulla on suoja, jos tarvitset sitä.
