Mikä on ketjupankkitoiminta?
Konseptuaalisesti ketjupankkitoiminta on eräs pankkien hallintotapa, joka tapahtuu, kun pieni ryhmä ihmisiä hallitsee ainakin kolmea itsenäisesti valtuutettua pankkia. Määräysvaltaa käyttävät osapuolet ovat yleensä enemmistöosakkaita tai toisiinsa liittyvien linjojen päälliköitä. Ketjupankkitoiminta kokonaisuutena on vähentynyt valtioiden välisen pankkitoiminnan lisääntymisen myötä.
Avainsanat
- Ketjupankkitoiminta on pankkien hallinnan muoto, jossa yksityishenkilöt tai yhteisö ottaa määräysvallan ainakin kolmessa itsenäisesti rahdistetussa pankissa. Se ei ole kuin haarapankki tai ryhmäpankkitoiminta, koska tällaisen järjestelmän pankit ovat erillisomistuksessa eivätkä ole osa samaan kokonaisuuteen. Ketjupankkitoiminnan suosio on vähentynyt valtioiden välisen pankkitoiminnan nopean leviämisen myötä.
Ketjupankkitoiminnan ymmärtäminen
Ketjupankit tulivat näkyviin osakemarkkinoiden romahduksen jälkeen vuonna 1929. Niistä oli tullut suosittuja sijoitusvälineitä, koska ne hajauttivat pankkiryhmien kesken sen sijaan, että keskittäisivät sitä yhdeksi kokonaisuudeksi. Liittovaltion keskuspankin vuonna 1931 tekemän tutkimuksen ja erilaisten pankkimuotojen tutkimuksen mukaan ketjupankkitoiminta syntyi ensin Pohjois-Dakotasta, jossa David H. Beecher osti pankin vuonna 1884 ja toisen vuonna 1887.
Myöhemmin tämä pankkien omistusmuoto tuli suosituksi eteläosissa. Vuodesta 1896 lähtien Witham-organisaatio osti sarjan pankkeja ja valvoi pian noin 200 pankkia New Yorkissa, New Jerseyssä, Georgiassa ja Floridassa.
Tärkein syy ketjupankkitoiminnan juurtumiseen Luoteis- ja Etelä-osavaltioissa on, koska ne eivät sallineet sivuliikkeen pankkitoimintaa. New Jerseystä tuli ensimmäinen osavaltio vuonna 1889, joka perusti oikeudellisen ennakkomaksun sellaisen yrityksen perustamiselle, joka perustettiin yksinomaan hallussaan pitämään osakkeita muissa yrityksissä. Pankkiorganisaatiot ja yksityishenkilöt käyttivät tätä lakia hyväkseen laajentaakseen omistusosuuttaan muihin rahoituslaitoksiin.
Ketjupankkitoiminta ei ole kuin sivupankkitoiminta, johon sisältyy pankkitoimintojen suorittaminen (esim. Talletusten vastaanottaminen tai lainojen myöntäminen) tiloissa, jotka eivät ole pankin kotitoimistoa. Konttoripankkitoiminta on käynyt läpi merkittäviä muutoksia 1980-luvulta lähtien. Se eroaa myös ryhmäpankkitoiminnasta.
Ryhmäpankkitoiminnassa on useita tytäryhtiöpankkeja, jotka toimivat yhden pankkien holdingyhtiön alla. Ketjupankkitoiminnassa kolme tai useampi pankki toimii itsenäisesti ilman holdingyhtiön perinteisiä esteitä. Pankkihallintayhtiö on emoyhtiö, osakeyhtiö tai kommandiittiyhtiö, joka omistaa tarpeeksi alkuperäisen pankin äänivallasta hallitakseen toimintaperiaatteita ja hallintoa. Erillisten pankkien toiminta ketjupankkitoiminnassa ei ole päällekkäistä (kuten toisinaan tapahtuu holdingyhtiössä) niin, että tuotot maksimoidaan mahdollisimman paljon.
Ketjupankkitoiminnan edut ja haitat
Ketjupankkitoiminnan tärkein etu on, että se rajoittaa asiakkaiden riskejä. Ketjupankit ovat riippumattomasti vuokrattuja, mutta ne on kytketty toisiinsa omistusoikeuden yhteisyyden kautta. Tämä varmistaa, että riski jakautuu useiden laitosten kesken ja on siten hallittavissa. Niiden avulla suuret pankkiorganisaatiot voivat tavoittaa alihankkijat tai pienet yhteisöt ottamalla omistusosuuden kyseisessä yhteisössä toimivasta pankista.
Muita ketjupankkitoiminnan etuja ovat toiminnan tehostaminen mittakaavaetujen avulla. Ketjupankkijärjestelmän finanssilaitokset voivat lainata toisilleen suhteellisen heikosin ehdoin. Samassa ketjupankkiryhmässä on myös vähemmän kilpailua pankkien välillä. Esimerkiksi on tuskin todennäköistä, että ryhmän pankit kilpailevat saman maantieteellisen alueen asiakkaista.
Mutta vähemmän kilpailulla ja riskeillä voi myös olla haitallisia vaikutuksia tietyn alueen pankkipalveluihin, koska se rajoittaa asiakkaiden valinnanmahdollisuuksia. Estämällä kilpailua ja riskejä ketjupankkitoiminta voi johtaa myös palveluiden keskittämiseen valittujen pelaajien käsissä. Ketjupankkijärjestelmän eri pankkien väliset suhteet tarkoittavat sitä, että yhden pankin epäonnistuminen voi aiheuttaa ongelmia muissa siihen liittyvissä laitoksissa.
Ketjupankki tai valtionvälinen pankkitoiminta
Valtioiden välinen pankkitoiminta kasvoi merkittävästi 1980-luvun puolivälissä, jolloin valtion lainsäätäjät antoivat uusia lakeja, jotka sallivat pankkien holdingyhtiöiden hankkia valtioiden ulkopuolisia pankkeja vastavuoroisesti muiden valtioiden kanssa. Kuten edellä todettiin, valtioiden välisen pankkitoiminnan kasvu on korreloinut ketjupankkitoiminnan laskun kanssa.
Valtioiden välinen pankkitoiminta kasvoi kolmessa vaiheessa. Ensimmäinen aloitettiin 1980-luvulla alueellisten pankkien kanssa, jotka muodostuivat, kun pienemmät riippumattomat pankit sulautuivat muodostamaan suurempia pankkeja. Tämän jälkeen Reigle-Neal-maiden välinen pankki- ja sivuliikkeen tehokkuuslaki antoi pankeille, jotka täyttivät pääomavaatimukset, hankkia pankkeja muista valtioista 1. lokakuuta 1995 jälkeen. Nämä säädökset johtivat valtakunnalliseen valtioiden väliseen pankkitoimintaan.
Ketju- ja investointipankkitoiminta
Ketjupankkitoiminta eroaa sijoituspankkitoiminnasta siinä, että sijoituspankit luovat pääomaa merkitsemällä uusia velka- ja pääomapapereita, tukemalla arvopapereiden myyntiä ja helpottamalla sulautumisia ja yrityskauppoja, uudelleenjärjestelyjä ja välittäjien kauppoja sekä opastamalla liikkeeseenlaskijoita liikkeeseenlaskun ja liikkeeseenlaskun suhteen. varaston sijoittaminen. Sijoituspankit ovat luonteeltaan valtioiden välisiä (ja kansainvälisiä), kun otetaan huomioon, että monet sopimukset, joita sijoituspankit välittävät, sisältävät sijoittajia ympäri maailmaa.
Monet sijoituspankkijärjestelmät ovat pullistuma-asiakasyritysten tytäryhtiöitä, kuten Goldman Sachs, Morgan Stanley, JPMorgan Chase, Bank of America Merrill Lynch ja Deutsche Bank.
Esimerkkejä ketjupankkitoiminnasta
Ketjupankkitoiminnasta tuli suosittu tapa tavoittaa keskilännen maaseutuyhteisöt 1970-luvulla. Lokakuussa 1977 tehdyn tutkimuksen mukaan Iowalla oli 30 ketjupankkijärjestöä, jotka kontrolloivat 87 liikepankkia, jotka sijaitsivat pääasiassa maaseutumaissa. Illinoisilla oli 40 ketjupankkijärjestöä, jotka kontrolloivat 197 liikepankkia, mikä on viidesosa valtion pankkien kokonaismäärästä. Näillä pankeilla oli monimutkaisia, toisiinsa liittyviä suhteita jaetun ylimmän johdon ja hallituksen jäsenten kanssa sekä toisilleen myönnettyjä lainoja.
Samaan aikaan Iowalla oli yhteensä 30 ketjupankkijärjestöä, jotka kontrolloivat 87 liikepankkia ja noin 1, 2 miljardia dollaria liikepankkitalletuksia.
