Costco Wholesale Corporation (COST) -kanta on kirjannut vaikuttavia voittoja sen jälkeen, kun kesäkuussa toteutettiin yli vuoden 2018 vastustuskyky, mutta tekniset todisteet viittaavat siihen, että nyt on aika ottaa voittoja ja siirtyä sivuun. Lähikuukausien laskusuhdanne voi olla dramaattinen, mahdollisesti luopumalla 40-50 pisteestä ja testaamalla breakout-tuki lähellä 250 dollaria. Tämä taso voisi tarjota myös matalan riskin ostamismahdollisuuksien sivuilla pelaajille, ennen uuden vuosikymmenen vahvempaa ylösalaisuutta.
Vähittäiskauppias on ravittu pois kauppasodasta johtuvasta tuulenlihasta, rakentamalla asiakaskunnan ihmisille, jotka pakenevat kalliimpia asuja, ja riskisivät samalla toimittajasuhteiden kautta Kiinan ulkopuolella. Ironista kyllä, uudella kiinalaisella Costco -kaupalla menee ilmiömäisesti hyvin, mutta näitä lukuja on vaikea ylläpitää, jos seuraava neuvottelukierros epäonnistuu neljännellä vuosineljänneksellä. Lisäksi yhtiö ei ole immuuni suhdannesykliltä, ja taantumassa olisi heikentävä vaikutus voittoihin.
COST-pitkän aikavälin kaavio (1992 - 2019)
TradingView.com
Vuonna 1992 puhkeaminen keski-ikäisten keskuudessa epäonnistui, mikä johti laskuun, joka päättyi yhdeksän vuoden alimpaan yksinumeroiseen numeroon vuonna 1995. Seuraava ylösnouseminen asettui edellisen vuoden korkeimmalle tasolle, mikä aloitti voimakkaan suuntauksen, joka jatkui vuoden 2000 huipulle. 60, 50 dollarilla. Se merkitsi korkeinta seuraavien seitsemän vuoden aikana, ennen kapeaa toiminta-alueelle suunnattua toimintaa, joka piti tukea 20 dollarin puolivälissä. Varasto kääntyi lopulta suuremmaksi vuonna 2003 veistämällä hidastettua nousua, joka saavutti aikaisemman korkeimman tason vuonna 2007.
Välitön breakout pysähtyi 70 dollarin puolivälissä toukokuussa 2008, kun taas myöhempi laskusuuntaus lopetti pään ja hartioiden hajoamisen lokakuun kaatumisen aikana. Osake menetti maataan maaliskuuhun 2009, ja lopulta se laski viiden vuoden alimmillaan 30 dollarin puolivälissä, ennen kuin pommi, jonka polttoaine loppuu matalalla 60 dollarilla vuonna 2010. Se toteutti lopulta edestakaisen matkan vuoden 2008 huipulle, mikä tuotti vahvan nousutrendin, joka helpottui nopeasti nousevaan kanavaan.
Kanava kääntyi matalampaan suuntaukseen vuonna 2015, mutta osake jatkoi uusien ennätysten nousua. Markkinajohtajuus jatkui syyskuun 2019 kaikkien aikojen korkeimmalla tasolla 304, 64 dollarilla. Joulukuusta lähtien voimassa oleva pystysuuntainen impulssi näyttää kuitenkin kestämättömältä, mikä lisää välivaiheen korjauskertoimia, jotka poistavat suuren määrän osakkeenomistajia samalla kun korjataan erittäin ylikuormitettu tekninen kunto.
Hintatoiminta on lävistänyt 20 kuukauden Bollinger Band®: n kärjen seitsemän kertaa vuodesta 2015 lähtien, ja jokainen tapahtuma laukaisee välikorjauksen. Seitsemäs tapahtuma on nyt käynnissä, käänteisellä vasaralla kynttilänjalkalla, jota ei vahvisteta ennen kuukauden loppua. Kolme aikaisemmasta kuudesta tapauksesta on lähettänyt käännetyt vasarat tai hautakivet-dojit lisäämällä symmetriamitan, jota osakkeenomistajien ei tule sivuuttaa.
COST lyhytaikainen kaavio (2018 - 2019)
TradingView.com
Fibonacci-ruudukko, joka on venynyt hintatoimenpiteisiin syyskuusta 2018 lähtien, asettaa viimeisimmän korkeimman juuri 2.00-laajennuksen yläpuolelle, mikä merkitsee korkean kertoimen kääntymisaluetta voimakkaiden nousutrendien aikana. Sillä välin, joulukuusta 2018 lähtien tapahtunut hintatoimi täyttää valmiin Elliott-viiden aallon ralli -sarjan vähimmäisvaatimukset, kun kolmas aalto on pidempi kuin viides aalto, mutta lyhyempi kuin ensimmäinen aalto. Jos tarkka, ensimmäinen negatiivinen tavoite on noin 50%: n rallin paluutaso lähellä 260 dollaria.
Tasapainotetun volyymin (OBV) kertymisen jakelun indikaattori korostaa vaikuttavaa institutionaalista sponsorointia, joka alkaa vuoden 2015 huipun (punainen viiva) yläpuolella elokuussa 2018. Joulukuun loppuunmyynnissä testattiin uutta tukea menestyksekkäästi, mikä tuotti voimakkaan kertymisaallon, joka lähetti pitkät sarjat uusia korkeuksia. Vuoden 2019 nousun aikana käytetyn sinisen trendilinjan kautta tapahtuvan erittelyn pitäisi tarjota varhainen ja luotettava signaali korjauksen alkamisesta.
Pohjaviiva
Costcon tukkumyynti voi olla välikorjauksen huipulla, joka pudottaa markkinajohtajan 40-50 pisteeseen.
