Mikä on indeksin nykyarvo?
Nykyinen indeksiarvo on vaihtuvakorkoisen lainan taustalla olevan indeksoidun koron uusin arvo. Sen tulisi heijastaa yleisiä markkinaolosuhteita ja markkinoiden muutoksiin perustuvia muutoksia. Vaihtuvakorkoiset lainat luottavat indeksoituun korkoon ja marginaaliin laskeakseen täysin indeksoidun koron, jonka lainanottajan on maksettava.
Indeksin nykyisen arvon jakaminen
Luotonantajat käyttävät nykyisiä indeksiarvoja muuttuvan koron laskemiseksi lainanottajan lainatuotteessa. Korkoa, jonka lainanottaja maksaa vaihtuvakorkoisella lainatuotteella, kutsutaan täysin indeksoituksi korkoksi ja se on sekä indeksoidun koron että marginaalin funktio. Lainanantajat voivat tarjota erilaisia vaihtuvakorkoisia lainatuotteita täysin indeksoiduilla korkoilla, jotka muuttuvat eri nollausaikoina.
Indeksin nykyinen arvo heijastaa yleisiä markkinaolosuhteita ja markkinoihin perustuvia muutoksia.
Vaihtuvakorkoiset lainat
Vaihtuvakorkoisilla lainoilla on lainakorko, joka lasketaan lisäämällä indeksoitu korko ja lainanottajan marginaali. Lainanantaja asettaa indeksoidun koron, ja se voi perustua erilaisiin indekseihin, mukaan lukien lainanantajan peruskorko, LIBOR, rahastojen kustannusindeksi, säästöjen kustannusindeksi tai erilaiset Yhdysvaltain valtiovarainministeriöt. Lainanantaja päättää indeksoidusta korkomponentista ja antaa yksityiskohtaiset tiedot lainasopimuksen ehdoista; valittu hakemisto ei yleensä muutu sulkemisen jälkeen.
Vaihtuvakorkoisen tuotteen lainanottoprosessissa vakuutuksenantaja antaa lainanottajalle marginaalin luottoprofiilinsa perusteella. Lainanottajan on maksettava täysin indeksoitu korko, joka muuttuu taustalla olevan indeksoidun koron muuttuessa. Monien vaihtuvakorkoisten luottotuotteiden osalta vaihtuvakorkoinen on epävakaa, mikä tarkoittaa, että se voi muuttua milloin tahansa. Siten, kun nykyinen indeksin arvo muuttuu, lainanottajan korko muuttuu.
Säädettävät korkokiinnitykset
Säädettävä korko asuntolainat ovat lainatuote, joka sisältää sekä kiinteän että vaihtuvan koron. Säädettävä korko asuntolainanottajat maksavat kiinteän koron muutaman ensimmäisen vuoden ajan määritettyyn nollauspäivään saakka. Kiinteää korkoa sovelletaan yleensä lainan viiteen ensimmäiseen vuoteen, jonka jälkeen korko lasketaan vuosittain; tällaista lainaa kutsutaan 5/1 -lainaksi. Palautuspäivänä ja sen jälkeen lainanottajalta veloitetaan vaihtuvakorkoinen korko. Säädettävän koron asuntolainan muuttuva korko lasketaan samalla tavalla kuin vakiona vaihtuvakorkoiset tuotteet. Lainanottaja maksaa indeksin koron, johon lisätään marginaali.
Säädettävän koron asuntolainalla vaihtuvakorkoinen korko voi olla epävakaa korko, joka muuttuu jokaisen muutoksen kanssa taustalla olevassa indeksin arvossa tai muuttuva korko voidaan ajoittaa. Säännöllisellä vaihtuvalla korolla lainanottajat maksavat täysin indeksoidun koron, joka palautetaan aikatauluihin. Useimmat säädettävät korko-asuntolainat, joilla on suunniteltu nollauspäivä, nollataan 12 kuukauden välein. Jos muuttuva korko perustuu aikatauluun, lainanottajan korko muuttuu nykyiseen indeksiarvoon, johon lisätään lainanottajan marginaali kyseisenä päivänä, ja täysin indeksoitu korko pysyy ennallaan seuraavaan nollauspäivään saakka.
